71、金融風(fēng)險的來源有()。

　　Ⅰ.風(fēng)險評估Ⅱ.風(fēng)險管理Ⅲ.風(fēng)險暴露

　�、�.影響資產(chǎn)組合未來收益的金融變量是變動的不確定性

　　A、Ⅰ.Ⅳ

　　B、Ⅰ.Ⅲ

　　C、Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 D

　　【專家解析】金融風(fēng)險來源于風(fēng)險暴露以及影響資產(chǎn)組合未來收益的金融變量變動的不確定性。

　　72、憑證式國債采用收款憑證的形式，上面注明的內(nèi)容有()

　�、�.投資者身份Ⅱ.購買日期Ⅲ.期限Ⅳ.統(tǒng)一規(guī)定的固定票面金額

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】憑證式囯債是一種不可上市流通的儲蓄型債券由具,備憑證式囯債承銷團(tuán)資格的機(jī)構(gòu)承銷。由于憑證式囯債采用""隨買隨賣，利率按實際持有天數(shù)分檔計付的交易方因此式在收.款憑證中除了注明投資者身份外，還須注明購買日期、期限、發(fā)行利率等內(nèi)容。"

　　73、普通股票的股息是不固定的，它取決于股份公司的()

　�、�.經(jīng)營狀況Ⅱ.盈利水平Ⅲ.公司章程Ⅳ.激勵機(jī)制

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】普通股票的股息是不固定的，它取決于股份公司的經(jīng)營狀況和盈利水平。

　　74、我國《公司法》規(guī)定股票發(fā)行價格可以是()

　�、�.票面金額Ⅱ.超過票面金額Ⅲ.低于票面金額Ⅳ.任意金額

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅰ.Ⅲ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】我國公司法規(guī)定股票發(fā)行價格可以是票面金額，也可以超票面金額。

　　75、我國《基金法》規(guī)定，基金份額持有人享受的權(quán)利有()。

　　Ⅰ.分享基金財產(chǎn)收益Ⅱ.參與分配清算后的剩余基金財產(chǎn)

　�、�.按照規(guī)定要求召開基金份額持有人大會

　�、�.在封閉式基金存續(xù)期間，要求贖回基金分額

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】在封閉式基金存續(xù)期間，基金份額持有人不得要求贖回基金份額。

　　76、我國《基金法》規(guī)定，基金管理人不得有下列行為()。

　�、�.將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于基金財產(chǎn)從事證券投資

　　Ⅱ.公平地對待其管理的不同基金財產(chǎn)

　�、�.以基金管理人名義,代表基金份額持有人利益行使訴訟權(quán)利或者實施其他法律行為

　�、�.向基金份額持有人違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　C、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 B

　　【專家解析】基金管理人的職責(zé)的內(nèi)容。

　　77、系統(tǒng)風(fēng)險又稱為()。

　�、�.可回避風(fēng)險。Ⅱ.可分散風(fēng)險Ⅲ.不可回避風(fēng)險Ⅳ.不可分散風(fēng)險

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅱ.Ⅲ

　　C、Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅳ

　　【正確答案】 C

　　【專家解析】系統(tǒng)風(fēng)險是指由于多種因素的影響和變化，導(dǎo)致投資者風(fēng)險増大，從而給投資者帶來損失的可能性。系統(tǒng)風(fēng)險又被稱為“不可分敢風(fēng)險”或“不可回避風(fēng)險”。系統(tǒng)風(fēng)險包括宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險、購買力風(fēng)險、利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險、市場風(fēng)險。

　　78、下列各項中，屬于普通股股東權(quán)利的是()。

　�、�.優(yōu)先認(rèn)股權(quán)Ⅱ.優(yōu)先分配收益權(quán)Ⅲ.股份轉(zhuǎn)讓權(quán)Ⅳ.剩余資產(chǎn)分配權(quán)

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　C、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 D

　　【專家解析】股份公司的普通股東,按照《人民共和囯公司法》,公的司股規(guī)定東依法享有資產(chǎn)收益、參與重大決策和選擇管理者等權(quán)利。"

　　79、下列關(guān)于財務(wù)風(fēng)險的描述中，正確的是()。

　　Ⅰ.財務(wù)風(fēng)險處處存在，時時存在

　�、�.在資金籌集、資金運(yùn)用、資金積累、分配等財務(wù)活動中均會產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險

