二、組合型選擇題(共50題，每題1分，共50分。以下備選項(xiàng)中，只有一項(xiàng)符合題目要球不選、錯(cuò)選均不得分)

　　51[單選題] 以下關(guān)于債券與股票的相同點(diǎn)說(shuō)法正確的是(　　)。

　�、�.都是有價(jià)證券Ⅱ.都是籌措資金的手段

　�、�.收益率、價(jià)格相互影響Ⅳ.在證券市場(chǎng)上發(fā)生同向運(yùn)動(dòng)

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：債券與股票的相同點(diǎn)。債券和股票都是有價(jià)證券。債券和股票都是籌措資金的手段。債券是政府或企業(yè)發(fā)行以籌措債務(wù)資金的手段，股票是公司發(fā)行以籌措自有資本的手段，二者均是發(fā)行主體籌措資金的手段。從動(dòng)態(tài)上看，債券的收益率、價(jià)格與股票的收益率、價(jià)格相互影響，往往在證券市場(chǎng)上發(fā)生同向運(yùn)動(dòng)。

　　52[單選題] 經(jīng)紀(jì)關(guān)系的說(shuō)法正確的有(　　)。

　�、�.經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立只是確立了投資者和證券公司直接的代理關(guān)系，還沒(méi)有形成實(shí)質(zhì)上的委托關(guān)系

　�、�.當(dāng)投資者辦理了具體的委托手續(xù)，即投資者填寫(xiě)了委托單或自助委托及證券公司受理了委托，兩者就建立了受法律保護(hù)和約束的委托關(guān)系

　�、�.經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中的委托單，性質(zhì)上相當(dāng)于委托合同，不僅具有委托合同應(yīng)具備的主要內(nèi)容，而且明確了證券公司作為受托人的代理業(yè)務(wù)

　�、�.當(dāng)投資者辦理了具體的委托手續(xù)，即投資者填寫(xiě)了委托單或自助委托及證券公司受理了委托，兩者就建立了契約關(guān)系

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立只是確立了投資者和證券公司直接的代理關(guān)系，還沒(méi)有形成實(shí)質(zhì)上的委托關(guān)系。當(dāng)投資者辦理了具體的委托手續(xù)，即投資者填寫(xiě)了委托單或自助委托及證券公司受理了委托，兩者就建立了受法律保護(hù)和約束的委托關(guān)系。經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中的委托單，性質(zhì)上相當(dāng)于委托合同，不僅具有委托合同應(yīng)具備的主要內(nèi)容，而且明確了證券公司作為受托人的代理業(yè)務(wù)。

　　53[單選題] 我國(guó)《公司法》規(guī)定，股東享有的主要權(quán)利有(　　)。

　�、�.股東有權(quán)查閱公司章程、股東名冊(cè)、公司債券存根、股東大會(huì)會(huì)議記錄、董事會(huì)會(huì)議決議、監(jiān)事會(huì)會(huì)議決議、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告，對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)提出建議或者質(zhì)詢。這即是股東對(duì)公司信息的知情查詢權(quán)

　�、�.股東持有的股份可以依法轉(zhuǎn)讓。股東轉(zhuǎn)讓其股份，應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所進(jìn)行或者按照國(guó)務(wù)院規(guī)定的其他方式進(jìn)行。公司發(fā)起人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的股份轉(zhuǎn)讓受《公司法》和公司章程的限制

　�、�.公司為增加注冊(cè)資本發(fā)行新股時(shí)，股東有權(quán)按照實(shí)繳的出資比例認(rèn)購(gòu)新股。股東大會(huì)應(yīng)對(duì)向原有股東發(fā)行新股的種類及數(shù)額做出決議。股東的這一權(quán)利稱為優(yōu)先認(rèn)股權(quán)或配股權(quán)

　�、�.公司為增加注冊(cè)資本發(fā)行新股時(shí)，股東無(wú)權(quán)按照實(shí)繳的出資比例認(rèn)購(gòu)新股。股東大會(huì)應(yīng)對(duì)向原有股東發(fā)行新股的種類及數(shù)額做出決議。股東的這一權(quán)利稱為優(yōu)先認(rèn)股權(quán)或配股權(quán)

