【多選題】企業(yè)要有效地選擇最佳和可行的風(fēng)險(xiǎn)管理策略。下列選項(xiàng)中，針對(duì)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理策略描述錯(cuò)誤的有(　)。

　　A.風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移可以在低成本或者無(wú)成本的情況下達(dá)到目的

　　B.各方面相似的企業(yè)即使處于不同行業(yè)，其風(fēng)險(xiǎn)偏好也是相似的

　　C.重大風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)偏好是企業(yè)的重大決策，應(yīng)由總經(jīng)理決定

　　D.風(fēng)險(xiǎn)偏好和風(fēng)險(xiǎn)承受度應(yīng)定量

　　『正確答案』ABCD

　　『答案解析』風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)換可以在低成本或者無(wú)成本的情況下達(dá)到目的，選項(xiàng)A錯(cuò)誤。確定企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)偏好要考慮以下因素：(1)風(fēng)險(xiǎn)個(gè)體。(2)相互關(guān)系。(3)整體形狀。(4)行業(yè)因素。選項(xiàng)B錯(cuò)誤。重大風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)偏好是企業(yè)的重大決策，應(yīng)由董事會(huì)決定，選項(xiàng)C錯(cuò)誤。風(fēng)險(xiǎn)偏好可以定性，但風(fēng)險(xiǎn)承受度一定要定量，選項(xiàng)D錯(cuò)誤。

　　【多選題】甲公司出資70%，乙公司出資30%共同設(shè)立有限責(zé)任公司丙。丙公司董事會(huì)共有9名董事，于2012年召開董事會(huì)臨時(shí)會(huì)議作出如下決議。其中，不屬于董事會(huì)職責(zé)的有(　)。

　　A.審議內(nèi)審部門提交的風(fēng)險(xiǎn)管理監(jiān)督評(píng)價(jià)審計(jì)報(bào)告并報(bào)股東會(huì)議批準(zhǔn)

　　B.批準(zhǔn)設(shè)立公司風(fēng)險(xiǎn)管理部

　　C.批準(zhǔn)企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理年度工作報(bào)告

　　D.對(duì)并購(gòu)六三公司的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告進(jìn)行審議

　　『正確答案』ACD

　　『答案解析』內(nèi)審部門提交的風(fēng)險(xiǎn)管理監(jiān)督評(píng)價(jià)審計(jì)報(bào)告由董事會(huì)批準(zhǔn)，選項(xiàng)A是答案。企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理年度工作報(bào)告由董事會(huì)審議并提交股東大會(huì)，選項(xiàng)C是答案。并購(gòu)六三公司屬于重大決策，其風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告由風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)審議，董事會(huì)批準(zhǔn)，選項(xiàng)D是答案。

　　【單選題】甲公司董事會(huì)成員七名，杭某任董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官，三名獨(dú)立董事分別為王某、李某、朱某。董事兼副總經(jīng)理陳某，董事兼財(cái)務(wù)總監(jiān)任某。其中可以作為該公司風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)召集人的是(　)。

　　A.杭某

　　B.王某

　　C.陳某

　　D.任某

　　『正確答案』B

　　『答案解析』具備條件的企業(yè)，董事會(huì)可下設(shè)風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)。該委員會(huì)的召集人應(yīng)由不兼任總經(jīng)理的董事長(zhǎng)擔(dān)任;董事長(zhǎng)兼任總經(jīng)理的，召集人應(yīng)由外部董事或獨(dú)立董事?lián)�任。該委員會(huì)成員中需有熟悉企業(yè)重要管理及業(yè)務(wù)流程的董事，以及具備風(fēng)險(xiǎn)管理監(jiān)管知識(shí)或經(jīng)驗(yàn)和具有一定法律知識(shí)的董事。

　　【多選題】甲公司是一家非上市大型企業(yè)，為了提前實(shí)施《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》，正在考慮設(shè)立審計(jì)委員會(huì)。下列各項(xiàng)關(guān)于甲公司設(shè)立審計(jì)委員會(huì)的具體方案內(nèi)容中，正確的有(　)。

　　A.在董事會(huì)下設(shè)立審計(jì)委員會(huì)

　　B.審計(jì)委員會(huì)的主要活動(dòng)之一是核查對(duì)外報(bào)告規(guī)定的遵守情況

　　C.確保充分有效的內(nèi)部控制是審計(jì)委員會(huì)的義務(wù)，其中包括負(fù)責(zé)監(jiān)督內(nèi)部審計(jì)部門的工作

　　D.審計(jì)委員會(huì)應(yīng)當(dāng)每?jī)赡陮?duì)其權(quán)限及其有效性進(jìn)行復(fù)核，并就必要的人員變更向董事會(huì)報(bào)告