　　Ⅲ.財務(wù)風(fēng)險在一定條件下，一定時期內(nèi)肯定會發(fā)生

　�、�.風(fēng)險與收益成正比

　　A、Ⅰ.Ⅳ

　　B、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 C

　　【專家解析】財務(wù)風(fēng)險的主要特征表現(xiàn)在：(1)客觀性。即風(fēng)險處處存在，時時存在。(2)全面性。即財務(wù)風(fēng)險存在于企業(yè)財務(wù)管理工作的各個壞節(jié),在資金籌集、資金運(yùn)資金用積累、、分配等財務(wù)活動中均會產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。 3)不確定性。即財務(wù)風(fēng)險在一定條件下、一定時期內(nèi)有可能發(fā)生，也有可能不發(fā)生。 4)收益與損失共存性。即風(fēng)險與收益成正比，風(fēng)險越大，收益越高;反之，風(fēng)險越低，收益也就越低。"

　　80、下列關(guān)于次級債務(wù)的說法中，正確的是()。

　　Ⅰ.次級債務(wù)是由銀行發(fā)行的

　�、�.次級債務(wù)的固定期限不低于 5 年(含 5 年)

　�、�.除非銀行倒閉或清算，次級債務(wù)不用于彌補(bǔ)銀行日常經(jīng)營損失

　�、�.次級債務(wù)的索償權(quán)排在存款和其他負(fù)債之后

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 D

　　【專家解析】次級債務(wù)是指由銀行發(fā)行的，固定期限不低于 5 年(含 5 年)，除非銀行倒閉或清算不用于彌補(bǔ)銀行日常經(jīng)營損失，且該項債務(wù)的索償權(quán)排在存款和其他負(fù)債之后的商業(yè)銀行長期債務(wù)。

　　81、下列關(guān)于可交換債券與可轉(zhuǎn)換債券區(qū)別的敘述中，正確的是()。

　　Ⅰ.發(fā)債主體和償債主體不同Ⅱ.發(fā)行目的不同

　�、�.交割方式不同Ⅳ.所換股份的來源相同

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　【正確答案】 D

　　【專家解析】交換公司債券與可轉(zhuǎn)換公司債券的不同之處有： 1)發(fā)債主體和償債主體不同。(2)適用的法規(guī)不同。(3)發(fā)行目的不同。(4)所換股份的來源不同。(5)股權(quán)稀釋效應(yīng)不同。(6)交割方式不同。(7)條款設(shè)置不同。

　　82、下列關(guān)于商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)的描述中，正確的是()。

　�、�.商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)應(yīng)是全面的

　�、�.商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)應(yīng)集中于同一業(yè)務(wù)的借債人

　　Ⅲ.商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)不應(yīng)集中于同一性質(zhì)的借債人

　�、�.商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)不應(yīng)集中于同一國家的借債人

　　A、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅱ.Ⅲ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】根據(jù)多樣化投資分散風(fēng)險的原理，商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)應(yīng)是全面的，不應(yīng)集中于同一業(yè)務(wù)、同一性質(zhì)甚至同一囯家的借債人，故 B 項說法錯誤。

　　83、下列關(guān)于市場風(fēng)險特點的描述中，正確的是()。

　�、�.主要由證券價格、利率、匯率等市場風(fēng)險因子的變化引起

　　Ⅱ.種類眾多、影響廣泛、發(fā)生頻繁，但不是各個經(jīng)濟(jì)主體所面臨的最主要的基礎(chǔ)性風(fēng)險

　�、�.常常是其他金融風(fēng)險的驅(qū)動因素

　�、�.相對其他類型的金融風(fēng)險而言，市場風(fēng)險的歷史信息和歷史數(shù)據(jù)的易得性較高

　　A、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】市場風(fēng)險具有以下待點：(1)主要甶證券價格、利率、匯率等市場風(fēng)險因子的變化引起。 2)種類眾多、影響廣泛、發(fā)生頻繁，是各個經(jīng)濟(jì)主體所面臨的最主要的基礎(chǔ)性風(fēng)險。(3) 常常是其他金融風(fēng)險的驅(qū)動因素。(4)相對其他類型的金融風(fēng)險而言,市場風(fēng)險的歷史信息和歷史數(shù)據(jù)的易得性較高。

　　84、下列關(guān)于優(yōu)先股票的表述正確的是()。

　�、�.股息率不固定Ⅱ.剩余財產(chǎn)分配優(yōu)先Ⅲ.股息分派優(yōu)先Ⅳ.—般也有表決權(quán)

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅱ.Ⅲ

　　C、Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 B

　　【專家解析】股息率固定，一般無表決權(quán)。剩余財產(chǎn)分配優(yōu)先。股息分配優(yōu)先。

　　85、下列屬于用來轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險的金融衍生工具的有()。

　　Ⅰ.利率互換Ⅱ.信用聯(lián)結(jié)票據(jù)

