當前位置：考試網 >> 銀行從業(yè)資格考試 >> 銀行資格初級 >> 風險管理 >> 風險管理試題 >> 文章內容

2019年初級銀行從業(yè)資格證風險管理習題精練（3）_第9頁

來源：考試網 [2019年6月28日] 【大中小】

本文導航

　　一、單選題

　　1A【解析】隨機變量X服從二項分布寫做：X-B(n，p)，均值公式為np，方差公式為np(1-p)。本題中，X-B(10，0.1)，n=10，p=0.1均值為np=1，方差=np(1-p)=0.9。

　　2D【解析】內在價值是指在期權的存續(xù)期間，將期權履約執(zhí)行所能獲得的收益或利潤。6個月后，股票A的價格上漲為50元，此時投資者若執(zhí)行期權，將獲得10元(50-40)的收益，故期權的內在價值為10元。

　　3C【解析】KPMG風險中性定價模型的原理就是，零息國債的期望收益與該等級為B的債券的期望收益是相等的，即：P1(1+K1)+(1-P1)(1+K1)θ=1+i1，式中P1為期限1年的零息債券的非違約概率，等于1-該債券的違約概率;K1為零息債券承諾的利息，即零息債券年收益率;θ為零息債券的回收率，等于1-違約損失率;i1為期限1年的零息國債的收益率，一般就是無風險收益率。把本題中的數(shù)值代入，K1=18.2%，i1=4%，θ=20%，求出P1，然后1-P1即我們所求答案。

　　4B【解析】A連帶責任即當債務人無法償還債務時，保證人要受到“連帶”，為債務人承擔責任;B抵押不要求債務人將財產抵押給債權人。聯(lián)系現(xiàn)實情況即可作答，現(xiàn)實中的房貸、車貸都是抵押貸款的方式，但是房子車子都仍然歸貸款人所有，只有在貸款人無法還貸時，抵押財產才進行移交;C質押方式下，動產已經移交了債權人，當債務人不履行債務時，債權人就可以依法變賣動產，獲得受償。

　　5C【解析】風險價值是指一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素發(fā)生變化時可能對某項資金頭寸、資產組合或機構造成的潛在的最大損失。由于該資產組合的持有期為10天，置信水平為99%，風險價值為10萬元意味著在10天中的損失有99%的可能性不會超過10萬元。

　　6A【解析】紅色預警是定量與定性分析相結合的方法。其他選項中，B、C、D是紅色預警法的正確流程。歸納風險預警方法：黑色預警法不引進警兆指標變量，只考慮預警要素指標的時間序列變化規(guī)律，即波動特征;藍色預警法側重定量分析，分為指數(shù)預警法和統(tǒng)計預警法;指數(shù)預警法利用警兆指標合成的風險指數(shù)進行預警;統(tǒng)計預警法對警兆與警素之間的相關關系進行時差相關分析;紅色預警法重視定量分析與定性分析相結合。

　　7B【解析】A信用評分模型是建立在對歷史數(shù)據(jù)(而非當前市場數(shù)據(jù))模擬的基礎上;C從字面上看，信用評分的主觀性更大一些，定性的方法運用較多，因此提供準確數(shù)值的可能性不大，信用評分模型只能給出客戶信用風險水平的分數(shù)，無法提供客戶違約概率的準確數(shù)值，B正確，排除C;D信用評分模型采用的是歷史數(shù)據(jù)，歷史數(shù)據(jù)更新速度比較慢，從而無法及時反映企業(yè)信用狀況的變化。

　　8C【解析】可以把期權簡單想成一份合同。不管是買方期權還是賣方期權都是合同的持有者，買賣是他們未來的權利。這份合同的任何參數(shù)變動如果對持有人來說風險增大，合同的價值就會增大。本題中，期限增加和波動率增加都是增大風險，于是會增加期權的價值。對于期權的“買方賣方”考生要特別注意，不能簡單認為兩者是對應買賣關系，否則，本題會直接錯選A、D中一個。

　　9C【解析】根據(jù)麥考利久期的計算公式可得。D=∑Tt=1t·Ct/(1+y)t∑Tt=1Ct(1+y)t，D是久期，t代表現(xiàn)金流發(fā)生的時間，Ct代表第t年的現(xiàn)金流，y為收益率或當前市場利率。

　　10B【解析】巴塞爾委員會對市場風險內部模型的要求是：①置信水平采用99%的單尾置信區(qū)間;②持有期為10個營業(yè)日;③市場風險要素價格的歷史觀測期至少為1年;④至少每3個月更新一次數(shù)據(jù)。

