(61) 按照有關(guān)規(guī)定，會(huì)計(jì)師事務(wù)所申請(qǐng)證券資格，合伙會(huì)計(jì)師事務(wù)所凈資產(chǎn)不少于( )萬。

　　A: 400

　　B: 300

　　C: 200

　　D: 100

　　答案:B

　　解析:

　　按照有關(guān)規(guī)定，會(huì)計(jì)師事務(wù)所申請(qǐng)證券資格，有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所凈資產(chǎn)不少于500萬元，合伙會(huì)計(jì)師事務(wù)所凈資產(chǎn)不少于300萬元。

　　(62) 被動(dòng)型基金始終保持( )的市場(chǎng)平均收益水平。

　　A: 遠(yuǎn)期

　　B: 即期

　　C: 歷史

　　D: 預(yù)期

　　答案:B

　　解析:

　　被動(dòng)型基金始終保持即期的市場(chǎng)平均收益水平，因而其收益不會(huì)太高，也不會(huì)太低。

　　(63) 下列投資風(fēng)險(xiǎn)由低到高排列，正確的是( )。

　　A: 債券、基金、股票

　　B: 基金、股票、債券

　　C: 股票、債券、基金

　　D: 股票、基金、債券

　　答案:A

　　解析:

　　股票的直接收益取決于發(fā)行公司的經(jīng)營效益，不確定性強(qiáng)，投資于股票有較大的風(fēng)險(xiǎn)。債券的直接收益取決于債券利率，而債券利率一般是事先確定的，投資風(fēng)險(xiǎn)較小基金主要投資于有價(jià)證券，投資選擇靈活多樣，從而使基金的收益有可能高于債券，投資風(fēng)險(xiǎn)又可能小于股票。

　　(64) 在下列( )情形中，證券公司不能提前償還次級(jí)債務(wù)。

　　A: 債權(quán)人將次級(jí)債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，且次級(jí)債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)符合相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定并經(jīng)批準(zhǔn)

　　B:償還全部或部分次級(jí)債務(wù)后，各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)且未觸及預(yù)警指標(biāo)，凈資本數(shù)額不低于借入長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)時(shí)的凈資本數(shù)額

　　C: 中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他情形

　　D: 中國證券業(yè)協(xié)會(huì)認(rèn)可的其他情形

　　答案:D

　　解析:

　　證券公司可以提前償還次級(jí)債務(wù)的情形包括：①證券公司償還全部或部分次級(jí)債務(wù)后，各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)且未觸及預(yù)警指標(biāo)，凈資本數(shù)額不低于借入長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)時(shí)的凈資本數(shù)額(包括長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)計(jì)入凈資本的數(shù)額);②債權(quán)人將次級(jí)債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，且次級(jí)債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)符合相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定并經(jīng)批準(zhǔn);③中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他情形。

　　(65) 深圳證券交易所規(guī)定，采用競(jìng)價(jià)交易方式的，每個(gè)交易日的( )為收盤集合競(jìng)價(jià)時(shí)間。

　　A: 9：15～9：25

　　B: 9：20～9：25

　　C: 9：25～9：30

　　D: 14：57～15：00

　　答案:D

　　解析:

　　深圳證券交易所規(guī)定，采用競(jìng)價(jià)交易方式的，每個(gè)交易日的14：57～15：O0為收盤集合競(jìng)價(jià)時(shí)間。

　　(66) 下列不能參與股指期貨交易的是( )。

　　A: 股票型基金

　　B: 混合型基金

　　C: 保本基金

　　D: 債券型基金

　　答案:D

　　解析:

　　股票型基金、混合型基金及保本基金可以按照《證券投資基金參與股指期貨交易指引》的規(guī)定參與股指期貨交易，債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金不得參與股指期貨交易。

　　(67) 下列不屬于對(duì)上市公司進(jìn)行監(jiān)管的類型的是( )。

　　A: 信息披露的監(jiān)管

　　B: 公司治理監(jiān)管

　　C: 并購重組的監(jiān)管

　　D: 內(nèi)幕交易行為的監(jiān)管

　　答案:D

　　解析:

　　對(duì)上市公司的監(jiān)管包括信息披露的監(jiān)管、公司治理監(jiān)管和并購重組的監(jiān)管等，其中信息披露的監(jiān)管是對(duì)上市公司日常監(jiān)管的主要內(nèi)容。而對(duì)內(nèi)幕交易行為的監(jiān)管屬于對(duì)交易市場(chǎng)的監(jiān)管，不屬于對(duì)上市公司的監(jiān)管。

　　(68) 根據(jù)( )劃分，金融期權(quán)可以分為歐式期權(quán)、美式期權(quán)和修正的美式期權(quán)。

　　A: 選擇權(quán)的性質(zhì)

　　B: 合約所規(guī)定的履約時(shí)間的不同

　　C: 金融期權(quán)基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)的不同

　　D: 協(xié)定價(jià)格與基礎(chǔ)資產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格的關(guān)系

　　答案:B

　　解析:

　　按照合約所規(guī)定的履約時(shí)間的不同，金融期權(quán)可以分為歐式期權(quán)、美式期權(quán)和修正的關(guān)式期權(quán)。

　　(69)證券公司債券的承銷可采取包銷和代銷方式。承銷或者自行組織的銷售，銷售期最長(zhǎng)不得超過( )日。

　　A: 90

　　B: 50

　　C: 30

　　D: 20

　　答案:A

　　解析:

　　證券公司債券的承銷可采取包銷和代銷方式。承銷或者自行組織的銷售，銷售期最長(zhǎng)不得超過90日。債券發(fā)行結(jié)束之前，發(fā)行人不得動(dòng)用所募集的資金，主承銷商和債權(quán)代理人負(fù)有監(jiān)督義務(wù)。

　　(70)國家為了管理官方外匯儲(chǔ)備成立了代表國家進(jìn)行投資的( )。

　　A: 信托投資公司

　　B: 主權(quán)財(cái)富基金

　　C: 國家開發(fā)銀行

　　D: 保險(xiǎn)公司及保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司

　　答案:B

　　解析:隨著國際經(jīng)濟(jì)、金融形勢(shì)的變化，

　　目前不少國家尤其是發(fā)展中國家擁有了大量的官方外匯儲(chǔ)備，為管理好這部分資金，成立了代表國家進(jìn)行投資的主權(quán)財(cái)富基金。

　　(71) 下列關(guān)于限倉制度特點(diǎn)的說法，錯(cuò)誤的是( )。

　　A: 是為了防止市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)過度集中和防范操縱市場(chǎng)的行為

　　B: 是對(duì)交易者持倉數(shù)量加以限制的制度

　　C: 限倉制度是金融期貨的主要交易制度之一

　　D: 限倉制度是交易所建立大戶報(bào)告制度后建立的風(fēng)險(xiǎn)控制制度

　　答案:D

　　解析:

　　限倉制度是交易所為了防止市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)過度集中和防范操縱市場(chǎng)的行為，而對(duì)交易者持倉數(shù)量加以限制的制度，是金融期貨的主要交易制度之一。大戶報(bào)告制度是交易所建立限倉制度后，當(dāng)會(huì)員或客戶的持倉量達(dá)到交易所規(guī)定的數(shù)量時(shí)，必須向交易所申報(bào)有關(guān)開戶、交易、資金來源、交易動(dòng)機(jī)等情況，以便交易所審查大戶是否有過度投機(jī)和操縱市場(chǎng)行為，并判斷大戶交易風(fēng)險(xiǎn)狀況的風(fēng)險(xiǎn)控制制度。

　　(72) 下列不屬于財(cái)政政策工具的是( )。

　　A: 公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)

　　B: 稅收

　　C: 政府債券

　　D: 政府支出

　　答案:A

　　解析:

　　財(cái)政政策是一國政府為了實(shí)現(xiàn)一定的宏觀經(jīng)濟(jì)目標(biāo)而調(diào)整財(cái)政收支規(guī)模和收支平衡的指導(dǎo)原則及其相應(yīng)的措施，主要包括財(cái)政收入政策和財(cái)政支出政策。財(cái)政政策可以運(yùn)用的工具主要有稅收、政府支出和政府債券。