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：我國(guó)《公司法》規(guī)定，股東還有以下主要權(quán)利： (1)股東有權(quán)查閱公司章程、股東名冊(cè)、公司債券存根、股東大會(huì)會(huì)議記錄、董事會(huì)會(huì)議決議、監(jiān)事會(huì)會(huì)議決議、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告，對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)提出建議或者質(zhì)詢。這即是股東對(duì)公司信息的知情查詢權(quán)。

　　(2)股東持有的股份可以依法轉(zhuǎn)讓。股東轉(zhuǎn)讓其股份，應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所進(jìn)行或者按照國(guó)務(wù)院規(guī)定的其他方式進(jìn)行。公司發(fā)起人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的股份轉(zhuǎn)讓受《公司法》和公司章程的限制。

　　(3)公司為增加注冊(cè)資本發(fā)行新股時(shí)，股東有權(quán)按照實(shí)繳的出資比例認(rèn)購(gòu)新股。股東大會(huì)應(yīng)對(duì)向原有股東發(fā)行新股的種類及數(shù)額做出決議。股東的這一權(quán)利稱為優(yōu)先認(rèn)股權(quán)或配股權(quán)。

　　54[單選題] 國(guó)際清算銀行、國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織、國(guó)際保險(xiǎn)監(jiān)管協(xié)會(huì)2008年聯(lián)合發(fā)布的《金融產(chǎn)品和服務(wù)零售領(lǐng)域的客戶適當(dāng)性》給出的適當(dāng)性是指“金融中介機(jī)構(gòu)所提供的金融產(chǎn)品或服務(wù)與(　　)之間的契合程度”。

　　Ⅰ.客戶的財(cái)務(wù)狀況

　�、�.投資目標(biāo)

　　Ⅲ.風(fēng)險(xiǎn)承受水平

　�、�.財(cái)務(wù)需求、知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：國(guó)際清算銀行、國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織、國(guó)際保險(xiǎn)監(jiān)管協(xié)會(huì)2008年聯(lián)合發(fā)布的《金融產(chǎn)品和服務(wù)零售領(lǐng)域的客戶適當(dāng)性》給出的適當(dāng)性是指“金融中介機(jī)構(gòu)所提供的金融產(chǎn)品或服務(wù)與客戶的財(cái)務(wù)狀況、投資目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)承受水平、財(cái)務(wù)需求、知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)之間的契合程度”。

　　55[單選題] 目前，我國(guó)股票市場(chǎng)上客戶只能采用(　　)方式來(lái)委托會(huì)員買(mǎi)賣(mài)證券。

　�、�.市價(jià)委托Ⅱ.限價(jià)委托

　�、�.停止損失委托Ⅳ.停止損失限價(jià)委托

　　A.Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ

　　C.Ⅰ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：目前，我國(guó)股票市場(chǎng)上客戶只能采用限價(jià)委托或市價(jià)委托的方式來(lái)委托會(huì)員買(mǎi)賣(mài)證券。

　　56[單選題] 保護(hù)投資者特別是中小投資者的合法權(quán)益。在股票審核制度方面的主要內(nèi)容為(　　)。

　�、�.嚴(yán)格新股發(fā)行審查制度

　�、�.推進(jìn)新股市場(chǎng)化發(fā)行機(jī)制

　　Ⅲ.強(qiáng)化發(fā)行人及其控股股東等責(zé)任主體的誠(chéng)信義務(wù)

　�、�.加大監(jiān)管執(zhí)法力度，切實(shí)維護(hù)“三公”原則

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：保護(hù)投資者特別是中小投資者的合法權(quán)益。在股票審核制度方面的主要內(nèi)容為：(1)推進(jìn)新股市場(chǎng)化發(fā)行機(jī)制。(2)強(qiáng)化發(fā)行人及其控股股東等責(zé)任主體的誠(chéng)信義務(wù)。(3)加大監(jiān)管執(zhí)法力度，切實(shí)維護(hù)“三公”原則。