　　11B【解析】使用高級計量法需要得到監(jiān)管當局的批準。它的風險敏感度高于基本指標法。

　　12B【解析】計量風險時，一般會考慮損失而不是考慮盈利，所以對比四個選項，可直接排除A、C。其次，題干中提到了“各產品線”，一般來說與題干對應的“該產品線”選項更接近正確選項。這是考生在不了解知識點時可采取的解題技巧。但是，作為一個比較重要的知識點，還是希望考生理解記憶。

　　13B【解析】欺詐即有欺騙、詐取的意思，四個選項都是造成操作風險的人員因素，只有B有欺詐的行為。

　　14B【解析】撥備覆蓋率=(一般準備+專項準備+特種準備)÷(次級類貸款+可疑類貸款+損失類貸款)。

　　15D【解析】非利息收入率=(非利息收入-非利息支出)÷資產總額。

　　16B【解析】可以把內部控制形象化理解為從自我做起，因此內部控制是第一道防線，是風險管理的開始，而不是最后。

　　17A【解析】經濟資本計算中，市場風險經濟資本=乘數(shù)因子×VaR，其中VaR可以根據(jù)其風險偏好和風險管理策略選擇置信度和持有期來計算，乘數(shù)因子也由銀行根據(jù)實際情況確定。

　　18A【解析】銀行監(jiān)管是不會為某一方，尤其是銀行一方的利益服務的。公正、公開、效率是銀行監(jiān)管的三大原則。

　　19D【解析】銀行監(jiān)管理念是管法人、管風險、管內控、提高透明度。存款是太具體的一項業(yè)務，與理念顯得格格不入。

　　20C【解析】歸納風險遷徙類指標的知識點：

　　風險遷徙類指標衡量商業(yè)銀行風險變化的程度，屬于動態(tài)指標，包括正常貸款遷徙率和不良貸款遷徙率，表示為資產質量從前期到本期變化的比率，是風險監(jiān)管核心指標之一。

　　21C【解析】盜用資產的情形屬于內部欺詐行為。失職違規(guī)的情形包括因過失、未經授權的業(yè)務或交易行為以及超越授權的活動。

　　22D【解析】資本金的規(guī)模決定銀行面對流動性風險的能力，風險管理水平則影響著風險發(fā)生的概率和承擔風險的能力。資本金是銀行的自有資本，反映在資產負債表上就是股東權益，資產則是股東權益加負債，兩者相比，資本金更能體現(xiàn)銀行的真正實力。銀行的盈利水平間接影響著銀行的資產和資本金的規(guī)模，不如風險管理水平和資本金規(guī)模更直接地作用于銀行承擔風險的能力。

　　23A【解析】可形象化記憶這三個維度：橫向是企業(yè)目標，縱向是各個層級，分散于各個部門角落的是風險管理要素。

　　24D【解析】A項中通過常識判斷可知，最大的風險來源應為貸款而不是存款。B中的“只存在”使得該選項十有八九是錯誤選項，信用風險不僅存在于傳統(tǒng)的表內業(yè)務中，也存在于表外業(yè)務中。D中對風險的態(tài)度是“忽略不計”的，這種說法與要對風險進行謹慎管理的大方向相悖，可直接認定是錯誤表述。對于衍生品而言，由于衍生品的名義價值通常非常巨大，潛在的風險是很大的，一旦運用不當，將極大地加劇銀行所面臨的風險。

　　25C【解析】C項不屬于應當達到的條件。根據(jù)巴塞爾委員會，銀行內部操作風險管理系統(tǒng)必須與每日風險管理程序緊密的整合在一起，其輸出的數(shù)據(jù)必須能夠成為銀行操作風險監(jiān)督控制過程的一部分。A項屬于定量標準;B項屬于外部數(shù)據(jù)要求;D項屬于定性標準。

　　26A【解析】A中錯誤很明顯，經理是沒有戰(zhàn)略性指導和監(jiān)督權限的，應為確保董事會的指導和監(jiān)督。一般與“戰(zhàn)略”有關系的，都是董事會。除了選項B、C、D提到的觀點，另外還有：治理結構應當保證及時，準確地披露于公司有關的任何重大問題的信息(包括財務狀況、經營狀況、所有權狀況和公司治理狀況的信息);治理結構框架應確保董事會對公司的戰(zhàn)略性指導和對管理人員的有效監(jiān)督，并確保對董事會對公司和股東負責。

　　27D【解析】預期收益率是先將每種情況下收益率乘以對應概率，然后加總，即E(R)=0.05×50%+0.20×15%+0.15×(-10%)+0.25×(-25%)+0.35×40%=11.75%。

　　28A【解析】一般來說，系統(tǒng)風險比較難以降低，而風險轉移可以轉移非系統(tǒng)風險和系統(tǒng)風險。風險對沖不僅可以對沖非系統(tǒng)風險也可以對沖系統(tǒng)風險，風險規(guī)避就直接避免了系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險。風險分散，只能降低非系統(tǒng)風險。

