答案部分

　　案例分析題

　　1、

　　【正確答案】 1.第(1)項(xiàng)內(nèi)容存在不當(dāng)之處。(0.5分)

　　不當(dāng)之處一：重要人事任免由董事長(zhǎng)親自決定的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：重要人事任免屬于“三重一大”事項(xiàng)，對(duì)于重大的業(yè)務(wù)和事項(xiàng)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)實(shí)行集體決策審批或者聯(lián)簽制度，任何個(gè)人不得單獨(dú)進(jìn)行決策或擅自改變集體決策。(1分)

　　不當(dāng)之處二：及時(shí)傳達(dá)至中層以上員工的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：舉報(bào)投訴制度和舉報(bào)人保護(hù)制度應(yīng)當(dāng)及時(shí)傳達(dá)至全體員工。(1分)

　　2.第(2)項(xiàng)內(nèi)容存在不當(dāng)之處。(0.5分)

　　不當(dāng)之處一：絕對(duì)保證公司經(jīng)理管理合法合規(guī)、資產(chǎn)安全、財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)信息真實(shí)完整，提高經(jīng)營(yíng)效率和效果，促進(jìn)企業(yè)實(shí)現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：內(nèi)部控制的目標(biāo)是合理保證企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理合法合規(guī)、資產(chǎn)安全、財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)信息真實(shí)完整，提高經(jīng)營(yíng)效率和效果，促進(jìn)單位實(shí)現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略，不能夠提供絕對(duì)保證。(1分)

　　不當(dāng)之處二：由內(nèi)部審計(jì)部門牽頭，制定內(nèi)部控制手冊(cè)并組織落實(shí)，確定各職能部門或業(yè)務(wù)單位對(duì)于內(nèi)部控制的權(quán)利和義務(wù)的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：制定內(nèi)部控制手冊(cè)并組織落實(shí)，確定各職能部門或業(yè)務(wù)單位對(duì)于內(nèi)部控制的權(quán)利和義務(wù)屬于內(nèi)部控制部門的職責(zé)。(1分)

　　3.第(3)項(xiàng)內(nèi)容不存在不當(dāng)之處。(1分)

　　4.第(4)項(xiàng)內(nèi)容存在不當(dāng)之處。(0.5分)

　　不當(dāng)之處一：擬聘用A會(huì)計(jì)師事務(wù)所為公司2014年內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)提供設(shè)計(jì)服務(wù)，同時(shí)委托該會(huì)計(jì)師事務(wù)所提供內(nèi)部控制審計(jì)服務(wù)的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：為企業(yè)提供內(nèi)部控制設(shè)計(jì)服務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，不得同時(shí)為同一企業(yè)提供內(nèi)部控制審計(jì)服務(wù)。(或：無法保證內(nèi)部控制審計(jì)工作的獨(dú)立性。)(1分)

　　不當(dāng)之處二：經(jīng)理層對(duì)內(nèi)部控制評(píng)價(jià)報(bào)告的真實(shí)性負(fù)全責(zé)的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：董事會(huì)對(duì)內(nèi)部控制評(píng)價(jià)報(bào)告的真實(shí)性負(fù)全責(zé)。(1分)

　　5.第(5)項(xiàng)內(nèi)容存在不當(dāng)之處。(0.5分)

　　不當(dāng)之處一：對(duì)于境外的客戶和新開發(fā)的客戶，實(shí)施寬松的信用政策的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：對(duì)于境外客戶和新開發(fā)客戶，應(yīng)當(dāng)建立嚴(yán)格的信用保證制度，不應(yīng)該實(shí)施寬松的信用政策。(1分)

　　不當(dāng)之處二：由財(cái)務(wù)部門負(fù)責(zé)應(yīng)收款項(xiàng)的催收的表述不當(dāng)。(0.5分)

　　理由：銷售部門負(fù)責(zé)應(yīng)收款項(xiàng)的催收。(1分)

　　【答案解析】

　　【該題針對(duì)“企業(yè)層面控制”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】

　　【答疑編號(hào)11245763,點(diǎn)擊提問】

　　2、

　　【正確答案】 (1)總經(jīng)理的觀點(diǎn)存在不當(dāng)之處。(0.5分)