　　57[單選題] 中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的特點(diǎn)包括(　　)。

　�、�.分別負(fù)債，集合發(fā)行Ⅱ.發(fā)行主體和發(fā)行規(guī)模適中

　�、�.發(fā)行期限靈活Ⅳ.引入了信用增進(jìn)機(jī)制

　　A.Ⅰ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的特點(diǎn)包括：(1)分別負(fù)債，集合發(fā)行。集合票據(jù)由多家中小企業(yè)構(gòu)成的聯(lián)合發(fā)行人作為債券發(fā)行主體集合發(fā)行，各發(fā)行企業(yè)作為獨(dú)立負(fù)債主體，在各自的發(fā)行額度內(nèi)承擔(dān)按期還本付息的義務(wù)，并按照相應(yīng)比例承擔(dān)發(fā)行費(fèi)用，集合發(fā)行能夠解決單個(gè)企業(yè)獨(dú)立發(fā)行規(guī)模小、流動(dòng)性不足的問(wèn)題。(2)發(fā)行主體和發(fā)行規(guī)模適中�！吨敢�》第二條明確規(guī)定發(fā)行主體應(yīng)為符合國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)及政策界定的中小非金融企業(yè)，體現(xiàn)了為中小企業(yè)服務(wù)的宗旨。(3)發(fā)行期限靈活�！吨敢�》未對(duì)發(fā)行期限作出硬性規(guī)定，但由于中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展具有較大的不確定性，為有效控制風(fēng)險(xiǎn)，中小企業(yè)集合票據(jù)的期限也不宜過(guò)長(zhǎng)，具體產(chǎn)品期限結(jié)構(gòu)可由主承銷商和發(fā)行主體結(jié)合市場(chǎng)環(huán)境協(xié)商確定。(4)引入了信用增進(jìn)機(jī)制。

　　58[單選題] 普通股的持有者是股份公司的基本股東，依法享有(　　)等權(quán)利。

　�、�.利潤(rùn)分配Ⅱ.資產(chǎn)收益

　�、�.參與重大決策Ⅳ.選擇管理者

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：普通股的持有者是股份公司的基本股東，依法享有資產(chǎn)收益、參與重大決策和選擇管理者等權(quán)利。

　　59[單選題] 國(guó)際債券同國(guó)內(nèi)債券相比，具有的特性是(　　)。

　　Ⅰ.資金來(lái)源廣、發(fā)行規(guī)模大Ⅱ.存在匯率風(fēng)險(xiǎn)

　�、�.有國(guó)家主權(quán)保障Ⅳ.以自由兌換貨幣作為計(jì)量貨幣

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：國(guó)際債券是一種跨國(guó)發(fā)行的債券，涉及兩個(gè)或兩個(gè)以上的國(guó)家，同國(guó)內(nèi)債券相比，具有以下幾方面特性：(1)資金來(lái)源廣、發(fā)行規(guī)模大;(2)存在匯率風(fēng)險(xiǎn);(3)有國(guó)家主權(quán)保障;(4)以自由兌換貨幣作為計(jì)量貨幣。

　　60[單選題] 以下關(guān)于地方政府債券的描述正確的是(　　)。

　�、�.由地方政府發(fā)行并負(fù)責(zé)償還

　�、�.一般以當(dāng)?shù)卣�府的�?cái)政能力作為還本付息的擔(dān)保

　　Ⅲ.籌集資金一般用于交通、通訊、住宅、教育、醫(yī)院和污水處理系統(tǒng)等地方性公共設(shè)施的建設(shè)

　�、�.有兩種模式：第一種是地方政府直接發(fā)債;第二種是中央發(fā)行國(guó)債，再轉(zhuǎn)貸給地方

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：地方政府債券是由地方政府發(fā)行并負(fù)責(zé)償還的債券，簡(jiǎn)稱地方債券，也可稱為“地方公債”或“地方債”。地方債券是地方政府根據(jù)本地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和資金需求狀況，以承擔(dān)還本付息責(zé)任為前提，向社會(huì)籌集資金的債務(wù)憑證，一般以當(dāng)?shù)卣�府的稅收能力作為還本付息的擔(dān)保。籌集資金一般用于交通、通訊、住宅、教育、醫(yī)院和污水處理系統(tǒng)等地方性公共設(shè)施的建設(shè)。地方發(fā)債有兩種模式：第一種是地方政府直接發(fā)債;第二種是中央發(fā)行國(guó)債，再轉(zhuǎn)貸給地方。

　　61[單選題] 政府和政府機(jī)構(gòu)直接融資具有以下(　　)特點(diǎn)。

　�、�.安全性高

　　Ⅱ.流通性強(qiáng)