　　29D【解析】正態(tài)分布是描述連續(xù)性隨機變量的一種重要概率分布，在風險計量個實際應用中，正態(tài)分布起著特別重要的作用。在實際應用中，可以用正態(tài)分布來描述股票價格(或資產組合)每日收益率的分布。

　　30A【解析】股價要落在左右l倍標準差內，標準差為1%，即(2%-1%，2%+1%)。

　　31D【解析】內控制度由董事會和(或)高級管理層負責，涉及銀行的組織結構、會計政策和程序、制衡機制以及資產和投資的保全。其中制衡機制(俗稱“四眼原則”)包括職能分離、交叉核對、雙人控制資產、雙人簽字。

　　32D【解析】內部審計的主要內容除了A、B、C三項之外，還有四項，分別是：經營管理的合規(guī)性和合規(guī)部門工作情況;信息系統(tǒng)規(guī)劃設計、開發(fā)運行和管理維護的情況;與風險相關的資本評估系統(tǒng)情況;機構運營績效和管理人員履職情況。

　　33B【解析】題干中說明了是市場價格/價值的變化，因此只需考慮A、B選項，市場價格每天都有變動，如果每月參照，就不能有“及時”的效果，因此B是最合適的選項。財務報表定價是根據(jù)財務報表上的歷史價格估計出來的價格，有很強的滯后性。

　　34A【解析】監(jiān)管資本是監(jiān)管部門規(guī)定的銀行應持有的同其所承擔的業(yè)務總體風險相匹配的成本。經濟資本是銀行自己計量的用于彌補非預期損失的資本。會計資本是會計報表上列出的用歷史成本計量的資本。注冊資本即銀行在注冊時投入的初始資本。高級風險量化技術就是將不可見的風險數(shù)量化，風險定性技術則是從性質方面評價風險。對比各選項，首先可以排除C、D，因為定性分析太簡單，不是要鼓勵的技術。另外，監(jiān)管資本是監(jiān)管部門制定的，在本題中更符合監(jiān)管者一方的語氣，因此，如果不了解具體條例，通過排除法，可知A是最佳選項。

　　35C【解析】制作清單就猶如日常記賬，是最基本最簡單的方法。商業(yè)銀行一般常用的風險識別的方法有：(1)制作風險清單法;(2)專家調查列舉法;(4)分解分析法;(5)失誤樹分析法;(6)資產財務狀況分析法。

　　36B【解析】B這種需要記住首字母縮寫的系統(tǒng)名稱，只要記住最常用的最熟悉的單詞然后套用就可以了。

　　37C【解析】C累計死亡率CMRn=1-SR1×SR2×…×SRn，SR=1-MMR，式中MMR是邊際死亡率。帶入數(shù)據(jù)CMRn=1-(1-0.17%)(1-0.6%)(1-0.6%)。

　　38A【解析】在一個貸款組合里面，發(fā)生N筆貸款違約的概率公式為：

　　Prob(n筆貸款違約)=E-m×mn/n!

　　其中，E=2.72，m為貸款組合平均違約率×100，本題中即m=2，n為實際末月的貸款數(shù)量，本題中n=4，代入公式得概率=2.72-2×24÷(4×3×2×1)=0.09。

　　39D【解析】存貨周轉天數(shù)=365÷存貨周轉率，存貨周轉率=產品銷售成本÷[(期初存貨+期末存貨)÷2]。

　　40D【解析】A、B、C的說法合情合理，而D顯然是錯誤的，當授信評級下降時，應該關注，增加檢查頻率。

　　41C【解析】A錯在對信貸資產組合的授信集中度和結構進行分析監(jiān)測是傳統(tǒng)的組合監(jiān)測方法;B錯在有兩種方法，不必直接估計敞口相關性;D錯在該模型是不直接估計敞口相關性的。

　　42A【解析】風險報告內容大致包括風險狀況、損失事件、誘因及對策、關鍵風險指標、資本金水平五個部分。因此，A項原始損失數(shù)據(jù)方面的內容可以不在提交董事會和高級管理層的風險報告中反映。

　　43D【解析】(1)基本面指標包括品質類指標、實力類指標、環(huán)境類指標;(2)財務指標包括償債能力、盈利能力、營運能力、增長能力。資本增長率是財務指標，很容易判斷排除A、C，資質等級是不能在財務指標中反映出來的，這是基本面指標。本題不難，選D。

