投資者適當性管理

　　【1】證券經(jīng)營機構及其工作人員在落實執(zhí)行投資者適當性管理的過程中，應當遵循以下( )原則。

　　I、投資者利益優(yōu)先 II、勤勉盡責

　　III、客觀性 IV、有效性

　　V、審慎性 VI、差異性

　　A.I、II、III、IV、V

　　B.I、II、III、IV、VI

　　C.II、III、IV、V、VI

　　D.II、III、IV、V、VI

　　【答案】B

　　【解析】證券經(jīng)營機構執(zhí)行投資者適當性的基本原則包括：

　　1、投資者利益優(yōu)先原則

　　2、勤勉盡責原則

　　3、客觀性原則

　　4、有效性原則

　　5、差異性原則

　　【2】經(jīng)營機構違反《證券期貨投資者適當性管理辦法》的下列( )情形，應當給予警告，并處3萬元以下罰款;對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，給予警告，并處3萬元以下罰款。

　　I、未按規(guī)定劃分產(chǎn)品或者服務風險等級的

　　II、未按規(guī)定錄音錄像或者采取配套留痕安排的

　　III、未按規(guī)定制定或落實適當性內(nèi)部管理制度和相關制度機制的

　　IV、未按規(guī)定對專業(yè)投資者進行細化分類和管理的

　　V、未按規(guī)定展開適當性自查的

　　VI、未按規(guī)定妥善保存相關信息資料的

　　A.I、II、III、IV、V

　　B.I、II、III、IV、VI

　　C.I、II、III、V、VI

　　D.II、III、IV、V、VI

　　【答案】C

　　【解析】經(jīng)營機構有下列情形之一的，給予警告并處以3萬元以下罰款;對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，給予警告并處以3萬元以下罰款：

　�、傥窗匆�(guī)定對普通投資者進行細化分類和管理的;

　�、谖窗匆�(guī)定進行投資者類別轉化的;

　�、畚唇�立或者更新投資者評估數(shù)據(jù)庫的;

　�、芪窗匆�(guī)定了解所銷售產(chǎn)品或者所提供服務信息或履行分級義務的;

　�、菸窗匆�(guī)定劃分產(chǎn)品或服務風險等級的;

　　【答案】C

　　【解析】經(jīng)營機構有下列情形之一的，給予警告并處以3萬元以下罰款;對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，給予警告并處以3萬元以下罰款：

　�、尬窗匆�(guī)定錄音錄像或采取配套留痕安排的;

　�、呶窗匆�(guī)定制定或落實適當性內(nèi)部管理制度和相關制度機制的;

　�、辔窗匆�(guī)定開展適當性自查的;

　�、嵛窗匆�(guī)定妥善保存相關信息資料的;

　�、馇楣�(jié)嚴重的，中國證監(jiān)會可以依法采取市場禁入的措施。

　　【3】根據(jù)《證券期貨投資者適當性管理辦法》，以下除( )情形外，證券經(jīng)營機構應通過營業(yè)網(wǎng)點向普通投資者進行告知、警示的，應當全過程錄音或錄像;通過互聯(lián)網(wǎng)等非現(xiàn)場方式進行的，應完善配套留痕安排，由普通投資者通過符合法律、行法規(guī)要求的電子方式進行確認。

　　A.在普通投資者申請轉化專業(yè)投資者

　　B.向專業(yè)投資者銷售高風險產(chǎn)品或服務

　　C.經(jīng)營機構主動調(diào)整投資者分類、產(chǎn)品或服務分級、適當性匹配意見

　　D.向普通投資者履行信息告知義務

　　【答案】B

　　【解析】在普通投資者申請轉為專業(yè)投資者，向普通投資者銷售高風險產(chǎn)品或提供相關服務，經(jīng)營機構主動調(diào)整投資者分類、產(chǎn)品或者服務分級、適當性匹配意見以及向普通投資者履行信息告知義務這四種情形下，經(jīng)營機構：

　　1、通過營業(yè)網(wǎng)點向普通投資者進行告知、警示的，應當全過程錄音或者錄像。

　　2、通過互聯(lián)網(wǎng)等非現(xiàn)場方式進行的，應當完善配套留痕安排，由普通投 資者通過符合法律、行政法規(guī)要求的

　　電子方式進行確認。

　　【4】同時符合下列條件的法人或者其他組織是第二類專業(yè)投資者：最近1年年末凈資產(chǎn)不低于( )萬元;最近1年年末金融資產(chǎn)不低于( )萬元;具有2年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷。

　　A.1000;1000

　　B.2000;1000

　　C.2000;2000

　　D.1000;2000

　　【答案】B

　　【解析】考察第二類專業(yè)投資者的范圍。同時符合下列條件的法人或者其他組織：

　　(1)最近1年末凈資產(chǎn)不低于2000萬元;

　　(2)最近1年末金融資產(chǎn)不低于1000萬元;

　　(3)具有2年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷。

　　【5】依據(jù)《證券期貨投資者適當性管理辦法》，下列對普通投資者享有的特別保護不包括( )。

　　A.信息告知 B.本金保障

　　C.風險警示 D.適當性匹配

　　【答案】B

　　【解析】根據(jù)《證券期貨投資者適當性管理辦法》，投資者分為普通投資者與專業(yè)投資者，對于普通　投資者的特別保護應當至少體現(xiàn)在以下方面：

　�、傩畔⒏嬷�

　�、陲L險警示

　�、圻m當性匹配

　　【6】經(jīng)營機構告知投資者不適合購買相關產(chǎn)品或者接受相關服務后，投資者仍主動要求購買風險等級高于其風險承受能力的產(chǎn)品時，經(jīng)營機構應該確認投資者是否屬于風險承受能力最低類別的投資者，若不是，業(yè)務人員應( )。

　　A.直接向其銷售相關產(chǎn)品或提供相關服務

　　B.拒絕向其銷售或提供高于其風險承受能力的產(chǎn)品或服務

　　C.進行書面風險示警后，投資者仍堅持購買的，向其銷售相關產(chǎn)品或提供相關服務

　　D.不予理睬

　　【答案】C

　　【解析】經(jīng)營機構應當根據(jù)產(chǎn)品或者服務的不同風險等級，對其適合銷售產(chǎn)品或者提供服務的投資者

　　類型作出判斷，并向投資者提出適當性匹配意見。如存在適當性不匹配的情況，不得主動向投資者進行推介。