　　(73)《國務(wù)院關(guān)于發(fā)行2009年地方政府債券有關(guān)問題的通知》中規(guī)定，地方政府債券將由( )通過現(xiàn)行國債發(fā)行渠道代理發(fā)行。

　　A: 政策性銀行

　　B: 地方政府

　　C: 商業(yè)銀行

　　D: 財(cái)政部

　　答案:D

　　解析:

　　《國務(wù)院關(guān)于發(fā)行2009年地方政府債券有關(guān)問題的通知》中規(guī)定，地方政府債券將由財(cái)政部通過現(xiàn)行國債發(fā)行渠道代理發(fā)行。

　　(74)下列關(guān)于申請(qǐng)證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)許可的資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)具備的條件的說法，錯(cuò)誤的是( )。

　　A: 具有中國法人資格，實(shí)收資本與凈資產(chǎn)均不少于人民幣2000萬元

　　B:具有符合《證券市場(chǎng)資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定的高級(jí)管理人員不少于5人;具有證券從業(yè)資格的評(píng)級(jí)從業(yè)人員不少于20人

　　C:最近5年未受到刑事處罰，最近3年未因違法經(jīng)營受到行政處罰，不存在因涉嫌違法經(jīng)營、犯罪正在被調(diào)查的情形

　　D:最近3年在稅務(wù)、工商、金融等行政管理機(jī)關(guān)，以及自律組織、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)無不良誠信記錄

　　答案:B

　　解析:

　　申請(qǐng)證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)許可的資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：①具有中國法人資格，實(shí)收資本與凈資產(chǎn)均不少于人民幣2000萬元;②具有符合《證券市場(chǎng)資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定的高級(jí)管理人員不少于3人;具有證券從業(yè)資格的評(píng)級(jí)從業(yè)人員不少于20人;③具有健全且運(yùn)行良好的內(nèi)部控制機(jī)制和管理制度;④具有完善的業(yè)務(wù)制度;⑤最近5年未受到刑事處罰，最近3年未因違法經(jīng)營受到行政處罰，不存在因涉嫌違法經(jīng)營、犯罪正在被調(diào)查的情形;⑥最近3年在稅務(wù)、工商、金融等行政管理機(jī)關(guān)以及自律組織、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)無不良誠信記錄;⑦中國證監(jiān)會(huì)基于保護(hù)投資者、維護(hù)社會(huì)公共利益規(guī)定的其他條件。

　　(75) 下列不能作為證券發(fā)行人的是( )。

　　A: 公司

　　B: 個(gè)人

　　C: 政府

　　D: 政府機(jī)構(gòu)

　　答案:B

　　解析:

　　證券發(fā)行人是指為籌措資金而發(fā)行債券、股票等證券的發(fā)行主體，包括公司(企業(yè))、政府和政府機(jī)構(gòu)。

　　(76) 證券交易申報(bào)時(shí)間的先后順序按( )確定。

　　A: 投資者提出申報(bào)的時(shí)間

　　B: 證券交易商接受申報(bào)的時(shí)間

　　C: 證券交易所交易主機(jī)接受申報(bào)的時(shí)間

　　D: 證券交易所交易系統(tǒng)接受申報(bào)的時(shí)間

　　答案:C

　　解析: 證券交易申報(bào)時(shí)間的先后順序按證券交易所交易主機(jī)接受申報(bào)的時(shí)間確定。

　　(77) 下列關(guān)于債券與股票相同點(diǎn)的說法，錯(cuò)誤的是( )。

　　A:總體而言，如果市場(chǎng)是有效的，則債券的平均收益率和股票的平均收益率會(huì)大體保持相對(duì)穩(wěn)定的關(guān)系

　　B: 債券和股票是虛擬資本，它們本身無價(jià)值，但又都是真實(shí)資本的代表

　　C: 發(fā)行股票和債券都是公司籌措資金的手段

　　D: 債券是一種有期證券;股票是一種無期證券

　　答案:D

　　解析:

　　債券和股票的相同點(diǎn)包括：①債券與股票都屬于有價(jià)證券。債券和股票作為有價(jià)證券體系中的一員，是虛擬資本，它們本身無價(jià)值，但又都是真實(shí)資本的代表。②債券和股票都是籌措資金的手段。③債券和股票收益率相互影響�？傮w而言，如果市場(chǎng)是有效的，則債券的平均收益率和股票的平均收益率會(huì)大體保持相對(duì)穩(wěn)定的關(guān)系，其差異反映了兩者風(fēng)險(xiǎn)程度的差別。故選項(xiàng)A、B、C正確。選項(xiàng)D所述是債券與股票的不同點(diǎn)。

　　(78) 設(shè)立基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備的條件是( )。

　　A: 注冊(cè)資本不低于5000萬元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本

　　B: 主要股東最近5年沒有違法記錄，注冊(cè)資本不低于3億元人民幣

　　C: 對(duì)取得基金從業(yè)資格的人員人數(shù)沒有規(guī)定

　　D: 有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度

　　答案:D

　　解析:

　　《證券投資基金法》規(guī)定，設(shè)立基金管理公司的條件包括：①有符合本法和《人民共和國公司法》規(guī)定的章程;②注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本;③主要股東具有從事證券經(jīng)營、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其他金融資產(chǎn)管理的較好的經(jīng)營業(yè)績(jī)和良好的社會(huì)信譽(yù)，最近3年沒有違法記錄，注冊(cè)資本不低于3億元人民幣;④取得基金從業(yè)資格的人員達(dá)到法定人數(shù);⑤有符合要求的營業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施;⑥有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度;⑦法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)的國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。

　　(79) 下列不屬于股息率可調(diào)整優(yōu)先股票特點(diǎn)的是( )。

　　A:股息率可調(diào)整優(yōu)先股票的股息率變化一般與公司經(jīng)營狀況無關(guān)，主要是隨市場(chǎng)上其他證券價(jià)格或者銀行存款利率的變化作調(diào)整

　　B:股息率可調(diào)整優(yōu)先股票的產(chǎn)生，主要是為了適應(yīng)國際金融市場(chǎng)不穩(wěn)定、各種有價(jià)證券價(jià)格和銀行存款利率經(jīng)常波動(dòng)以及通貨膨脹的情況

　　C: 一般意義上的優(yōu)先股票就是指股息率可調(diào)整優(yōu)先股票

　　D:發(fā)行股息率可調(diào)整優(yōu)先股票，可以保護(hù)股票持有者的利益，同時(shí)對(duì)股份公司來說，有利于擴(kuò)大股票發(fā)行量

　　答案:C

　　解析:

　　股息率可調(diào)整優(yōu)先股票是指股票發(fā)行后，股息率可以根據(jù)情況按規(guī)定進(jìn)行調(diào)整的優(yōu)先股票。這種股票與一般優(yōu)先股票股息率事先固定的特點(diǎn)不同，它的特性在于股息率是可變動(dòng)的。但是，股息率的變化一般又與公司經(jīng)營狀況無關(guān)，而主要是隨市場(chǎng)上其他證券價(jià)格或者銀行存款利率的變化作調(diào)整。股息率可調(diào)整優(yōu)先股票的產(chǎn)生，主要是為了適應(yīng)國際金融市場(chǎng)不穩(wěn)定、各種有價(jià)證券價(jià)格和銀行存款利率經(jīng)常波動(dòng)以及通貨膨脹的情況。發(fā)行這種股票，可以保護(hù)股票持有者的利益，同時(shí)對(duì)股份公司來說，有利于擴(kuò)大股票發(fā)行量。

　　(80) 中證規(guī)模指數(shù)包括( )。

　　A: 中證100指數(shù)、中證200指數(shù)

　　B: 中證200指數(shù)、中證400指數(shù)

　　C: 中證400指數(shù)、中證500指數(shù)

　　D: 中證800指數(shù)、中證900指數(shù)

　　答案:A

　　解析:

　　中證規(guī)模指數(shù)包括中證100指數(shù)、中證200指數(shù)、中證500指數(shù)、中證700指數(shù)、中證800指數(shù)和中證流通指數(shù)。