　　44B【解析】總資產收益率=凈利潤/平均總資產。

　　45B【解析】累計總敞口頭寸=所有外幣的多頭+空頭;凈總敞口頭寸=所有外幣多頭-空頭;短邊法計算的總敞口頭寸=凈多頭頭寸之和與凈空頭頭寸之和之中的較大值。

　　46C【解析】信用風險暴露按照客戶類型可以分為零售信用風險暴露和企業(yè)/機構信用風險暴露。前者包括一些余額較小、標準化且同質的貸款(個人貸款、住房貸款、透支、個體或者私人企業(yè)貸款);后者主要是向企業(yè)/機構用戶提供的國際和國內貸款組合。這是商業(yè)銀行最主要的信用風險暴露。

　　47A【解析】A的表述有好幾個漏洞，首先我們提到過“一切以市場為準繩”，在計價時，市場價格要優(yōu)于模型定價，尤其是交易賬戶，更離不開市場價格;其次任何定價方式都不會只有一種方法。

　　48A【解析】B是高管層的職責;C是董事會的職責，擔起最終責任的只能是董事會;D經營部門不能同時成為風險管理部門，風險管理部門要獨立。三個選項的錯誤都很明顯。

　　49D【解析】股票投資收益率上升時，存款人傾向于將資金從銀行中撤出并轉投到股票市場，而貸款人可能會推進新的貸款請求或加速提取那些支付低利率的信貸額度，結果是造成商業(yè)銀行的流動性緊張;股票投資收益率下降時情況與之相反，一般不會造成商業(yè)銀行的流動性緊張。

　　50B【解析】風險對沖的特點就是負相關，正負才能相克，達到對沖效果。

　　51C【解析】EVA是商業(yè)銀行在扣除資本成本之后所創(chuàng)造出的價值增加。所以EVA的直接表達公式就是A。資本成本=經濟資本×資本預期收益率，所以，得出公式B，稅后凈利潤=經風險調整的收益率×經濟資本，所以有了公式D。

　　52C【解析】香港金融管理局規(guī)定的法定流動資產比率為25%。除此之外，香港金融管理局建議商業(yè)銀行將一級流動資產(可在7天內變現(xiàn)的流動資產)比率維持在15%以上，并保持7日內的負錯配金額不超過總負債的10%，1個月內的負錯配金額不超過總負債的20%。

　　53B【解析】題干上來就點明是“每位員工”，對照選項，B的全員風險識別與報告最貼合題意。B是第一步，C是第二步，A是第三步，D是第四步，第五步是報告自我評估工作和日常監(jiān)控。

　　54D【解析】題干中出現(xiàn)了“委托”、“代為辦理”，很明顯這是代理業(yè)務。選D。

　　55C【解析】要了解根據(jù)商業(yè)銀行操作風險管理和控制風險的能力，風險可以分為可規(guī)避的、可降低的、可緩釋的、應承擔的風險。本題中，四個選項分別就是控制這四種風險的相應措施。A是減少交易，是一種風險規(guī)避的措施。B是強化制度，是對可降低的風險采取的措施。D是對必須要承擔的風險分配準備金。只有C是風險緩釋的措施。通常，風險緩釋的方案往往帶有一定的專業(yè)性，包括連續(xù)營業(yè)方案，保險和業(yè)務外包，C就是其中的保險措施。

　　56A【解析】結合現(xiàn)實，B、C、D都是大額存款機構，他們對于信用和利率都很敏感，因為本金龐大，利率的小變動都會引起利息的大變化。而個人存款就不會在乎利息的微小變動了。

　　57D【解析】股票投資收益率下降，會使人們把投資于股市的資金撤出來存入銀行，因此不會造成銀行的流動性緊張。流動性緊張的情形是發(fā)生擠兌行為。

　　58A【解析】融資需求=融資缺口+流動性資產。融資缺口=貸款平均額-核心存款平均額。

　　59D【解析】戰(zhàn)略風險管理基本做法：(1)明確董事會和高級管理層的責任;(2)建立清晰的戰(zhàn)略風險管理流程;(3)采取恰當?shù)膽?zhàn)略風險管理辦法。A、B、C都是聲譽風險管理辦法。

　　60A【解析】規(guī)模越大，風險管理越難以操作。由于集團法人客戶內部可以容易地通過關聯(lián)交易修改財務報表，財務報表的真實性不高。

　　61B【解析】累計死亡率CMR2=1-SR1×SR2，第一年邊際死亡率MMRl=1-SRl，第二年邊際死亡率MMR2=1-SR2，因此MMR2=1-(1-CMR2)÷(1-MMR1)=1-(1-6.00%)÷(1-2.5%)。

　　62D【解析】不良貸款包括次級、可疑、損失類貸款。不良貸款率=(次級+可疑+損失類貸款)÷貸款余額×100%=[(400+1000+800)÷60000]×100%=3.67%。