　�、�.收益穩(wěn)定

　　Ⅳ.免稅待遇

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：政府和政府機(jī)構(gòu)直接融資具有以下特點(diǎn)： (1)安全性高。政府債券是政府發(fā)行的債券，由政府承擔(dān)還本付息的責(zé)任，是國(guó)家信用的體現(xiàn)。在各類債券中，政府債券的信用等級(jí)是最高的，通常被稱為“金邊債券”。投資者購(gòu)買(mǎi)政府債券，是一種較安全的投資選擇。

　　(2)流通性強(qiáng)。政府債券是一國(guó)政府的債務(wù)，它的發(fā)行量，一般都非常大，同時(shí)，由于政府債券的信用好，競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)，市場(chǎng)屬性好，所以，許多國(guó)家政府債券的二級(jí)市場(chǎng)十分發(fā)達(dá)，一般不僅允許在證券交易所上市交易，還允許在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)。

　　(3)收益穩(wěn)定。投資者購(gòu)買(mǎi)政府債券可以得到一定的利息。政府債券的付息由政府保證，其信用度最高，風(fēng)險(xiǎn)最小，對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，投資政府債券的收益是比較穩(wěn)定的。此外，因政府債券的本息大多數(shù)固定且有保障，所以交易價(jià)格一般不會(huì)出現(xiàn)大的波動(dòng)，二級(jí)市場(chǎng)的交易雙方均能得到相對(duì)穩(wěn)定的收益。

　　(4)免稅待遇。政府債券是政府自己的債務(wù)，為了鼓勵(lì)人們投資政府債券，大多數(shù)國(guó)家規(guī)定，對(duì)于購(gòu)買(mǎi)政府債券所獲得的收益，可以享受免稅待遇�！度嗣窆埠蛧�(guó)個(gè)人所得稅法》規(guī)定，個(gè)人投資的公司債券利息、股息、紅利所得應(yīng)納個(gè)人所得稅，但國(guó)債和國(guó)家發(fā)行的金融債券的利息收入可免納個(gè)人所得稅。

　　62[單選題] 發(fā)行人的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)忠實(shí)、勤勉，具備法律、行政法規(guī)和規(guī)章規(guī)定的資格，且不存在下列情形(　　)。

　　Ⅰ.被中證券業(yè)協(xié)會(huì)采取證券市場(chǎng)禁入措施尚在禁入期的

　�、�.被中國(guó)證監(jiān)會(huì)采取證券市場(chǎng)禁入措施尚在禁人期的

　�、�.最近3年內(nèi)受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰，或者最近1年內(nèi)受到證券交易所公開(kāi)譴責(zé)的

　　Ⅳ.因涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹榛蛘呱嫦舆`法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，尚未有明確結(jié)論意見(jiàn)的

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：發(fā)行人的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)忠實(shí)、勤勉，具備法律、行政法規(guī)和規(guī)章規(guī)定的資格，且不存在下列情形：(1)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)采取證券市場(chǎng)禁人措施尚在禁入期的。(2)最近3年內(nèi)受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰，或者最近1年內(nèi)受到證券交易所公開(kāi)譴責(zé)的。(3)因涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹榛蛘呱嫦舆`法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，尚未有明確結(jié)論意見(jiàn)的。

　　63[單選題] 證券交易的特征表現(xiàn)在三個(gè)方面，分別為證券的(　　)。

　�、�.可靠性Ⅱ.流動(dòng)性

　�、�.收益性Ⅳ.風(fēng)險(xiǎn)性

　　A.Ⅰ、Ⅱ、1U

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：證券交易的特征表現(xiàn)在三個(gè)方面，分別為證券的流動(dòng)性、收益性和風(fēng)險(xiǎn)性。

　　64[單選題] 股份初始登記包括(　　)等。

　�、�.股票首次公開(kāi)發(fā)行登記Ⅱ.增發(fā)新股登記

　�、�.送股(或轉(zhuǎn)增股本)登記Ⅳ.配股登記

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：股份初始登記包括股票首次公開(kāi)發(fā)行登記、增發(fā)新股登記、送股(或轉(zhuǎn)增股本)登記和配股登記等。

　　65[單選題] 有關(guān)間接融資市場(chǎng)的說(shuō)法正確的有(　　)。

　�、�.間接融資是盈余方和赤字方以金融機(jī)構(gòu)為中介而進(jìn)行的融資活動(dòng)

