二、組合型選擇題(共50題，每小題1分，共50分)以下備選項(xiàng)中只有一項(xiàng)最符合題目要求。不選、錯(cuò)選均不得分。

　　(51) 關(guān)于場(chǎng)外交易市場(chǎng)，以下說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.場(chǎng)外交易市場(chǎng)只發(fā)生于投資者與證券公司之間

　　Ⅱ.場(chǎng)外交易市場(chǎng)包括店頭市場(chǎng)

　�、�.在場(chǎng)外交易市場(chǎng)上.交易方式有不同的形式

　�、�.柜臺(tái)市場(chǎng)曾經(jīng)是場(chǎng)外交易市場(chǎng)的主要形式

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析: 場(chǎng)外交易市場(chǎng)不僅僅發(fā)生在投資者和證券公司之間，也發(fā)生在機(jī)構(gòu)與機(jī)構(gòu)之間。

　　(52) 我國(guó)《證券投資基金法》規(guī)定，設(shè)立基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備的條件有( )。

　�、�.注冊(cè)資本不低于一億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本

　�、�.主要股東最近五年沒(méi)有違法記錄，注冊(cè)資本不低于三億元人民幣

　�、�.取得基金從業(yè)資格的人員達(dá)到法定人數(shù)

　�、�.有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　　Ⅱ項(xiàng)的正確表述是主要股東最近三年沒(méi)有違法記錄，注冊(cè)資本不低于3億元人民幣。

　　(53) 債券所規(guī)定的借貸雙方的權(quán)利義務(wù)關(guān)系包含的含義有( )。

　�、�.發(fā)行人是借入資金的經(jīng)濟(jì)主體

　�、�.投資者是出借資金的經(jīng)濟(jì)主體

　�、�.發(fā)行人必須在約定的時(shí)間還本付息

　�、�.債券反映了發(fā)行者和投資者之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。而且是這一關(guān)系的法律憑證

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 略

　　(54)下列關(guān)于直接融資和間接融資的說(shuō)法，正確的有( )。

　�、�.間接融資中，主動(dòng)權(quán)很多時(shí)候受資金供應(yīng)者支配

　　Ⅱ.間接融資安全性較高

　�、�.直接融資可以降低社會(huì)的融資成本

　�、�.間接融資的突出特點(diǎn)是比較靈活，分散的小額資金通過(guò)中介機(jī)構(gòu)可以集中

　　V.與間接融資相比，直接融資投融資雙方有較多的選擇自由

　　A: ⅠⅡⅣ

　　B: ⅡⅣV

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣV

　　答案:B

　　解析:間接融資的主動(dòng)權(quán)掌握在金融中介手中。資金貸給誰(shuí)不貸給誰(shuí)，由金融機(jī)構(gòu)決定：Ⅰ項(xiàng)錯(cuò)誤。間接融資降低社會(huì)的融資成本;Ⅲ項(xiàng)錯(cuò)誤。

　　(55) 存在活躍市場(chǎng)的情況下，關(guān)于基金估值原則的描述，正確的有( )。

　�、�.當(dāng)日有市價(jià)或現(xiàn)行出價(jià).應(yīng)當(dāng)采用市價(jià)或出價(jià)確定股票投資的公允價(jià)值

　�、�.當(dāng)日沒(méi)有市價(jià)或現(xiàn)行出價(jià).且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境沒(méi)有發(fā)生重大變化的.應(yīng)采用最近交易的市價(jià)或現(xiàn)行出價(jià)確定股票投資的公允價(jià)值

　　Ⅲ.當(dāng)日沒(méi)有市價(jià)或現(xiàn)行出價(jià).且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了重大變化的，應(yīng)當(dāng)參考類(lèi)似投資的現(xiàn)行價(jià)格或利率.調(diào)整最近交易的市價(jià)或出價(jià)以確定股票投資的公允價(jià)值

　�、�.有確鑿證據(jù)表明最近交易市價(jià)不能真實(shí)反映公允價(jià)值的.應(yīng)當(dāng)參考類(lèi)似投資的現(xiàn)行價(jià)格或利率.以確定股票投資的公允價(jià)值

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　�、繇�(xiàng)，有確鑿證據(jù)表明最近交易市價(jià)不能真實(shí)反映公允價(jià)值的，應(yīng)對(duì)最近交易的市價(jià)進(jìn)行調(diào)整.以確定股票投資的公允價(jià)值。