　　63B【解析】現(xiàn)金流分析是對商業(yè)銀行短期內的現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出的預測和分析，可以評估商業(yè)銀行短期內的利動性狀況。分析過程比較簡單，因為是短期的預測分析，不存在滯后性，這是一種典型的定量分析方法。該方法的不足之處就是B所述。

　　64B【解析】市場利率的變動對銀行的資產負債影響是同方向的，市場利率上升，銀行資產負債價值都下降。當市場利率上升時，銀行負債價值下降，所以B錯。C、D中，久期越長，無論資產還是負債，風險都越大。

　　65D【解析】本題考查銀行監(jiān)管的原則，是針對監(jiān)管方的，效率原則是指銀監(jiān)會在進行監(jiān)管活動中要合理配置和利用監(jiān)管資源。

　　66C【解析】A項是改善商業(yè)銀行聲譽風險管理的最佳操作實踐之一;B項傳統(tǒng)上，危機管理主要采用“辯護或否認”的對抗戰(zhàn)略推卸責任，但往往招致更強烈的對抗行動，現(xiàn)在，更加具有建設性的危機處理方法是“化敵為友”;D項無論危機是否會發(fā)生，在系統(tǒng)規(guī)劃聲譽危機管理時，很多潛在的風險就已經被及時發(fā)現(xiàn)并得到有效處理。因此，聲譽危機管理規(guī)劃給商業(yè)銀行創(chuàng)造了增加值。

　　67D【解析】提高風險分散，就要想到多元化。A是多家銀行;B是多家投資方;C是多個國家，都可以達到風險分散的效果。

　　68B【解析】擔保不等同于保險。保險就是找保險公司，本題題干沒有提到保險，只是說明擔保，所以這是非保險轉移。

　　69A【解析】題干中說明了是“承擔風險”，也就是沒有采取什么控制措施，從字面上看，也可判斷A是正確選項。

　　70B【解析】監(jiān)管資本是監(jiān)管當局根據(jù)銀行的業(yè)務特征按照統(tǒng)一的方法計算出來的。經濟資本則是銀行自己計量出來的。

　　71D【解析】A、B、C都是內部數(shù)據(jù)的主要來源。

　　72B【解析】B項行政法規(guī)是由國務院制定的，以國務院令的形式發(fā)布的各種有關活動的法律規(guī)范，其效力低于法律。

　　73C【解析】“因為期限錯配，所以重新定價”，重新定價風險，也稱為期限錯配風險。

　　74D【解析】交易風險是發(fā)生在交易過程中，題干只說明是在進行會計處理時，因此，排除A;經濟風險和市場風險都是影響面很廣的風險，不會在財務報表中出現(xiàn)，而折算風險是一個比較具體的風險種類，也很貼合題干所述概念。

　　75A【解析】計算資本充足率：扣除商譽、商業(yè)銀行對未并表金融機構的資本投資、商業(yè)銀行對非自用不動產和企業(yè)的資本投資;

　　計算核心資本充足率：扣除商譽、商業(yè)銀行對未并表金融機構的資本投資50%、商業(yè)銀行對非自用不動產和企業(yè)的資本投資50%。

　　76C【解析】斥責、經濟懲罰不是特殊的督促方法。一般性的信息銀行可以要求銀行及時予以披露，并可以采用談話、“道義勸說”、斥責、經濟懲罰等舉措來予以督促。對于一些比較復雜敏感、同時涉及到銀行為配置更低資本金要求而采用的風險管理方法和模型時，監(jiān)管當局還可以采用特殊的督促方法，如“監(jiān)管當局可以要求銀行如果不進行信息披露，將不允許采用較低的風險權重或特殊方法�！�

　　77C【解析】回收率的波動性不是重要輸入?yún)?shù)，只是回收率的某參數(shù)指標。

　　78D【解析】D最特殊，因為不是周轉率指標。本題考查財務指標分類情況：資產負債率是企業(yè)償債能力指標。其他三個周轉率是企業(yè)營運能力指標。

　　79D【解析】簡單地說，解析法是通過簡化的假設，對信貸資產組合給出一個“準確”的解。蒙塔卡羅模擬法模擬資產組合中各證券的價格走勢。歷史模擬法是通過歷史數(shù)據(jù)來構造收益率分布，是一個模擬歷史的過程。

　　80C【解析】商業(yè)銀行與內部人和股東關聯(lián)交易管理辦法中規(guī)定，商業(yè)銀行的主要非自然人股東是指能夠直接、間接、共同持有或控制商業(yè)銀行5%以上股份或表決權的非自然人股東。