　　『正確答案』ABC

　　『答案解析』審計(jì)委員會(huì)應(yīng)每年對(duì)其權(quán)限及其有效性進(jìn)行復(fù)核，而不是每?jī)赡辏�選項(xiàng)D錯(cuò)誤。

　　【多選題】BP公司在對(duì)外貿(mào)易中產(chǎn)生了大量的外幣遠(yuǎn)期支付或應(yīng)收賬款，為了對(duì)沖可能出現(xiàn)的匯率變化造成的損失，公司使用了外幣套期保值，以降低匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)以上信息可以判斷，下列關(guān)于BP公司所使用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法表述不正確的有(　)。

　　A.可以有效降低風(fēng)險(xiǎn)事件可能引起的直接損失

　　B.應(yīng)用范圍一般不包括聲譽(yù)等難以衡量其價(jià)值的風(fēng)險(xiǎn)

　　C.注重風(fēng)險(xiǎn)因素對(duì)現(xiàn)金流的影響

　　D.主要針對(duì)不可控的風(fēng)險(xiǎn)

　　『正確答案』AD

　　『答案解析』風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)?shù)奶攸c(diǎn)。

　　(1)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)?shù)氖侄渭炔桓淖冿L(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的可能性，也不改變風(fēng)險(xiǎn)事件可能引起的直接損失程度。選項(xiàng)A錯(cuò)誤。

　　(2)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)需要判斷風(fēng)險(xiǎn)的定價(jià)，因此量化的標(biāo)準(zhǔn)較高，更需要量化風(fēng)險(xiǎn)本身的價(jià)值。

　　(3)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)?shù)膽?yīng)用范圍一般不包括聲譽(yù)等難以衡量其價(jià)值的風(fēng)險(xiǎn)，也難以消除戰(zhàn)略失誤造成的損失。

　　(4)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)手段技術(shù)強(qiáng)，許多風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)工具本身有著比較復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)特性，使用不當(dāng)容易造成重大損失。

　　風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)是全面風(fēng)險(xiǎn)管理的重要組成部分。

　　·對(duì)于可控的風(fēng)險(xiǎn)，所有的風(fēng)險(xiǎn)控制措施，除了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)在特定范疇內(nèi)完全有效外，其余均無(wú)法保證不會(huì)發(fā)生。

　　·風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)可以針對(duì)不可控的風(fēng)險(xiǎn)。選項(xiàng)D錯(cuò)誤。

　　風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)與公司理財(cái)，具體表現(xiàn)在：

　　(1)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)注重風(fēng)險(xiǎn)因素對(duì)現(xiàn)金流的影響;

　　(2)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)影響公司資本結(jié)構(gòu)，注意以最低成本獲得現(xiàn)金流;

　　(3)風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)成為公司戰(zhàn)略的有機(jī)部分，其風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的結(jié)果直接影響公司整體價(jià)值的提升。

　　【單選題】甲公司是一家P2P網(wǎng)貸平臺(tái)，平臺(tái)從每一筆成功的借款中提取借款額的一部分，通常為2%～3%(一般會(huì)根據(jù)平臺(tái)的壞賬率而定)存入銀行賬戶中。主要用于平臺(tái)項(xiàng)目逾期后，從該賬戶中取出資金為投資人進(jìn)行本金或本息墊付。根據(jù)以上信息可以判斷，甲公司的這一做法屬于(　)。

　　A.專業(yè)自保

　　B.風(fēng)險(xiǎn)資本

　　C.應(yīng)急資本

　　D.套期保值

　　『正確答案』B

　　『答案解析』風(fēng)險(xiǎn)資本即除經(jīng)營(yíng)所需的資本之外，公司還需要額外的資本用于補(bǔ)償風(fēng)險(xiǎn)造成的財(cái)務(wù)損失。傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)資本表現(xiàn)形式是風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，根據(jù)題目線索可以判斷，該網(wǎng)貸平臺(tái)提取的是風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，選項(xiàng)B正確。

　　【單選題】甲公司每年最低運(yùn)營(yíng)資本是1000萬(wàn)元，但是有5%的可能性需要1500萬(wàn)元才能維持運(yùn)營(yíng)。如果該公司風(fēng)險(xiǎn)資本為510萬(wàn)元，該公司生存的概率是(　)。

　　A.5%

　　B.95%

　　C.小于5%

　　D.大于95%

　　『正確答案』D

　　『答案解析』有5%的可能性需要1500萬(wàn)元才能維持運(yùn)營(yíng)，所以運(yùn)營(yíng)資本為1500萬(wàn)元時(shí)公司的生存概率為95%(1-5%=95%)。如果該公司風(fēng)險(xiǎn)資本為510萬(wàn)元，每年最低運(yùn)營(yíng)資本是1000萬(wàn)元，所以該公司有1510萬(wàn)元的營(yíng)運(yùn)資本，1510萬(wàn)元>1500萬(wàn)元，因此該公司的生存概率大于95%。

