(20) 下列關于股票收益性的說法，不正確的是( )。

　　A: 股票的收益只來源于股份公司

　　B: 其實現(xiàn)形式是公司派發(fā)的股息、紅利

　　C: 其實現(xiàn)形式可以是資本利得

　　D: 收益性是股票最基本的特征

　　答案:A

　　解析:

　　收益性是股票最基本的特征。股票的收益來源可分成兩類：①來自股份公司。認購股票后，持有者即對發(fā)行公司享有經濟權益，這種經濟權益的實現(xiàn)形式是從公司領取股息和分享公司的紅利。股息紅利的多少取決于股份公司的經營狀況和盈利水平;②來自股票流通。股票持有者可以持股票到依法設立的證券交易場所進行交易，當股票的市場價格高于買入價格時，賣出股票就可以賺取差價收益。這種差價收益稱為資本利得。

　　(21)根據規(guī)定，以募集方式設立股份有限公司的，發(fā)起人認購的股份不得少于公司股份總數的( )。

　　A: 35%

　　B: 40%

　　C: 45%

　　D: 50%

　　答案:A

　　解析:

　　以募集方式設立股份有限公司的，發(fā)起人認購的股份不得少于公司股份總數的35%。

　　(22) ( )對金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券的資格進行審查。

　　A: 銀監(jiān)會

　　B: 保監(jiān)會

　　C: 證監(jiān)會

　　D: 中國人民銀行

　　答案:A

　　解析:

　　中國人民銀行對金融租賃公司和汽車金融公司在銀行間債券市場發(fā)行和交易金融債券進行監(jiān)督管理;中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會對金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券的資格進行審查。

　　(23) 下列關于存款準備金的說法，不正確的是( )。

　　A: 存款準備金分為法定存款準備金和超額存款準備金

　　B: 不良貸款率越高，存款準備金率越低

　　C: 央行提高存款準備金率時，貨幣供應量減少

　　D: 2004年，我國開始實行差別存款準備金制度

　　答案:B

　　解析: 2004年，我國開始實行差別存款準備金制度，商業(yè)銀行的資本充足率越低、不良貸款率越高，所適用的存款準備金率就越高。存款準備金分為法定準備金和超額存款準備金，當央行提高存款準備金，則流通的貨幣減少，即貨幣供應量減少。

　　(24) 開放式基金的份額資產凈值每( )個交易日公布一次。

　　A: 1

　　B: 2

　　C: 3

　　D: 4

　　答案:A

　　解析:

　　封閉式基金一般每周或更長時間公布一次，開放式基金一般在每個交易日連續(xù)公布。

　　(25) 公司盈利首先應( )。

　　A: 繳納稅金

　　B: 支付優(yōu)先股股息

　　C: 支付債權人的本金和利息

　　D: 分配普通股紅利

　　答案:C

　　解析:

　　各國公司法都規(guī)定，公司盈利首先應支付債權人的本金和利息，繳納稅金;其次是支付優(yōu)先股股息;最后才分配普通股紅利。

　　(26)證券經紀商向客戶收取的傭金(包括代收的證券交易監(jiān)管費和證券易所手續(xù)費等)不得高于證券交易金額的( )。

　　A: 3‰

　　B: 5‰

　　C: 7‰

　　D: 10‰

　　答案:A

　　解析:

　　證券經紀商向客戶收取的傭金(包括代收的證券交易監(jiān)管費和證券交易所手續(xù)費等)不得高于證券交易金額的3‰，也不得低于代收的證券交易監(jiān)管費和證券交易所手續(xù)費等。

　　(27) 下列關于RQFII試點業(yè)務與QFII主要區(qū)別的說法，錯誤的是( )。

　　A: 募集的資金是人民幣而不是外匯

　　B: 機構限定為境外基金管理公司和證券公司的香港子公司

　　C: 交易范圍包括銀行間債券市場

　　D: 盡可能簡化對投資額度和跨境資金收支的管理

　　答案:B

　　解析: RQFII試點業(yè)務與QFII的主要區(qū)別在于：①募集的投資資金是人民幣而不是外匯;@RQFII機構限定為境內基金管理公司和證券公司的香港子公司;③

