一、單選題

　　1.以下屬于場外期權(quán)的是( )。

　　A.CME集團(tuán)上市的商品期貨期權(quán)和金融期貨期權(quán)

　　B.中國香港交易所上市的股票期權(quán)和股指期權(quán)

　　C.上海證券交易所的股票期權(quán)

　　D.我國銀行間市場交易的人民幣外匯期權(quán)

　　2.按照買方行權(quán)時(shí)間的不同，期權(quán)可以分為( )。

　　A.歐式期權(quán)和美式期權(quán)

　　B.商品期權(quán)和金融期權(quán)

　　C.看漲期權(quán)和看跌期權(quán)

　　D.現(xiàn)貨期權(quán)和期貨期權(quán)

　　3.在期權(quán)交易中，期權(quán)買方為獲得相應(yīng)權(quán)利，必須將( )付給期權(quán)賣方。

　　A.權(quán)利金

　　B.保證金

　　C.實(shí)物資產(chǎn)

　　D.標(biāo)的資產(chǎn)

　　4.所謂有擔(dān)保的看跌期權(quán)策略是指( )。

　　A.一個(gè)標(biāo)的資產(chǎn)多頭和一個(gè)看漲期權(quán)空頭的組合

　　B.一個(gè)標(biāo)的資產(chǎn)空頭和一個(gè)看漲期權(quán)空頭的組合

　　C.一個(gè)標(biāo)的資產(chǎn)多頭和一個(gè)看跌期權(quán)空頭的組合

　　D.一個(gè)標(biāo)的資產(chǎn)空頭和一個(gè)看跌期權(quán)空頭的組合

　　5.某投資者買入一份看跌期權(quán)，若期權(quán)費(fèi)為C，執(zhí)行價(jià)格為X，則當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格為( )，該投資者不賺不賠。

　　A.X+C

　　B.X-C

　　C.C-X

　　D.C

　　二、多選題

　　1.蝶式套利的特點(diǎn)是( )。

　　A.蝶式套利的實(shí)質(zhì)是同種商品跨交割月份的套利活動

　　B.蝶式套利由兩個(gè)方向相反的跨期套利構(gòu)成，一個(gè)賣空套利和一個(gè)買空套利

　　C.連結(jié)兩個(gè)跨期套利的紐帶是居中月份合約的期貨合約

　　D.在合約數(shù)量上，居中月份合約等于兩旁合約之和

　　2.假設(shè)一家中國企業(yè)將在3個(gè)月后收到美元貨款，企業(yè)擔(dān)心在3個(gè)月后美元貶值，該企業(yè)可以通過( )手段來實(shí)現(xiàn)套期保值的目的。

　　A.賣出美元遠(yuǎn)期外匯

　　B買入美元遠(yuǎn)期外匯

　　C.美元期貨的空頭套期保值

　　D.美元期貨的多頭套期保值

　　3.當(dāng)外匯期貨價(jià)格( )，投資者適合進(jìn)行期現(xiàn)套利。

　　A.高于無套利區(qū)間下界

　　B.低于無套利區(qū)間下界

　　C.低于無套利區(qū)間上界

　　D高于無套利區(qū)間上界

　　4.按照慣例，在國際外匯市場采用間接標(biāo)價(jià)法的貨幣是( )。

　　A.歐元

　　B.加元

　　C.日元

　　D英鎊

　　5.按照產(chǎn)生期權(quán)合約的原生金融產(chǎn)品劃分，外匯期權(quán)可以分為( )。

　　A.歐式期權(quán)

　　B.美式期權(quán)

　　C.貨幣期權(quán)

　　D.外匯期貨期權(quán)

　　6.外匯期權(quán)合約中規(guī)定賣出的貨幣，其利率越高，期權(quán)持有者在執(zhí)行期權(quán)合約前因持有該貨幣( )。

　　A.可獲得更多的利息收入

　　B.獲得較少的利息收入

　　C.期權(quán)價(jià)格越高

　　D.期權(quán)價(jià)格越低

　　三、判斷題

　　1.時(shí)間價(jià)值的有無和大小同內(nèi)涵價(jià)值的大小有關(guān)，尤其是當(dāng)期權(quán)處于深度實(shí)值或深度虛值時(shí)。( )

　　2.波動率對期權(quán)價(jià)值的影響，無論是看漲期權(quán)還是看跌期權(quán)，或是歐式期權(quán)還是美式期權(quán)，其對期權(quán)價(jià)格的影響總是正向的，即波動率越大，期權(quán)價(jià)格越高。( )