　　81D【解析】市場風險是由四種市場價格變動引起的，這四種價格是商品價格、股票價格、利率、匯率，A、B、C都是其中某項價格變動引起的風險種類，只有D不是。

　　82D【解析】系統(tǒng)在整個設計開發(fā)運行過程中存在的風險，是系統(tǒng)缺陷造成的風險，不包括系統(tǒng)報告的風險。系統(tǒng)缺陷主要包括(1)數(shù)據(jù)/信息質量;(2)違反系統(tǒng)安全規(guī)定;(3)系統(tǒng)設計/開發(fā)的戰(zhàn)略風險;(4)系統(tǒng)的穩(wěn)定性、兼容性、適宜性。

　　83A【解析】所給選項中，B、C、D都是關于風險狀況的，只有A是盈利性指標。盈利能力監(jiān)管指標包括資本金收益率，資產收益率，凈業(yè)務收益率、凈利息收益率、非利息收益率、非利息收入比率。

　　84D【解析】積極的組合管理需要考慮組合層面上單個業(yè)務風險之間的相關性。

　　85C【解析】市場風險要素價格的歷史觀測期至少為一年;至少每三個月更新一次數(shù)據(jù)。

　　86B【解析】買方付出一定的權益金來獲得違約保護，賣方以獲得一定的權益金為代價來承擔貸款的風險。

　　87A【解析】把消除風險作為風險管理目標是不現(xiàn)實的。事實上，沒有風險，也就沒有收益，因此這不是風險管理的目標，風險管理的目標是降低風險，讓風險和收益相匹配。另外，風險也是消除不了的，今后在遇到語氣過于絕對的選項時，要格外留意。

　　88A【解析】本題按照一定的邏輯順序即可排列正確。對風險首先要防患于未然，排除B、C，而風險一旦發(fā)生，就要控制風險的繼續(xù)擴大;“糾正”一般是在事后才做的工作，因此，排除D，選A。

　　89C【解析】久期缺口=資產加權平均久期-(總負債÷總資產)×負債加權平均久期。

　　90C【解析】A項資本金收益率=稅后凈收入/資本金總額;B項資產收益率=稅后凈收入/資產總額;D項非利息收入率=(非利息收入-非利息支出)/資產總額。

　　二、多選題

　　1ABC【解析】違約概率預測準確性的驗證方法有：二項、卡方、正態(tài)。驗證客戶違約風險區(qū)分能力的方法：CAP曲線與AR值、ROC曲線與A值、KS檢驗、貝葉斯錯誤率等。

　　2BCD【解析】審慎經營類指標包括：①資本充足率;②大額風險集中度;③不良貸款撥備覆蓋率;A、E兩項總資產凈回報率和成本收入比屬于經營績效類指標。

　　3CD【解析】利率風險通常是以利率靈敏度測量的，利率靈敏度可分為利差靈敏度和資產負債市值的利率靈敏度。其中，利差靈敏度又稱考察期的“利率缺口”。

　　4BCE【解析】利率敏感性缺口模型的缺陷主要有：①敏感性缺口分析的精確性值得懷疑;②利率預測在現(xiàn)實中往往準確率不高，短期利率則更難預測;③銀行對敏感性缺口的控制欠缺靈活性;④增加管理成本;⑤未考慮到利率變動的兩面性;⑥實際中，負債利率支付的變化一般快于資產利率收入的變化。

　　5ABDE【解析】本題考查了幾種期貨的相關知識。目前已開發(fā)出的金融期貨合約有三大類：

　　一是利率期貨，指以利率為標的的期貨合約。包括以長期國債為標的的長期利率期貨和以兩個月的短期存款利率為標的的短期利率期貨;

　　二是貨幣期貨，指以匯率為標的的期貨合約，目的是規(guī)避匯率風險;

　　三是股票指數(shù)期貨，指以股票指數(shù)為標的的期貨合約，不涉及股票本身的交割，股指期貨以現(xiàn)金清算的形式進行交割。

　　C的錯誤很明顯，股指期貨是以股指為標的的期貨合約。

　　6ABCE【解析】D有利于買權的持有人，應為價內期權。

　　7ABCDE【解析】內部流程引起的操作風險是指由于商業(yè)銀行業(yè)務流程缺失、設計不完善，或者沒有被嚴格執(zhí)行而造成的損失，主要包括財務/會計錯誤、文件/合同缺陷、產品設計缺陷、錯誤監(jiān)控/報告、結算/支付錯誤、交易/定價錯誤六個方面。

　　8ABC【解析】D、E兩項屬于從遠行方面來看商業(yè)銀行的內部控制必須包括的要素。

　　9ABCDE【解析】記入交易賬戶的頭寸應當具有明確的頭寸管理政策和程序，除了上述選項所述內容，同時還要評估市場變量的質量和可獲得性、市場交易的規(guī)模、交易頭寸的規(guī)模等。