　　投資的范圍由交易所市場的人民幣金融工具擴展到銀行間債券市場;④在完善統(tǒng)計監(jiān)測的前提下，盡可能地簡化和便利對RQFII的投資額度及跨境資金收支管理。

　　(28)某一投資基金總資產為44.06億元，負債為0.97億元，基金總份額為46.8億份，則基金份額凈值是( )元。

　　A: 0.94

　　B: 0.93

　　C: 0.92

　　D: 0.96

　　答案:C

　　解析:

　　基金份額凈值=基金資產凈值/基金總份額，其中基金資產凈值=基金資產總值-基金負債，可得基金份額凈值=0.92(元)。

　　(29) 下列關于證券經紀業(yè)務的說法，錯誤的是( )。

　　A: 經紀業(yè)務中的委托單，性質上相當于委托合同

　　B: 經紀委托關系的建立表現(xiàn)為開戶和委托兩個環(huán)節(jié)

　　C: 經紀關系的建立就形成了實質上的委托關系

　　D: 經紀關系的建立確立了投資者和證券公司直接的代理關系

　　答案:C

　　解析:

　　經紀關系的建立只是確立了投資者和證券公司直接的代理關系，還沒有形成實質上的委托關系。故選C。

　　(30) 下列關于集合競價的說法，不正確的是( )。

　　A:所有買方有效委托按委托限價由高到低的順序排列，限價相同者按照進入證券交易系統(tǒng)電腦主機的時間先后排列

　　B:所有賣方有效委托按委托限價由低到高的順序排列，限價相同名進入證券交易所交易系統(tǒng)電腦主機的時間先后排列

　　C: 按照價格優(yōu)先、同等價格下時間優(yōu)先的成交順序依次成交，直至成交條件不滿足為止

　　D:成交條件不滿足是指所有買人委托的限價均高于賣出委托的限價;所有成交都以同一成交價成交

　　答案:D

　　解析:

　　成交條件不滿足即所有買入委托的限價均低于賣出委托的限價，所有成交都以同一成交價成交。故選D。

　　(31) 下列不能被證券經營機構用來進行證券投資的是( )。

　　A: 借貸資金

　　B: 自有資本

　　C: 營運資金

　　D: 受托投資資金

　　答案:A

　　解析:

　　證券經營機構是證券市場上最活躍的投資者，以其自有資本、營運資金和受托投資資金進行證券投資，而不能利用借貸資金進行證券投資。故選A。

　　(32) 關于貨幣層次，下列說法中錯誤的是( )。

　　A: 從數量上看，M0

　　B: M1是狹義貨幣，M2是廣義貨幣

　　C: M0包括銀行的庫存現(xiàn)金

　　D: 在我國，準貨幣包括定期存款、儲蓄存款和其他存款

　　答案:C

　　解析:

　　現(xiàn)階段，我國按流動性不同將貨幣供應量劃分為3個層次：M0=流通中的現(xiàn)金;M1=M0+企業(yè)單位活期存款+農村存款+機關團體部隊存款+銀行卡項下的個人人民幣活期儲蓄存款;M2=M1+城鄉(xiāng)居民儲蓄存款+企業(yè)單位定期存款+證券公司保證金存款+其他存款。M1是狹義貨幣，是現(xiàn)實購買力;M2是貨幣;M2與M1之差是準貨幣，是潛在購買力。由于M2通常反映社會總需求變化和未來通貨膨脹的壓力狀況，因此，一般所說的貨幣供應量是指M2。

　　(33)相關股東會議投票表決公司股權分置改革方案，須經參加表決的股東所持表決權的( )以上通過，并經參加表決的流通股股東所持表決權的( )以上通過。

　　A: 1/2，1/2

　　B: 1/2，2/3

　　C: 2/3，2/3

　　D: 2/3，1/2

　　答案:C

　　解析:

　　相關股東會議投票表決改革方案，須經參加表決的股東所持表決權的2/3以上通過，并經參加表決的流通股股東所持表決權的2/3以上通過。改革方案獲得相關股東會議表決通過，公司股票復牌后，市場稱這類股票為G股。

