1.我國期貨交易所實行的強制減倉制度，根據(jù)的是(　　)。

　　A.結算價

　　B.漲跌停板價

　　C.平均價

　　D.開盤價

　　【解析】強制減倉制度是交易所將當日以漲跌停板價申報的未成交平倉報單，以當日漲跌停板價與該合約凈持倉盈利客戶(包括非期貨公司會員)按持倉比例自動撮合成交。

　　2.目前在我茵，某一品種某一月份合約的限倉數(shù)額規(guī)定描述正確的是(　　)。

　　A;P艮倉數(shù)額根據(jù)價格變動情況而定

　　B.限倉數(shù)額與交割月份遠近無關

　　C.交割月份越遠的合約限倉數(shù)額越小

　　D.進入交割月份的合約限倉數(shù)額最小

　　【解析】一般持倉限額與距離交割月份遠近有關。距離交割月份越近，限倉數(shù)額越小。

　　3.(　　)是結算會員參與交易所結算交割業(yè)務必須繳納的最低結算擔保金數(shù)額。

　　A.基礎結算擔保金

　　B.風險結算擔保金

　　C.變動結算擔保金

　　D.交易結算擔保金

　　【解析】《期貨交易管理條例》規(guī)定，實行會員分級結算制度的期貨交易所應當建立結算擔保金制度。結算擔保金包括：基礎結算擔保金和變動結算擔保金�；�礎結算擔保金是指結算會員參與交易所結算交割業(yè)務必須繳納的最低結算擔保金數(shù)額;變動結算擔保金是指結算會員結算擔保金中超出基礎結算擔保金的部分，隨結算會員業(yè)務量的變化而調(diào)整。

　　4.期貨交易所實行當日無負債結算制度，應當在(　　)及時將結算結果通知會員。

　　A.三個交易日內(nèi)

　　B.兩個交易日內(nèi)

　　C.下一交易日開市前

　　D.當日

　　【解析】《期貨交易管理條例》規(guī)定，期貨交易的結算由期貨交易所統(tǒng)一組織進行。期貨交易所實行當日無負債結算制度，應當在當日及時將結算結果通知會員。期貨公司根據(jù)期貨交易所的結算結果對客戶進行結算，并應當將結算結果按照與客戶約定的方式及時通知客戶。

　　5.在我國，期貨交易所一般應當按照手續(xù)費收入的(　　)的比例提取風險準備金。

　　A.30%

　　B.25%

　　C.20%

　　D.15%

　　【解析】《期貨交易所管理辦法》規(guī)定，期貨交易所應當按照手續(xù)費收入的20%的比例提取風險準備金，風險準備金應當單獨核算，專戶存儲。

　　6.有價證券充抵保證金的金額不得髙于以下哪項標準中的較低值?(　　)

　　A.有價證券基準計算價值的70%;會員在期貨交易所專用結算賬戶的實有貨幣資金的3倍

　　B.有價證券基準計算價值的80%;會員在期貨交易所專用結算賬戶的實有貨幣資金的3倍

　　C.有價證券基準計算價值的70%;會員在期貨交易所專用結算賬戶的實有貨幣資金的4倍

　　D.有價證券基準計算價值的80%;會員在期貨交易所專用結算賬戶的實有貨幣資金的4倍

　　【解析】期貨交易所應建立保證金制度，期貨交易所可接受有價證券充抵保證金，并根據(jù)市場情況對用于充抵保證金的有價證券的基準計算價值進行調(diào)整。但有價證券充抵保證金的金額不得高于以下標準中的較低值：有價證券基準計算價值的80%;會員在期貨交易所專用結算賬戶中的實有貨幣資金的4倍。

　　7.—般情況下，當玉米一般月份合約單邊持倉大于20萬手時，經(jīng)紀會員該合約持倉限額不得大于單邊持倉的(　　)。

　　A.10%

　　B.20%

　　C.25%D,15%

　　【解析】在我國，玉米期貨在大連商品交易所交易。根據(jù)《大連商品交易所風險管理辦法》的規(guī)定：當玉米一般月份合約單邊持倉大于20萬手時，經(jīng)紀會員該合約持倉限額不得大于單邊持倉的25%，非經(jīng)紀會員該合約持倉限額不得大于單邊持倉的20%，客戶該合約持倉限額不得大于單邊持倉的10%。

　　8.期貨交易中繳納的保證金通常為合約價值的(　　)。

　　A.10%-15%

　　B.15%-20%

　　C.5%10%

　　D.20%25%

　　【解析】我國期貨交易實行保證金制度，即在期貨交易中，任何交易者必須按照其所買賣期貨合約價值的一定比例(通常為5%~10%)繳納資金，用于結算和保證履約。

　　9.標準倉單充抵保證金的，期貨交易所以(　　)為基準計算價值。

　　A.充抵日該標準倉單對應品種最近交割月份期貨合約的收盤價

　　B.充抵日該標準倉單對應品種最近交割月份期貨合約的結算價

　　C.充抵日前一交易日標準倉單對應品種最近交割月份期貨合約的結算價

　　D.充抵日前一交易日標準倉單對應品種最近交割月份期貨合約的收盤價

　　【解析】標準倉單充抵保證金的，期貨交易所以充抵日前一交易日該標準倉單對應品種最近交割月份期貨合約的結算價為基準計算價值;國債充抵保證金的，期貨交易所以充抵日前一交易日該國債在上海證券交易所、深圳證券交易所較低的收盤價為基準計算價值;期貨交易所可以根據(jù)市場情況對用于充抵保證金的有價證券的基準計算價值進行調(diào)整。