　　(56) 金融期貨的交易方式特征包括( )。

　　Ⅰ.逐日盯市制度

　�、�.交易者擁有對(duì)應(yīng)的基礎(chǔ)金融工具

　�、�.交易者借入對(duì)應(yīng)的基礎(chǔ)金融工具

　�、�.保證金制度

　　A: ⅠⅣ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　期貨交易實(shí)行保證金制度和逐日盯市制度，交易者并不需要在成交時(shí)擁有或借入全部資金或基礎(chǔ)金融工具。

　　(57) 下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行的凈資產(chǎn)要求中，正確的有( )。

　　Ⅰ.股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣5000萬(wàn)元

　�、�.有限責(zé)任公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣8000萬(wàn)元

　　Ⅲ.發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，最近l期期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣l5億元

　　Ⅳ.發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券的可以是股份有限公司也可以是有限責(zé)任公司

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢ

　　D: ⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　《證券法》第16條規(guī)定，發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券的上市公司，股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣3000萬(wàn)元，有限責(zé)任公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣600萬(wàn)元。根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》第27條規(guī)定，發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司.其最近1期期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元。

　　(58) 以下屬于國(guó)際證監(jiān)會(huì)認(rèn)為金融衍生工具伴隨的風(fēng)險(xiǎn)是( )。

　�、�.信用風(fēng)險(xiǎn)Ⅱ.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

　　Ⅲ.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)Ⅳ.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　國(guó)際證監(jiān)會(huì)認(rèn)為金融衍生工具會(huì)伴隨風(fēng)險(xiǎn)，包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn)。

　　(59) 下列關(guān)于上市公司發(fā)行證券的表述，正確的有( )。

　　Ⅰ.上市公司增發(fā)可采用網(wǎng)下、網(wǎng)上同時(shí)定價(jià)發(fā)行的方式

　�、�.上市公司增發(fā)可采用上網(wǎng)定價(jià)發(fā)行與網(wǎng)下配售相結(jié)合的方式

　　Ⅲ.上市公司非公開(kāi)發(fā)行股票.應(yīng)當(dāng)由上市公司自行銷(xiāo)售

　�、�.上市公司公開(kāi)發(fā)行股票.應(yīng)當(dāng)由證券公司承銷(xiāo)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　增發(fā)的發(fā)行方式主要有：(1)網(wǎng)上定價(jià)發(fā)行與網(wǎng)下詢(xún)價(jià)配售相結(jié)合;(2)網(wǎng)下、網(wǎng)上同時(shí)定價(jià)發(fā)行;(3)中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他形式。上市公司公開(kāi)發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)由證券公司承銷(xiāo)：非公開(kāi)發(fā)行股票.如發(fā)行對(duì)象均屬于原前10名股東的，則可以由上市公司自行銷(xiāo)售。

　　(60) OTC交易的衍生工具是指( )交易的衍生工具。

　�、�.不通過(guò)集中的交易所Ⅱ.實(shí)行分散的、一對(duì)一

　�、�.通過(guò)各種通訊方式Ⅳ.實(shí)行集中的、一對(duì)一

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　場(chǎng)外交易市場(chǎng)(簡(jiǎn)稱(chēng)“OTC”)交易的衍生工具，指通過(guò)各種通訊方式.不通過(guò)集中的交易所，實(shí)行分散的、一對(duì)一交易的衍生工具，例如金融機(jī)構(gòu)之間、金融機(jī)構(gòu)與大規(guī)模交易者之間進(jìn)行的各類(lèi)互換交易和信用衍生品交易.

　　(61) 通常情況下，基金所支付的費(fèi)用主要包括( )。

　�、�.基金管理費(fèi)Ⅱ.基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)

　�、�.基金交易費(fèi)Ⅳ.基金運(yùn)作費(fèi)用

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　通常情況下，基金所支付的費(fèi)用主要包括基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)、基金交易費(fèi)、基金運(yùn)作費(fèi)、基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)。

　　(62) 下列有關(guān)深圳證券交易所1OF的表述中，正確的有( )。

　�、�.基金合同生效后即進(jìn)入封閉期.封閉期一般不超過(guò)2個(gè)月

　　Ⅱ.投資者在同一交易日內(nèi)可以進(jìn)行多次認(rèn)購(gòu)

　�、�.投資者通過(guò)交易所的所有認(rèn)購(gòu)委托一經(jīng)確認(rèn)不得撤銷(xiāo)

　�、�.投資者通過(guò)交易所交易系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)的.必須按照金額進(jìn)行認(rèn)購(gòu)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　　Ⅰ項(xiàng)封閉期一般不超過(guò)3個(gè)月，Ⅳ項(xiàng)投資者通過(guò)交易所交易系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)的，必須按照份額進(jìn)行認(rèn)購(gòu)。