　　(34) 目前，我國金融市場實行的經營體制是( )。

　　A: 分業(yè)經營、分業(yè)管理

　　B: 分業(yè)經營、混業(yè)管理

　　C: 混業(yè)經營、分業(yè)管理

　　D: 混業(yè)經營、混業(yè)管理

　　答案:A

　　解析:

　　目前，我國仍實行“分業(yè)經營、分業(yè)管理”的經營體制，并在此基礎上不斷開展業(yè)務創(chuàng)新。但也要認識到，“混業(yè)經營”是未來的必然選擇。

　　(35) 中國證監(jiān)會可以要求證券交易所之間建立以( )監(jiān)管為目的的信息交換制度和聯(lián)合監(jiān)管制度。

　　A: 政府

　　B: 自主

　　C: 市場

　　D: 獨立

　　答案:C

　　解析:

　　中國證監(jiān)會可以要求證券交易所之間建立以市場監(jiān)管為目的的信息交換制度和聯(lián)合監(jiān)管制度，共同監(jiān)管跨市場的不正當交易行為，控制市場風險。

　　(36) 保險公司次級定期債務是指( )。

　　A:保險公司經批準定向募集的、期限在5年以上(含5年)，本金和利息的清償順序列于保單責任和其他負債之后、先于保險公司股權資本的保險公司債務

　　B:保險公司經批準定向募集的、期限在3年以上(含3年)，本金和利息的清償順序列于保單責任和其他負債之后、先于保險公司股權資本的保險公司債務

　　C:保險公司經批準定向募集的、期限在5年以上(含5年)，本金和利息的清償順序列于保單責任和其他負債之前、先于保險公司股權資本的保險公司債務

　　D:保險公司經批準定向募集的、期限在5年以上(不含5年)，本金和利息的清償順序列于保單責任和其他負債之前、先于保險公司股權資本的保險公司債務

　　答案:A

　　解析:

　　保險公司次級定期債務是指保險公司經批準定向募集的，期限在5年以上(含5年)，本金和利息的清償順序列于保單責任和其他負債之后、先于保險公司股權資本的保險公司債務。

　　(37) 采用客戶調查問卷方法時，金融機構通常根據( )匹配原則，避免誤導投資者和和錯誤銷售。

　　A: 客戶評級和證券評級

　　B: 客戶分級和證券分級

　　C: 客戶評級和資產評級

　　D: 客戶分級和資產分級

　　答案:D

　　解析:

　　實踐中，金融機構通常采用客戶調查問卷、產品風險評估與充分披露等方法，根據客戶分級和資產分級匹配原則，避免誤導投資者和錯誤銷售。

　　(38) 衡量財務流動性狀況最常用的指標不包括( )。

　　A: 銷售周轉率

　　B: 流動比率

　　C: 杠桿比率

　　D: 速動比率

　　答案:C

　　解析:

　　衡量財務流動性狀況需要從資產負債整體考量，最常用的指標包括流動比率、速動比率、應收賬款平均回收期、銷售周轉率等。

　　(39) 金融市場常被看作國民經濟的“晴雨表”和“氣象臺”，這反映了金融市場的( )。

　　A: 調節(jié)功能

　　B: 資產配置功能

　　C: 集聚功能

　　D: 反映功能

　　答案:D

　　解析:

　　金融市場歷來被國民稱為“晴雨表”和“氣象臺”，是公認的國民經濟信號系統(tǒng)，反映微觀經濟的運行情況、反映國民經濟的運行情況、顯示企業(yè)的發(fā)展動態(tài)以及了解市場經濟的發(fā)展動態(tài)。

　　(40) 在我國，企業(yè)債券的發(fā)行采取( )。

　　A: 核準制或審批制

　　B: 審批制或注冊制

　　C: 發(fā)審委制度

　　D: 保薦制度

　　答案:B

　　解析:

　　在我國，企業(yè)債券的發(fā)行采取審批制或注冊制;公司債券的發(fā)行采取核準制，引進發(fā)審委制度和保薦制度。