　　10.關于強行平倉的執(zhí)行，說法正確的是(　　)。

　　A.首先由有關會員自己執(zhí)行;若規(guī)定時限內(nèi)會員未執(zhí)行完畢，交易所將處以罰款

　　B.首先由交易所執(zhí)行;若規(guī)定時限內(nèi)交易所未執(zhí)行完畢，則由有關會員強制執(zhí)行

　　C.由交易所執(zhí)行

　　D.首先由有關會員自己執(zhí)行;若規(guī)定時限內(nèi)會員未執(zhí)行完畢，則由交易所強制執(zhí)行

　　【解析】開市后，有關會員必須首先自行平倉，直至達到平倉要求，執(zhí)行結果由交易所審核;超過會員自行強行平倉時限而未執(zhí)行完畢的，剩余部分由交易所直接執(zhí)行強行平倉。

　　11.目前上海期貨交易所大戶報告制度規(guī)定，當客戶某品種投機持倉合約的數(shù)量達到交易所規(guī)定的投機頭寸持倉限量()以上(含本數(shù))時，應向交易所報告。

　　A.50%

　　B.80%

　　C.70%

　　D.60%

　　12.期貨交易所對期貨交易、結算、交割資料的保存期限應當不少于(　　)年。

　　A.10

　　B.5G.15

　　D.20

　　【解析】《期貨交易所管理辦法》規(guī)定，期貨交易所應當以適當方式發(fā)布下列信息：①即時行情;②持倉量、成交量排名情況;③期貨交易所交易規(guī)則及其實施細則 規(guī)定的其他信息。期貨交易涉及商品實物交割的，期貨交易所還應當發(fā)布標準倉單數(shù)量和可用庫容情況。期貨交易所應當編制交易情況周報表、月報表和年報表，并 及時公布。期貨交易所對期貨交易、結算、交割資料的保存期限應當不少于20年。

　　13.中國金融期貨交易所的熔斷機制(　　)。

　　A.僅適用于下跌的行情

　　B.僅適用于上漲的行情

　　C.采用“溶而不斷”的形式

　　D.釆用“熔而斷”的形式

　　【解析】根據(jù)《中國金融期貨交易所風險控制管理辦法》(2007年6月27日起實施)的規(guī)定，中國金融期貨交易所采用的熔斷機制是“熔而不斷”的形式，且上漲和下跌的行情均適用。

　　14.在進行強制減倉時，同一客戶雙向持倉的，其以漲跌停板價申報的未成交平倉報單(　　)。

　　A.只有凈持倉部分參與強制減倉計算，其余平倉報單與其反向持倉自動對沖平倉

　　B.須全部參與強制減倉計算

　　C.全部與該合約持倉虧損客戶自動撮合成交

　　D.只有凈持倉部分與該合約凈持倉虧損客戶自動撮合成交

　　【解析】強制減倉制度是交易所將當日以漲跌停板價申報的未成交平倉報單，以當日漲跌停板價與該合約凈持倉盈利客戶按持倉比例自動撮合成交。詞一客戶雙向持 倉的，其凈持倉部分的平倉報單參與強制減倉計算，其余平倉報單與其反向持倉自動對沖平倉。其中，申報平倉數(shù)量的確定是指在某交易日收市后，已在交易所系統(tǒng) 中以漲跌停板價格申報無法成交的且客戶合約的單位凈持倉虧損大于等于一定比例的所有持倉。

　　15.關于我國期貨持倉限額制度的說法，正確的是()。

　　A.同一客戶在不同交易所的持倉限額應保持一致

　　B.同一會員在不同交易所的持倉限額應保持一致

　　C.同一交易所的期貨品種的持倉限額應保持一致

　　D.交易所可以根據(jù)不同期貨品種的的具體情況，分別確定每一品種的限倉數(shù)額

　　【解析】我國期貨交易所對持倉限額制度一般有如下規(guī)定：①交易所可以根據(jù)不同期貨品種的具體情況，分別確定每一品種的限倉數(shù)額;②釆用限制會員持倉和限制 客戶持倉相結合的辦法，控制市場風險;③套期保值交易頭寸實行審批制，某持倉不受限制;④同一客戶在不同期貨公司會員處開倉交易，其在某一合約的持倉合i 十不得超出該客戶的持倉限額;⑤會員、客戶持倉達到或者超過持倉限額的，不得同方向開倉交易。