　　10ACDE【解析】B的做法對應對災難性損失是無事于補的。

　　11ABCDE【解析】以上每一項措施都可以緩解流動性危機。A同業(yè)拆入款項，即從別的銀行借入一筆資金，用于緩解流動性需求。B減少核心貸款，即減少資金流出的額度。C可保證一部分存款能較長時間的存在銀行應付流動性危機。D是緊急求救措施，E是從聲譽方面緩解流動性危機。

　　12DE【解析】流動性風險預警信號包括內部信號、外部信號、融資信號。A屬于內部信號，信號B、C屬于外部信號。歸納流動性風險預警：內部指標/信號：風險水平、盈利能力、資產質量。外部指標/信號：第三方評級、所發(fā)行的有價證券的市場表現(xiàn)等指標的變化。融資指標/信號：商業(yè)銀行的負債穩(wěn)定性和融資能力的變化。

　　13CDE【解析】使銀行喪失流動性主要在于兩個方面：①銀行自身經營管理出現(xiàn)問題導致流動性受損;②公眾對銀行體系失去信心從而出現(xiàn)擠兌導致銀行的無法應對。

　　14BCDE【解析】外部原因，就是銀行之外的因素，A是銀行內部操作出現(xiàn)問題。

　　15ABE【解析】即期凈敞口頭寸=即期資產-即期負債，遠期凈敞口頭寸=買入的遠期合約頭寸-賣出的遠期合約頭寸。

　　16ACE【解析】B、D兩項屬于聲譽風險管理的作用。

　　17ABE【解析】商業(yè)銀行信息系統(tǒng)有助于銀行開展各項業(yè)務，控制風險。在操作風險管理中，信息系統(tǒng)的主要作用在于支持風險評估、建立損失數(shù)據(jù)庫、風險指標收集與報告、風險管理和建立資本模型等。本題符合的只有A、B、E三項。C是戰(zhàn)略風險管理中需要的工作，D是依靠計量方法或模型推導出來的。

　　18ACE【解析】B應為第一資金來源，不是最后資金來源。D應為保護存款者。

　　19ABCDE【解析】貸款定價的決定因素：貸款定價=資金成本+經營成本+風險成本+資本成本，其中，資金成本包括債務成本和股權成本。

　　20ABCD【解析】E是正常按揭的做法。假按揭的表現(xiàn)形式還有：商業(yè)銀行信貸人員與企業(yè)串謀，向虛擬借款人或不具備真實購房行為的借款人發(fā)放高成數(shù)的個人住房按揭貸款;以個人住房按揭貸款名義套取企業(yè)生產經營用的貸款。

　　21ADE【解析】資本監(jiān)管的重要性體現(xiàn)在：①資本監(jiān)管是審慎銀行監(jiān)管的核心;②是提升銀行體系穩(wěn)定性、維護銀行業(yè)公平競爭的重要手段;③是促使商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的有效監(jiān)管手段。資本監(jiān)管有利于控制銀行體系的風險，有利于增強銀行系統(tǒng)的穩(wěn)定性，約束銀行擴張。

　　22ABCD【解析】影響期權價值的因素，標的資產市場價格和期權執(zhí)行價格的關系、期權到期期限、標的資產價格的波動率、貨幣利率。沒有標的資產歷史平均收益率這個因素。

　　23ABCD【解析】A、B、C、D都能使銀行形成合理的資金來源和使用分布結構。E以同業(yè)拆借、發(fā)行票據(jù)作為資金的主要來源，在不利情況下是會喪失流動性的。

　　24ABE【解析】本題考查商業(yè)銀行流動性風險預警。C、D是外部指標/信號的變化，與題干不符。

　　25ABCE【解析】D中的債權買賣差價減小不是預警，是一個安全信號。其他選項都是流動性風險會加大的信號。

　　26ACDE【解析】資本充足率的信息披露應主要包括五個方面的內容：風險管理目標和政策、并表范圍、資本、資本充足率、信用風險和市場風險。

　　27ACDE【解析】本題考查風險評級的原則。從選項上看，排除B，因為風險評級就是要披露風險狀況，使之透明，保密原則運用在這里是錯誤的。

　　28DE【解析】本題全面考查了CAMELS體系的相關知識。從題目上看，首先排除B，CAMELS是六個字母，分別代表六大要素，B顯然錯誤。另外排除A，該體系評分由1(最好)到5(最差)。另外對CAMELS體系有了基本概念的理解之后，便可知C項是錯誤的，開頭字母C是指的資本充足性。

　　29CDE【解析】為了督促商業(yè)銀行設立交易賬戶，加強市場風險管理和市場風險資本監(jiān)管，中國銀監(jiān)會下發(fā)的《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》第二十九條規(guī)定了交易賬戶的三項內容。本題中C、D、E是正確選項。