　�、�.信用互換Ⅳ.保證金互換

　　A、Ⅰ.Ⅳ

　　B、Ⅱ.Ⅲ

　　C、Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 B

　　【專家解析】信用衍生工具是指以基礎(chǔ)產(chǎn)品所蘊(yùn)含的信用風(fēng)險或違約風(fēng)險為基礎(chǔ)變量的金融衍生工具用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險，是 20 世紀(jì) 90 年代以來發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品，主要包括信用互換、信用聯(lián)結(jié)票據(jù)等。

　　86、下列選項中，能夠影響流動性強(qiáng)弱的是()。

　�、�.金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)負(fù)債比例及構(gòu)成

　　Ⅱ.客戶的財務(wù)狀況和信用

　�、�.二級市場的發(fā)育程度

　�、�.已建立的融資渠道

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 D

　　【專家解析】流動性強(qiáng)弱受多種因素的影響，如金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)負(fù)債比例及構(gòu)成、客戶的財務(wù)狀況和信用、二級市場的發(fā)育程度、已建立的融資渠道等。

　　87、下列有關(guān)混合資本債券的特征，說法正確的是()。

　�、�.商業(yè)銀行為補(bǔ)充附屬資本發(fā)行

　�、�.清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級債務(wù)之后

　　Ⅲ.期限在 15 年以上

　�、�.發(fā)行之日起 10 年內(nèi)不可贖回

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】我囯的混合資本債券是指商業(yè)銀行為補(bǔ)充附屬資本發(fā)行的、清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債券和次級債務(wù)之后、期限在 15 年以上、發(fā)行之日起 10 年內(nèi)不可贖回的債券。商業(yè)銀行發(fā)行混合資本債券應(yīng)具備的條件與其發(fā)行金融債券完全相同。但商業(yè)銀行發(fā)行混合資本債券應(yīng)向中囯人民銀行報送的發(fā)行申請文件，除了應(yīng)包括其發(fā)行金融債券的內(nèi)容之外，還應(yīng)同時報送近 3 年按監(jiān)管部門要求計算的資本充足率信息和其他債務(wù)本息償付情況�；旌腺Y本債券可以公開發(fā)行，也可以定向發(fā)行，但無論公開發(fā)行還是定向發(fā)行,均應(yīng)進(jìn)行信用評級。

　　88、下面屬于有面額股票特點的是()。

　�、�.發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價格較靈活

　�、�.便于股票分割

　�、�.可以明確表示每一股所代表的股權(quán)比例

　�、�.為股票發(fā)行價格的確定提供依據(jù)

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　D、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 B

　　【專家解析】有面額股票可以明確表示為每一股所代表的股權(quán)比例，也可以為股票發(fā)行價格的確定提供依據(jù)。

　　89、信用違約互換 CDS 的交易風(fēng)險來自()這幾個方面。

　�、�.具有較高的杠桿性

　　Ⅱ.特定信用工具可能同時在多起交易中被當(dāng)作 CDS 的參考,有可能扱大地放大風(fēng)險敞口總額

　�、�.危機(jī)期間，每起信用事件的發(fā)生都會引起市場參與者的相互猜疑

　　Ⅳ.投行從業(yè)人員道德風(fēng)險

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

　　【正確答案】 A

　　【專家解析】CDS 交易的危險來自三個方面:(1)具有較高的杠桿性。(2)由子信用保爐的買方并不需要真正持有作為參考的信用工具(常見的有按揭貨款、按揭支持證券、各囯國債及公司債券或者債券組合、債券指數(shù))，因此，特定信用工具可能同時在多起交易中被當(dāng)作CDS 的參考，有可能極大地放大風(fēng)險敞口 總額，在發(fā)生危機(jī)時，市場往往恐慌性地高估涉嫌金額。⑶由于場外市場缺乏充分的信息披露和監(jiān)管，交易者并不清楚自己的交易對手卷入了多少此類交易，因此，在危機(jī)期間，每起信用事件的發(fā)生都會引起市場參與者的相互猜疑，擔(dān)心自己的交易對手因此倒下從而使自己的敞口頭寸失去著落。

　　90、衍生證券投資基金是一種以衍生證券為投資對象的基金,主要包括()。

　�、�.期貨基金Ⅱ.期權(quán)基金Ⅲ.認(rèn)股權(quán)基金Ⅳ.指數(shù)基金

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　C、Ⅰ.Ⅲ

　　D、Ⅱ.Ⅳ

　　【正確答案】 B

　　【專家解析】指數(shù)基金不屬于衍生證券投資基金。