　�、�.銀行信用通常被視為間接融資的典型代表

　　Ⅲ.資金所有者可以對(duì)最終使用者提出附加要求

　�、�.金融機(jī)構(gòu)需要同時(shí)扮演著債權(quán)人和債務(wù)人的雙重角色

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：間接融資是盈余方和赤字方以金融機(jī)構(gòu)為中介而進(jìn)行的融資活動(dòng)。在間接融資活動(dòng)中，金融機(jī)構(gòu)首先需要與盈余方建立債權(quán)債務(wù)關(guān)系，從盈余方那里融入資金，然后再與赤字方建立債權(quán)債務(wù)關(guān)系，向赤字方提供資金。在各種信用形式中，銀行信用通常被視為間接融資的典型代表。在間接融資活動(dòng)中，金融機(jī)構(gòu)需要同時(shí)扮演著債權(quán)人和債務(wù)人的雙重角色：通過(guò)債務(wù)人身份獲得資金來(lái)源以實(shí)現(xiàn)資金集中，通過(guò)債權(quán)人身份運(yùn)用資金以實(shí)現(xiàn)資金分配。在此過(guò)程中，不管資金最終歸誰(shuí)使用，資金所有者都將只擁有對(duì)金融中介機(jī)構(gòu)的債權(quán)而不能對(duì)最終使用者具有任何權(quán)利要求。

　　66[單選題] 《證券法》實(shí)施后，股票發(fā)行監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)于股票發(fā)行審核制度進(jìn)行了一系列改革，主要有(  )。

　　Ⅰ.取消發(fā)行額度，中國(guó)政監(jiān)會(huì)不再向各省下達(dá)“額度”或“家數(shù)”，實(shí)行“成熟一個(gè)推薦一個(gè)”原則。

　�、�.堅(jiān)持先改制后發(fā)行的原則，之前有的企業(yè)發(fā)行條件并不成熟，被選定為發(fā)行企業(yè)后，沒(méi)有進(jìn)行改制就倉(cāng)促登記注冊(cè)并發(fā)行。發(fā)行監(jiān)管制度改革后，申請(qǐng)發(fā)行的企業(yè)必須先經(jīng)過(guò)改制，掛牌運(yùn)行一年后，才能申請(qǐng)發(fā)行股票，從而保證證券發(fā)行的規(guī)范性。

　　Ⅲ.改政府審批為證券公司推薦，發(fā)行人提交申請(qǐng)經(jīng)省級(jí)人民政府或國(guó)務(wù)院有關(guān)部門(mén)批準(zhǔn)后，由主承銷商推薦并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)申報(bào)。

　�、�.對(duì)于高新科技企業(yè)，由主承銷商直接向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送推薦材料，中國(guó)證監(jiān)會(huì)委托科技部和中科院進(jìn)行論證，經(jīng)確認(rèn)的高新科技企業(yè)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)予以優(yōu)先審核。

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：《證券法》實(shí)施后，股票發(fā)行監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)于股票發(fā)行審核制度進(jìn)行了一系列改革，主要有：第一，取消發(fā)行額度，中國(guó)證監(jiān)會(huì)不再向各省下達(dá)“額度”或“家數(shù)”，實(shí)行“成熟一個(gè)推薦一個(gè)”原則。第二，堅(jiān)持先改制后發(fā)行的原則，之前有的企業(yè)發(fā)行條件并不成熟，被選定為發(fā)行企業(yè)后，沒(méi)有進(jìn)行改制就倉(cāng)促登記注冊(cè)并發(fā)行。發(fā)行監(jiān)管制度改革后，申請(qǐng)發(fā)行的企業(yè)必須先經(jīng)過(guò)改制，掛牌運(yùn)行一年后，才能申請(qǐng)發(fā)行股票，從而保證證券發(fā)行的規(guī)范性。第三，改政府審批為證券公司推薦，發(fā)行人提交申請(qǐng)經(jīng)省級(jí)人民政府或國(guó)務(wù)院有關(guān)部門(mén)批準(zhǔn)后，由主承銷商推薦并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)申報(bào)。第四，對(duì)于高新科技企業(yè)，由主承銷商直接向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送推薦材料，中國(guó)證監(jiān)會(huì)委托科技部和中科院進(jìn)行論證，經(jīng)確認(rèn)的高新科技企業(yè)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)予以優(yōu)先審核。