　　30ABCDE【解析】期權性風險是一種越來越重要的風險，源于銀行資產、負債和表外業(yè)務中所隱含的期權。期權性風險可以是存在于單獨的金融工具中，如場內(交易所)交易的期權、場外的期權合同，另外也可以隱含在其他的標準化金融工具中，如債券或存款的提前兌付，貸款的提前償還等選擇性條款，貸款利率由借款人自主選擇的條款等。

　　31DE【解析】巴塞爾委員會將商業(yè)銀行面臨的風險分為信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險、國家風險、聲譽風險、法律風險以及戰(zhàn)略風險八大類。A項反映了銀行的信用風險;B項反映了銀行的市場風險;C項反映了銀行的流動性風險。

　　32ABC【解析】杠桿比率就是用自有資本獲得融資或者償債的能力，A、B、C都有償債的因素。帶有收益因素的都是盈利性指標。

　　33ABC【解析】信用評分模型進行信用風險分析的基本過程就是三個步驟：首先，根據(jù)經驗或相關性分析，確定某一類別借款人的信用風險的相關變量，模擬出特定形式的函數(shù)關系式;其次，利用歷史數(shù)據(jù)進行回歸分析，得出各相關因素的權重以體現(xiàn)其對這一類借款人違約的影響程度;最后，將同類的潛在借款人的相關變量代入函數(shù)式算出數(shù)值，作為決策是否貸款的標準。

　　34ABCDE【解析】這段文字中，有一些關鍵字值得注意：“違規(guī)”是操作風險;“信用分數(shù)”是信用風險;“房地產市場”是市場風險;“資金吃緊”是流動性風險;“形象”是聲譽風險。

　　35ABDE【解析】題干中已經給出了三類指標的名稱，考生可以逐項歸類，例如A、D都是與風險密切相關的指標，歸為審慎經營指標;B是經營績效類指標;C不良貸款率可能會被誤歸為審慎經營類指標，但是相對于E，它更可以解釋資產質量的問題。A有可能被認為是資產質量類指標，但是考生要留意資本充足與資產質量是沒有什么關系的。E是審慎經營類指標很好判斷。

　　36AD【解析】銷售毛利率=[(銷售收入-銷售成本)÷銷售收入]×100%，應收賬款周轉率=銷售收入÷[(期初應收賬款+期末應收賬款)÷2]，應收賬款周轉天數(shù)=360÷應收賬款周轉率。代入數(shù)據(jù)，得出銷售毛利率為25%，應收賬款周轉率為2.35，應收賬款周轉天數(shù)為153天。

　　37BCDE【解析】A屬于外部事件引起的操作風險因素。

　　38BCDE【解析】這是風險管理的基本常識。巴塞爾委員會將商業(yè)銀行面臨的風險分為信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險、國家風險、聲譽風險、法律風險以及戰(zhàn)略風險八大類，是按誘發(fā)風險的原因分類的，系統(tǒng)風險是按照風險范圍分類的。

　　39ABC【解析】集中型風險管理部門包括了商業(yè)銀行風險管理的核心要素：風險監(jiān)控、數(shù)量分析、價格確認、模型創(chuàng)建和相應的信息系統(tǒng)/技術支持。由于涉及的風險管理領域非常全面，對專業(yè)人員和管理系統(tǒng)的要求很高，資源投入巨大，因此，集中型風險管理部門更加適用于規(guī)模龐大，資金、技術、人力資源雄厚的大中型商業(yè)銀行。D、E兩項是分散型風險管理部門的缺點。

　　40ACD【解析】B風險模型一般是用來計量風險的，E內部控制是管理風險的重要體系。風險文化是風險管理的靈魂，一般由風險管理理念、制度、知識三個層次構成。

　　三、判斷題

　　1B【解析】風險信息要盡可能的公開，如果只是單向，就過于封閉了。事實上，風險報告?zhèn)鬟f給所有的終端用戶，不是單向循環(huán)。

　　2B【解析】敞口頭寸為正，即凈資產為正，說明在美元上處于多頭。

　　3B【解析】主要用于貸后管理。

　　4A【解析】說法正確，故選A。

　　5B【解析】可以要求保證人承擔保證責任。

　　6A【解析】說法正確，故選A。

　　7A【解析】說法正確，故選A。

　　8B【解析】考慮到風險抵減效應，累積加總所獲得的資產組合層面的經濟資本小于等于各應為單位經濟資本的簡單加總。

　　9A【解析】說法正確，故選A。

　　10B【解析】隨著時間的推移，客戶的信用風險狀況可能會發(fā)生改變或者出現(xiàn)新的風險特征，因此需要根據(jù)新情況進行調整。