41.根據(jù)運(yùn)作方式的不同，可以將基金分為(　　)。

　　I.封閉式基金

　�、�.開放式基金

　�、�.契約型基金

　　Ⅳ.公司型基金

　　A.Ⅱ、Ⅲ B.I、II

　　C.I、Ⅳ D.Ⅲ、Ⅳ

　　【答案】B

　　【解析】根據(jù)運(yùn)作方式的不同，可以將基金分為封閉式基金和開放式基金。其中，封閉式基金是指經(jīng)核準(zhǔn)的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變，基金份額持有人不得申請(qǐng)贖回的基金;開放式基金是指基金份額總額不固定，基金份額可以在基金合同約定的時(shí)間和場(chǎng)所申購(gòu)或者贖回的基金。

　　42.以下關(guān)于證券投資基金、股票、債券的說(shuō)法，正確的有(　　)。

　　I.股票的直接收益取決于公司的經(jīng)營(yíng)效益，投資風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較大

　　Ⅱ.一般而言，證券投資基金的收益低于債券，投資風(fēng)險(xiǎn)大于股票

　�、�.證券投資基金的收益可能高于債券，投資風(fēng)險(xiǎn)可能小于股票

　�、�.債券的直接收益取決于債券利率，投資風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小

　　A.I、Ⅱ、III B.I、Ⅱ、IV

　　C.I、Ⅲ、Ⅳ D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【答案】C

　　【解析】股票的直接收益取決于發(fā)行公司的經(jīng)營(yíng)效益，不確定性強(qiáng)，投資于股票有較大的風(fēng)險(xiǎn);債券的直接收益取決于債券利率，而債券利率一般是事先確定的，投資風(fēng)險(xiǎn)較小;基金主要投資于有價(jià)證券，投資選擇靈活多樣，從而使基金的收益有可能高于債券，投資風(fēng)險(xiǎn)又可能小于股票。

　　43.指數(shù)基金特別適合于社保基金投資是因?yàn)橹笖?shù)基金(　　)。

　　I.高流動(dòng)性 Ⅱ.收益率的穩(wěn)定性

　�、�.投資的分散性 Ⅳ.低流動(dòng)性

　　A.I、Ⅱ、III B.I、Ⅱ、 Ⅳ

　　C.I、Ⅲ、Ⅳ D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【答案】A

　　【解析】由于指數(shù)基金收益率的穩(wěn)定性、投資的分散性以及高流動(dòng)性，特別適合于社�；�金等數(shù)額較大、風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低的資金投資。

　　44.影響封閉式基金交易價(jià)格的主要因素包括(　　)。

　　I.基金份額資產(chǎn)凈值 Ⅱ.基金凈值公布方式

　�、�.基金凈值公布頻率 Ⅳ.市場(chǎng)供求狀況

　　A.I、Ⅱ B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ D.I、Ⅳ

　　【答案】D

　　【解析】封閉式基金在證券交易所上市，其價(jià)格除取決于基金份額凈值外，還受到市場(chǎng)供求狀況、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、政治環(huán)境等多種因素的影響，所以其價(jià)格與資產(chǎn)份額凈值常發(fā)生偏離。

　　45.下列表述正確的有(　　)。

　　I.基金管理人負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的保管

　�、�.基金托管人必須對(duì)基金份額持有人負(fù)責(zé)，監(jiān)督基金管理人的行為

　�、�.基金管理人是基金運(yùn)營(yíng)的核心

　　Ⅳ.基金托管人負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)

　　A.I、Ⅱ B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ D.I、Ⅳ

　　【答案】C

　　【解析】基金管理人是基金的組織者和管理者，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)，是基金運(yùn)營(yíng)的核心;托管人由主管機(jī)關(guān)認(rèn)可的金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的保管，依據(jù)基金管理機(jī)構(gòu)的指令處置基金資產(chǎn)并監(jiān)督管理人的投資運(yùn)作是否合法合規(guī)。基金管理人和基金托管人均對(duì)基金份額持有人負(fù)責(zé)。

　　46.基金托管人在保管基金財(cái)產(chǎn)時(shí)，以下哪些行為不符合法律規(guī)定?(　　)

　　I.基金的所有財(cái)產(chǎn)都計(jì)入基金托管人名下

　　Ⅱ.基金銀行存款賬戶以基金管理人的名義申請(qǐng)?jiān)O(shè)立

　�、�.同一家基金公司旗下基金設(shè)立一個(gè)共同賬戶

　�、�.基金托管人可以從事對(duì)基金有利的適當(dāng)?shù)耐顿Y活動(dòng)

　　A.I、Ⅲ B.I、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【答案】D

　　【解析】I項(xiàng)，基金財(cái)產(chǎn)是獨(dú)立于管理人、托管人的固有財(cái)產(chǎn)，基金管理人、基金托管人不得將基金財(cái)產(chǎn)歸入其固有財(cái)產(chǎn);Ⅱ項(xiàng)，基金銀行存款賬戶是指以基金名義在銀行開立的、用于基金名下資金往來(lái)的結(jié)算賬戶;Ⅲ項(xiàng)，基金托管人對(duì)所托管的不同基金財(cái)產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確�；�金財(cái)產(chǎn)的完整與獨(dú)立;Ⅳ項(xiàng)，按照基金合同的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜。

　　47.根據(jù)規(guī)定，證券投資基金份額持有人享有的權(quán)利，包括(　　)。

　　I.取得基金收益

　　Ⅱ.對(duì)基金份額持有人大會(huì)審議事項(xiàng)行使表決權(quán)

　�、�.參與基金日常投資管理

　�、�.申購(gòu)、贖回或者轉(zhuǎn)讓基金份額

　　A. I、Ⅱ、Ⅲ B.I、Ⅱ、Ⅳ

　　C.I、Ⅲ、Ⅳ D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【答案】B

　　【解析】根據(jù)《證券投資基金法》規(guī)定，除I、Ⅱ、Ⅳ三項(xiàng)外，我國(guó)基金份額持有人還享有以下權(quán)利：①參與分配清算后的剩余基金財(cái)產(chǎn);②按照規(guī)定要求召開基金份額持有人大會(huì)或者召集基金份額持有人大會(huì);③對(duì)基金管理人、基金托管人、基金服務(wù)機(jī)構(gòu)損害其合法權(quán)益的行為依法提起訴訟;④查閱或者復(fù)制公開披露的基金信息資料;⑤基金合同約定的其他權(quán)利。

　　48.以下關(guān)于開放式證券投資基金的說(shuō)法，正確的有(　　)。

　　I.基金沒(méi)有固定的存續(xù)期限

　�、�.價(jià)格的形成以基金份額凈值為基礎(chǔ)

　�、�.每月公布一次基金資產(chǎn)凈值

　　Ⅳ.基金的發(fā)行和存續(xù)規(guī)模是固定的

　　A.I、Ⅱ B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ D.I、Ⅳ

　　【答案】A

　　【解析】開放式基金的特點(diǎn)包括：①一般是無(wú)期限的;②基金規(guī)模不固定;③投資者可隨時(shí)提出申購(gòu)或贖回申請(qǐng)，基金份額會(huì)隨之增加或減少;④買賣價(jià)格以基金份額凈值為基礎(chǔ)，不受市場(chǎng)供求關(guān)系的影響;⑤在開始辦理申購(gòu)或者贖回前，至少每周公告一次資產(chǎn)凈值和份額凈值;⑥申購(gòu)和贖回后，應(yīng)于每個(gè)開放日的次Et披露基金份額凈值和份額累計(jì)凈值。