四、計算分析題

　　1.某公司生產(chǎn)經(jīng)營單一產(chǎn)品，當(dāng)前的銷售額為4億元，當(dāng)前銷售成本率為50%，銷售成本以外的其他費用占收入的比率為34%。

　　經(jīng)公司營銷部門的銷售預(yù)測，確定該企業(yè)預(yù)算年度營銷目標(biāo)為本企業(yè)產(chǎn)品的全國市場占有率達(dá)到20%。假定公司現(xiàn)有投資資本平均總額為10億元，預(yù)計要達(dá)到同行業(yè)平均的投資資本回報率12%的水平，為了實現(xiàn)此目標(biāo)，公司確定了如下調(diào)整方案：

　　方案1，預(yù)計銷售額比當(dāng)前提高25%，假定其他條件不變;

　　方案2，預(yù)計銷售額比當(dāng)前提高25%，生產(chǎn)性部分的成本必須在原有基礎(chǔ)上降低10%，即銷售成本率由50%降低到45%，其他條件不變。

　　要求：

　　(1)按照同行業(yè)平均的投資資本回報率標(biāo)準(zhǔn)確定公司應(yīng)該完成的目標(biāo)利潤為多少;

　　(2)采用方案1確認(rèn)公司能否完全實現(xiàn)目標(biāo)利潤水平;

　　(3)采用方案2確認(rèn)公司能否完全實現(xiàn)目標(biāo)利潤水平;

　　(4)若要完全實現(xiàn)同行業(yè)的平均的投資資本回報率水平，預(yù)計銷售額可以比當(dāng)前提高25%，生產(chǎn)性部分的成本可以在原有基礎(chǔ)上降低10%，則目標(biāo)費用總額應(yīng)控制在什么水平?

　　【答案】

　　(1)目標(biāo)利潤=10×12%=1.2(億元)

　　(2)預(yù)計利潤=4×(1+25%)-4×(1+25%)×50%-4×(1+25%)×34%=0.8(億元)

　　方案1不能實現(xiàn)目標(biāo)利潤計劃。

　　(3)預(yù)計利潤=4×(1+25%)-4×(1+25%)×45%-4×(1+25%)×34%=1.05(億元)

　　方案2不能實現(xiàn)目標(biāo)利潤計劃。

　　(4)1.2=4×(1+25%)-4×(1+25%)×45%-目標(biāo)費用額

　　目標(biāo)費用總額=4×(1+25%)-4×(1+25%)×45%-1.2=1.55(億元)