1、股票A、B、C具有相同的預(yù)期收益和風(fēng)險(xiǎn)，股票之間的相關(guān)系數(shù)如下：A和B的相關(guān)系數(shù)為0.8，B和C的相關(guān)系數(shù)為0.2，A和C的相關(guān)系數(shù)為-0.4，哪種權(quán)重投資組合風(fēng)險(xiǎn)最低( )

　　A無法判斷

　　B股票A和B組合

　　C股票A和C組合

　　D股票B和C組合

　　參考答案：D

　　解析：相關(guān)系數(shù)的絕對(duì)值越小，兩種證券的相關(guān)性越小，投資組合的風(fēng)險(xiǎn)越低。相關(guān)系數(shù)取值范圍在0和1之間。

　　2、( )沒有到期期限，無需歸還股本，每年有一筆固定的股息，但一般情況下沒有表決權(quán)。

　　A普通股

　　B優(yōu)質(zhì)股

　　C債券

　　D存托憑證

　　參考答案：B

　　解析：題干所述內(nèi)容為優(yōu)先股的定義。

　　3、下列不屬于權(quán)證基本要素的是( )

　　A行權(quán)價(jià)格

　　B存續(xù)時(shí)間

　　C轉(zhuǎn)換比率

　　D標(biāo)的資產(chǎn)

　　參考答案：C

　　解析：權(quán)證基本要素包括：權(quán)證類別、標(biāo)的資產(chǎn)、存續(xù)時(shí)間、行權(quán)價(jià)格、行權(quán)結(jié)算方式和結(jié)算比例。

　　4、下列股票估值方法不屬于相對(duì)價(jià)值法的是( )

　　A市銷率模型

　　B企業(yè)價(jià)值倍數(shù)

　　C經(jīng)濟(jì)附加值模型

　　D市盈率模型

　　參考答案：C

　　解析：相對(duì)價(jià)值法使用的模型：市盈率、市凈率、市現(xiàn)率、市銷率，企業(yè)價(jià)值倍數(shù)。

　　5、債券按發(fā)行主體可分為( )

　　A國(guó)債、央債、可轉(zhuǎn)換債券

　　B政府債券、金融債券、公司債券

　　C金融債券、非金融債券

　　D政府債券、民間債券

　　參考答案：B

　　解析：按發(fā)行主體分類，債券可分為政府債券、金融債券、公司債券等。

　　6、債券評(píng)級(jí)是反映債券違約風(fēng)險(xiǎn)的重要指標(biāo)，以下兩項(xiàng)評(píng)級(jí)都屬于高收益?zhèn)�券評(píng)級(jí)的是( )

　　A穆迪的Baa3和惠普的Ba1

　　B標(biāo)準(zhǔn)普爾的BBB-和惠普的B+

　　C標(biāo)準(zhǔn)普爾的BBB和穆迪的Aa2

　　D惠普的BB+和穆迪的B1

　　參考答案：D

　　解析：高收益?zhèn)�券又稱為投機(jī)級(jí)債券。

　　7、關(guān)于債券當(dāng)前收益率與到期收益率的關(guān)系，以下表述錯(cuò)誤的是( )

　　A在其他因素相同的情況下，債券市場(chǎng)價(jià)格和債券的當(dāng)前收益率呈反向增減

　　B債券市場(chǎng)價(jià)格越接近債券面值，期限越長(zhǎng)，則當(dāng)期收益率就越接近到期收益率

　　C債券的當(dāng)期收益率有可能等于債券的到期收益率

　　D當(dāng)期收益率的變動(dòng)總是預(yù)示著到期收益率的同向變動(dòng)

　　參考答案：C

　　解析：當(dāng)期收益率是債券的年息除以債券當(dāng)前的市場(chǎng)價(jià)格所計(jì)算出來的收益率。它并沒有考慮債券投資所獲得的資本利得或損失，只在衡量債券某一期間所獲得的現(xiàn)金收入相較于債券價(jià)格的比率。債券到期收益率是指買入債券后持有至期滿得到的收益，包括利息收入和資本損益與買入債券的實(shí)際價(jià)格之比率。這個(gè)收益是指按復(fù)利計(jì)算的收益率，它是能使未來現(xiàn)金流入現(xiàn)值等于債券買入價(jià)格的貼現(xiàn)率。因此，債券的當(dāng)期收益率不可能等于債券的到期收益率，完全不同的概念。

　　8、下列關(guān)于貨幣市場(chǎng)工具的功能描述錯(cuò)誤的是( )

　　A有效降低金融市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

　　B因貨幣市場(chǎng)工具交易而形成的短期利率在整個(gè)市場(chǎng)的利率體系中充當(dāng)基準(zhǔn)利率

　　C是判斷市場(chǎng)上銀根松緊程度的重要指標(biāo)

　　D為商業(yè)銀行管理流動(dòng)性以及企業(yè)融通短期資金提供有效的手段

　　參考答案：A

　　解析：貨幣市場(chǎng)工具不能降低金融市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

　　9、以下關(guān)于QDII基金說法錯(cuò)誤的是( )

　　A可委托境外投資顧問進(jìn)行境外證券投資

　　B QDII基金由境內(nèi)托管人負(fù)責(zé)托管業(yè)務(wù)

　　C境內(nèi)托管人不得授權(quán)其他機(jī)構(gòu)代為履行托管職責(zé)

　　D可委托境外證券服務(wù)機(jī)構(gòu)代理買賣證券

　　參考答案：C

　　解析：境內(nèi)托管人可以委托符合條件的境外資產(chǎn)托管人負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)。

　　10、關(guān)于互換合約，以下表述正確的是( )

　　A貨幣互換通常是指兩種貨幣資金的本金和利息交換

　　B利率互換是指兩種貨幣資金不同種類利率之間的交換合約

　　C利率互換通常伴隨本金

　　D 現(xiàn)實(shí)生活中較為常見的是貨幣互換合約和信用違約互換

　　參考答案：A

　　解析：利率互換是指同種貨幣資金不同種類利率之間的交換合約;利率互換不交換本金;現(xiàn)實(shí)生活中較為常見的是貨幣互換合約和利率互換合約。