　　(63) 關(guān)于股權(quán)分置改革，下列說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.2005年起.由中國(guó)證監(jiān)會(huì)牽頭.多部門(mén)協(xié)同.遵循“統(tǒng)一組織、分散決策”

　　的工作原則與“試點(diǎn)先行、協(xié)調(diào)推進(jìn)、分步解決”的操作思路。

　　啟動(dòng)了針對(duì)股權(quán)分置問(wèn)題的改革

　�、�.在改革中.非流通股股東與流通股股東之間采取對(duì)價(jià)的方式平衡相互利益，非流通股股東向流通股股東讓渡一部分其股份上市流通帶來(lái)的收益

　�、�.公司股權(quán)分置改革的動(dòng)議.原則上應(yīng)當(dāng)由全體流通股股東一致提出

　�、�.改革方案須經(jīng)參加表決的股東所持表決權(quán)的1/2以上通過(guò)。保證了在各參與主體博弈中廣大中小投資者的利益得到充分保護(hù)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　Ⅲ項(xiàng)，公司股權(quán)分置改革的動(dòng)議，原則上應(yīng)當(dāng)由全體非流通股股東一致提出;Ⅳ項(xiàng)，改革方案須經(jīng)參加表決的股東所持表決權(quán)的2/3以上通過(guò)。

　　(64) 下列關(guān)于封閉式基金籌集、交易的敘述，正確的有( )。

　�、�.通過(guò)證券公司進(jìn)行申購(gòu)和贖回

　�、�.在交易所上市交易

　�、�.一般由證券公司、商業(yè)銀行作為承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)

　　Ⅳ.封閉式基金的籌集是一次性的

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　封閉式基金有一個(gè)較長(zhǎng)的封閉期，持有人在封閉期內(nèi)不能贖回。只能在二級(jí)市場(chǎng)上買(mǎi)賣(mài)。

　　(65) 以下屬于記賬式國(guó)債的特點(diǎn)的有( )。

　�、�.可以記名、掛失Ⅱ.發(fā)行和交易均無(wú)紙化

　�、�.交易手續(xù)簡(jiǎn)便Ⅳ.交易安全

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　記賬式國(guó)債可以記名、掛失，安全性較高，同時(shí)由于記賬式債券的發(fā)行和交易均無(wú)紙化.所以發(fā)行時(shí)間短，發(fā)行效率高，交易手續(xù)簡(jiǎn)便，成本低，交易安全。

　　(66) 關(guān)于紅籌股，下列描述正確的有( )。

　�、�.紅籌股不屬于外資股

　　Ⅱ.紅籌股是指在中國(guó)境外注冊(cè)、在香港上市但主要業(yè)務(wù)在中國(guó)內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來(lái)自中國(guó)內(nèi)地的股票

　　Ⅲ.紅籌股已經(jīng)成為內(nèi)地企業(yè)進(jìn)入國(guó)際資本市場(chǎng)籌資的一條重要渠道

　�、�.紅籌股屬于境外上市外資股

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 紅籌股不屬于外資股，所以Ⅳ項(xiàng)錯(cuò)誤。

　　(67) 債券所規(guī)定的資金借貸雙方的權(quán)責(zé)關(guān)系主要有( )。

　�、�.所借貸貨幣資金的數(shù)額Ⅱ.借貸的時(shí)間

　�、�.債券的利息ⅠV.借貸的經(jīng)濟(jì)主體

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　債券所規(guī)定的資金借貸雙方的權(quán)責(zé)關(guān)系主要有：(1)所借貸貨幣資金的數(shù)額;(2)借貸時(shí)間：(3)在借貸時(shí)間內(nèi)的資金成本或應(yīng)有的補(bǔ)償(即債券的利息)。

　　(68) 以下關(guān)于QDII基金說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.QDII基金是合格境內(nèi)投資者基金

　　Ⅱ.QDII基金是合格境外投資者基金

　�、�.QDII基金為國(guó)內(nèi)投資者參與國(guó)際市場(chǎng)投資提供了便利

　　Ⅳ.QDII基金為國(guó)外投資者參與國(guó)內(nèi)市場(chǎng)投資提供了便利

　　A: ⅡⅢ

　　B: ⅠⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析: QDII

　　是合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者的首字縮寫(xiě)，QDII基金是指在一國(guó)境內(nèi)設(shè)立.經(jīng)該國(guó)有關(guān)部門(mén)批準(zhǔn)從事境外證券市場(chǎng)的股票、債券等有價(jià)證券投資的基金。它為國(guó)內(nèi)投資者參與國(guó)際市場(chǎng)投資提供了便利。