　　67[單選題] 融資融券交易中融資融券成本增加的風(fēng)險(xiǎn)是指出現(xiàn)(　　)等情況時(shí)，增加的融資融券成本將由投資者自行承擔(dān)，由此投資者將面臨融資融券成本增加的風(fēng)險(xiǎn)。

　�、�.同期銀行金融機(jī)構(gòu)的貸款基準(zhǔn)利率調(diào)高，證券公司將相應(yīng)調(diào)高融資利率或融券費(fèi)率

　�、�.融資融券交易具有杠桿交易的特點(diǎn)，虧損和收益都為之放大

　�、�.證券公司下調(diào)個(gè)股折算率，投資者因而需要提供的擔(dān)保證券增加

　�、�.因投資者自身原因?qū)е缕滟Y產(chǎn)被司法機(jī)關(guān)采取財(cái)產(chǎn)保全或強(qiáng)制執(zhí)行措施

　　A.Ⅰ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：融資融券成本增加的風(fēng)險(xiǎn)：如果同期銀行金融機(jī)構(gòu)的貸款基準(zhǔn)利率調(diào)高，證券公司將相應(yīng)調(diào)高融資利率或融券費(fèi)率;或者證券公司下調(diào)個(gè)股折算率，投資者因而需要提供的擔(dān)保證券增加，等等。此種情況下增加的融資融券成本將由投資者自行承擔(dān)，由此投資者將面臨融資融券成本增加的風(fēng)險(xiǎn)。

　　68[單選題] 保護(hù)基金公司的職責(zé)有(　　)。

　　Ⅰ.籌集、管理和運(yùn)作基金

　�、�.監(jiān)測(cè)證券公司風(fēng)險(xiǎn)，參與證券公司風(fēng)險(xiǎn)處置工作

　�、�.證券公司被撤銷，關(guān)閉和破產(chǎn)或被中國(guó)證監(jiān)會(huì)實(shí)施行政接管、托管經(jīng)營(yíng)等強(qiáng)制性監(jiān)管措施時(shí)，按照國(guó)家有關(guān)政策規(guī)定對(duì)債權(quán)人予以償付

　�、�.組織、參與被撤銷、關(guān)閉或破產(chǎn)證券公司的清算工作

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：保護(hù)基金公司的職責(zé)： (1)籌集、管理和運(yùn)作基金。

　　(2)監(jiān)測(cè)證券公司風(fēng)險(xiǎn)，參與證券公司風(fēng)險(xiǎn)處置工作。

　　(3)證券公司被撤銷，關(guān)閉和破產(chǎn)或被中國(guó)證監(jiān)會(huì)實(shí)施行政接管、托管經(jīng)營(yíng)等強(qiáng)制性監(jiān)管措施時(shí)，按照國(guó)家有關(guān)政策規(guī)定對(duì)債權(quán)人予以償付。

　　(4)組織、參與被撤銷、關(guān)閉或破產(chǎn)證券公司的清算工作。

　　(5)管理和處分受償資產(chǎn)，維護(hù)基金權(quán)益。

　　(6)發(fā)現(xiàn)證券公司經(jīng)營(yíng)管理中出現(xiàn)可能危及投資者利益和證券市場(chǎng)安全的重大風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，向中國(guó)證監(jiān)會(huì)提出監(jiān)管、處置建議;對(duì)證券公司運(yùn)營(yíng)中存在的風(fēng)險(xiǎn)隱患會(huì)同有關(guān)部門(mén)建立糾正機(jī)制。

　　(7)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的其他職責(zé)。

　　69[單選題] 股票發(fā)行制度，是指發(fā)行人在申請(qǐng)發(fā)行股票時(shí)必須遵循的一系列程序化的規(guī)范，具體包括(　　)等。

　�、�.發(fā)行監(jiān)管制度Ⅱ.發(fā)行定價(jià)

　�、�.發(fā)行配售Ⅳ.發(fā)行方式

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：股票發(fā)行制度，是指發(fā)行人在申請(qǐng)發(fā)行股票時(shí)必須遵循的一系列程序化的規(guī)范，具體包括發(fā)行監(jiān)管制度、發(fā)行定價(jià)與發(fā)行配售等。

　　70[單選題] 下列屬于直接信用控制的主要手段是(　　)。

　　Ⅰ.規(guī)定利率限額Ⅱ.規(guī)定金融機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性比率