　　理由：定向增發(fā)議案不應(yīng)該上交股東大會(huì)審議。(0.5分)

　　定向增發(fā)的基本流程包括董事會(huì)議案、股東大會(huì)決議、證監(jiān)會(huì)審核、發(fā)行完成等基本程序。(0.5分)

　　通常情況下，公司進(jìn)行定向增發(fā)主要出于以下目的：①項(xiàng)目融資;②引入戰(zhàn)略投資者以改善公司治理與管理;③整體上市;④股權(quán)激勵(lì);⑤資產(chǎn)收購(gòu);⑥資本結(jié)構(gòu)調(diào)整及財(cái)務(wù)重組;⑦深化國(guó)企改革、發(fā)展混合所有制的需要。(3分)

　　(2)股利支付率=4/10=40%

　　內(nèi)部增長(zhǎng)率=[(10/100)×(1-40%)]/[1-(10/100)×(1-40%)]=6.38%(2分)

　　可持續(xù)增長(zhǎng)率=[(10/60)×(1-40%)]/[1-(10/60)×(1-40%)]=11.11%(2分)

　　(3)兩種融資方案下使EPS相等的EBIT值計(jì)算：

　　(2分)

　　EBIT=20.5(億元)(1分)

　　新項(xiàng)目預(yù)計(jì)的息稅前利潤(rùn)為20億元，小于計(jì)算出的每股收益無差別點(diǎn)，所以應(yīng)該采取定向增發(fā)普通股的融資方式進(jìn)行融資，即方案一。(1分)

　　(4)財(cái)務(wù)部經(jīng)理的觀點(diǎn)存在不當(dāng)之處。(0.5分)

　　理由：發(fā)放股利時(shí)，優(yōu)先考慮投資需要，有剩余利潤(rùn)則發(fā)放股利，沒有剩余則不發(fā)放的股利分配政策不屬于低正常股利加額外股利政策。(0.5分)

　　剩余股利政策在發(fā)放股利時(shí)，優(yōu)先考慮投資的需要，如果投資過后還有剩余則發(fā)放股利，如果沒有剩余則不發(fā)放。(0.5分)

　　【答案解析】

　　【該題針對(duì)“企業(yè)資本結(jié)構(gòu)決策與管理”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】

　　【答疑編號(hào)11245764,點(diǎn)擊提問】

　　3、

　　【正確答案】 (1)丙公司是大型國(guó)有上市公司，其預(yù)算管理組織體系由三部分組成：預(yù)算管理決策機(jī)構(gòu)、預(yù)算管理日常工作機(jī)構(gòu)和預(yù)算執(zhí)行單位等。(3分)

　　(2)不當(dāng)之處：預(yù)算管理委員會(huì)負(fù)責(zé)公司預(yù)算管理的所有工作。(1分)

　　理由：預(yù)算管理委員會(huì)是預(yù)算管理的決策機(jī)構(gòu)。預(yù)算管理辦公室是預(yù)算管理委員會(huì)的日常工作機(jī)構(gòu)，在預(yù)算管理委員會(huì)的領(lǐng)導(dǎo)下工作，并向預(yù)算管理委員會(huì)報(bào)告。公司預(yù)算管理的所有工作不是全部由預(yù)算管理委員會(huì)負(fù)責(zé)的。(2分)

　　(3)目標(biāo)利潤(rùn)=預(yù)計(jì)投資資本平均總額×核定的投資資本回報(bào)率=(25000+5000)×20%=6000(萬元)(2分)

　　(4)預(yù)算控制應(yīng)遵循的原則包括：①加強(qiáng)過程控制;②突出管理重點(diǎn);③剛性控制與柔性控制相結(jié)合;④業(yè)務(wù)控制與財(cái)務(wù)控制相結(jié)合。(2分)

　　【答案解析】

　　【該題針對(duì)“預(yù)算管理概述”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】

　　【答疑編號(hào)11245765,點(diǎn)擊提問】