　　(69) 我國(guó)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定上市公司增資的方式有( )。

　　Ⅰ.非公開(kāi)發(fā)行股票Ⅱ.向不特定對(duì)象公開(kāi)募集股份

　�、�.向原股東配售股份Ⅳ.發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　我國(guó)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定，上市公司增資的方式有：向原股東配售股份、向不特定對(duì)象公開(kāi)募集股份、發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券、非公開(kāi)發(fā)行股票。

　　(70) 關(guān)于證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，以下說(shuō)法中正確的有( )。

　�、�.在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中.證券公司充當(dāng)證券買(mǎi)方和賣(mài)方的代理人

　　Ⅱ.在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中.證券公司的業(yè)務(wù)收入來(lái)源于投資者繳付的所有稅費(fèi)

　�、�.在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中.證券公司要收取一定比例的傭金

　　Ⅳ.在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中.證券公司不能內(nèi)部撮合

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 略

　　(71) 關(guān)于委托指令及其有效期，以下說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.委托指令有效期可以分為當(dāng)日有效與約定日有效

　�、�.委托指令部分成交后.委托指令失效

　�、�.委托有效期滿.委托指令自然失效

　�、�.我國(guó)現(xiàn)行規(guī)定的委托期為當(dāng)日有效

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　　如果委托指令未能成交或未能全部成交，證券經(jīng)紀(jì)商應(yīng)繼續(xù)執(zhí)行委托。委托有效期滿.委托指令自然失效。委托指令有效期一般有當(dāng)日有效與約定日有效兩種。

　　(72) 證券投資基金的資產(chǎn)總值包括( )。

　　Ⅰ.基金擁有的各類(lèi)證券的價(jià)值Ⅱ.銀行存款本息

　�、�.基金應(yīng)收的申購(gòu)基金款Ⅳ.其他投資所形成的價(jià)值

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　證券投資基金資產(chǎn)總值是指基金所擁有的各類(lèi)證券的價(jià)值、銀行存款本息、基金應(yīng)收的申購(gòu)基金款以及其他投資所形成的價(jià)值總和�；�金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總值減去負(fù)債后的價(jià)值。基金份額凈值是指某一時(shí)點(diǎn)上某一投資基金每份基金份額實(shí)際代表的價(jià)值。

　　(73) 下列關(guān)于短期融資券的表述，正確的有( )。

　�、�.短期融資券在國(guó)債登記結(jié)算有限責(zé)任公司登記、托管、結(jié)算

　　Ⅱ.短期融資券對(duì)銀行間債券市場(chǎng)的機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行.只在銀行間債券市場(chǎng)交易

　�、�.同業(yè)拆借中心為短期融資券在銀行間債券市場(chǎng)的交易提供服務(wù)

　�、�.短期融資券應(yīng)當(dāng)由符合條件的金融機(jī)構(gòu)承銷(xiāo).企業(yè)不得自行銷(xiāo)售

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 略

　　(74) 證券市場(chǎng)全球化趨勢(shì)主要表現(xiàn)在( )。

　�、�.證券市場(chǎng)一體化、金融機(jī)構(gòu)混業(yè)化

　�、�.投資者個(gè)人化、金融監(jiān)管合作化

　　Ⅲ.金融創(chuàng)新深化、證券市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)化

　�、�.交易所重組與會(huì)員化、金融風(fēng)險(xiǎn)復(fù)雜

　　A: ⅠⅢ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　全球化趨勢(shì)主要表現(xiàn)在：證券市場(chǎng)一體化、投資者法人化、金融創(chuàng)新深化、金融機(jī)構(gòu)混業(yè)化、交易所重組與公司化、證券市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)化、金融風(fēng)險(xiǎn)復(fù)雜化、金融監(jiān)管合作化。

　　(75) 關(guān)于非流通國(guó)債，下列論述正確的有( )。

　　Ⅰ.非流通國(guó)債是指不允許在流通市場(chǎng)上交易的國(guó)債

　�、�.非流通國(guó)債不能自由轉(zhuǎn)讓

　　Ⅲ.非流通國(guó)債必須記名

　�、�.非流通國(guó)債的發(fā)行對(duì)象只是個(gè)人

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　非流通國(guó)債可以記名，也可以不記名，所以Ⅲ項(xiàng)錯(cuò)誤;非流通國(guó)債的發(fā)行對(duì)象，有的是個(gè)人.有的是一些特殊的機(jī)構(gòu).所以Ⅳ項(xiàng)錯(cuò)誤。