　�、�.采用信用配額Ⅳ.窗口指導(dǎo)

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：直接信用控制是以行政命令或其他方式，直接對(duì)金融機(jī)構(gòu)尤其是商業(yè)銀行的信用活動(dòng)進(jìn)行控制，這類手段的運(yùn)用需要金融監(jiān)管來(lái)進(jìn)行配合。直接信用控制的手段一般都是根據(jù)不同情況有選擇地使用，其主要手段包括規(guī)定利率限額、采用信用配額、規(guī)定金融機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性比率、直接干預(yù)等。間接信用指導(dǎo)是指中央銀行通過(guò)道義勸告、窗口指導(dǎo)等辦法來(lái)間接影響商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)行為的做法。

　　71[單選題] 市價(jià)委托的優(yōu)點(diǎn)是(  )。

　　Ⅰ.沒(méi)有價(jià)格上的限制

　�、�.證券經(jīng)紀(jì)商執(zhí)行委托指令比較容易

　　Ⅲ.成交速度快且成交率高

　�、�.有最低價(jià)格的限制

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：市價(jià)委托的優(yōu)點(diǎn)是：沒(méi)有價(jià)格上的限制，證券經(jīng)紀(jì)商執(zhí)行委托指令比較容易，成交速度快且成交率高。

　　72[單選題] 長(zhǎng)期資本流動(dòng)的內(nèi)容主要有(　　)。

　�、�.國(guó)際直接投資

　�、�.國(guó)際證券投資

　　Ⅲ.保值性資本流動(dòng)

　�、�.國(guó)際貸款

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：長(zhǎng)期資本流動(dòng)是指使用期限在一年以上或未規(guī)定使用期限的資本流動(dòng)，它包括國(guó)際直接投資、國(guó)際證券投資和國(guó)際貸款三種主要方式。

　　73[單選題] 以下關(guān)于零息債券說(shuō)法正確的是(　　)。

　�、�.又稱貼現(xiàn)債券Ⅱ.不規(guī)定票面利率

　�、�.高于面值發(fā)行Ⅳ.到期時(shí)按面值付給持券人

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：零息債券又稱貼現(xiàn)債券，是指不規(guī)定票面利率，低于面值發(fā)行，到期時(shí)按面值付給持券人的債券。事實(shí)上，這是以預(yù)付利息方式發(fā)行的債券，發(fā)行價(jià)格與票面金額的差額就是持券人得到的利息。

　　74[單選題] 被動(dòng)型基金的優(yōu)點(diǎn)是(　　)。

　�、�.費(fèi)用低廉

　　Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)較小

　�、�.可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報(bào)

　�、�.可以作為避險(xiǎn)套利的工具

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：被動(dòng)(指數(shù))型基金的優(yōu)點(diǎn)是： (1)費(fèi)用低廉。被動(dòng)(指數(shù))型基金的管理費(fèi)較低，尤其是交易費(fèi)用較低。

　　(2)風(fēng)險(xiǎn)較小。由于被動(dòng)(指數(shù))型基金的投資非常分散，可以完全消除投資組合的非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，而且可以避免由于基金持股集中帶來(lái)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

　　(3)在以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)中，被動(dòng)(指數(shù))型基金可獲得市場(chǎng)平均收益率，可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報(bào)。

　　(4)被動(dòng)(指數(shù))型基金可以作為避險(xiǎn)套利的工具。對(duì)于投資者尤其是機(jī)構(gòu)投資者來(lái)說(shuō)，被動(dòng)(指數(shù))型基金是他們避險(xiǎn)套利的重要工具。由于被動(dòng)(指數(shù))型基金收益率的穩(wěn)定性、投資的分散性以及高流動(dòng)性，特別適合于社�；�金等數(shù)額較大、風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低的投資者。

　　75[單選題] 歐洲債券票面使用的貨幣一般是可自由兌換的貨幣，如(　　)。

　�、�.美元、歐元Ⅱ.英鎊、日元

　�、�.人民幣、日元Ⅳ.特別提款權(quán)

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：歐洲債券票面使用的貨幣一般是可自由兌換的貨幣，主要為美元，其次還有歐元、英鎊、日元等，也有使用復(fù)合貨幣單位的，如特別提款權(quán)。