　　【多選題】2017年初，甲公司與乙銀行簽訂一份協(xié)議，約定甲公司一旦發(fā)生特定事件引起財(cái)務(wù)危機(jī)時(shí)，有權(quán)從乙銀行取得500萬(wàn)貸款來(lái)應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)。在協(xié)議中，雙方明確了甲公司歸還貸款的期限以及獲得貸款應(yīng)當(dāng)支付的利息和費(fèi)用。針對(duì)甲公司采取的措施，下列各項(xiàng)中表述正確的有(　)。

　　A.甲公司采取的風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)策略不涉及風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償

　　B.甲公司采取的風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)策略為其可持續(xù)經(jīng)營(yíng)提供了保證

　　C.甲公司采取的風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)策略是風(fēng)險(xiǎn)資本的表現(xiàn)形式之一

　　D.乙銀行向甲公司提供貸款不承擔(dān)甲公司發(fā)生特定事件的風(fēng)險(xiǎn)

　　『正確答案』BCD

　　『答案解析』甲公司采取的風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)策略為應(yīng)急資本。應(yīng)急資本所對(duì)應(yīng)的管理工具是風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償，選項(xiàng)A說(shuō)法錯(cuò)誤。應(yīng)急資本的特點(diǎn)之一是可以提供經(jīng)營(yíng)持續(xù)性的保證，選項(xiàng)B說(shuō)法正確。應(yīng)急資本是風(fēng)險(xiǎn)資本的表現(xiàn)形式之一，選項(xiàng)C說(shuō)法正確。應(yīng)急資本提供方不承擔(dān)特定事件發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)，選項(xiàng)D說(shuō)法正確。

　　【多選題】甲公司是一家食品加工企業(yè)，需要在3個(gè)月后采購(gòu)一批大豆。目前大豆的市場(chǎng)價(jià)格是4000元/噸。甲公司管理層預(yù)計(jì)3個(gè)月后大豆的市場(chǎng)價(jià)格將超過(guò)4600元/噸，但因目前甲公司的倉(cāng)儲(chǔ)能力有限，現(xiàn)在購(gòu)入大豆將不能正常存儲(chǔ)。甲公司計(jì)劃通過(guò)衍生工具交易抵消大豆市場(chǎng)價(jià)格上漲的風(fēng)險(xiǎn)。下列各項(xiàng)中，對(duì)甲公司采用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法表述正確的有(　)。

　　A.該經(jīng)銷商采用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法是風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖

　　B.該經(jīng)銷商采用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法主要是為了盈利

　　C.該經(jīng)銷商采用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法回避了價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

　　D.該經(jīng)銷商采用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法主要是為了管理財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

　　『正確答案』AC

　　『答案解析』該經(jīng)銷商采用套期保值，采取的風(fēng)險(xiǎn)管理方法是風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖。套期保值可以將現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖，回避了價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，選項(xiàng)A、C正確，選項(xiàng)D錯(cuò)誤。套期保值是為了降低風(fēng)險(xiǎn)，不是為了盈利，選項(xiàng)B錯(cuò)誤。

　　【多選題】隆盛信托投資公司自成立以來(lái)，結(jié)合業(yè)務(wù)特點(diǎn)和內(nèi)部控制要求設(shè)置內(nèi)部機(jī)構(gòu)，明確職責(zé)權(quán)限，將權(quán)力和責(zé)任落實(shí)到責(zé)任單位，同時(shí)綜合運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、風(fēng)險(xiǎn)降低、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)承受等風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略，實(shí)現(xiàn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的有效控制。根據(jù)我國(guó)《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》，該公司的上述做法涉及的內(nèi)部控制要素有(　)。

　　A.控制環(huán)境

　　B.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估

　　C.控制活動(dòng)

　　D.信息與溝通

　　『正確答案』AB

　　『答案解析』結(jié)合業(yè)務(wù)特點(diǎn)和內(nèi)部控制要求設(shè)置內(nèi)部機(jī)構(gòu)，明確職責(zé)權(quán)限，將權(quán)力和責(zé)任落實(shí)到各責(zé)任單位，屬于控制環(huán)境，選項(xiàng)A正確。綜合運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、風(fēng)險(xiǎn)降低、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)承受等風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略，實(shí)現(xiàn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的有效控制，屬于風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，選項(xiàng)B正確。

　　【單選題】甲公司是一家化纖企業(yè)，近期準(zhǔn)備新建一生產(chǎn)線項(xiàng)目，考慮項(xiàng)目實(shí)施過(guò)程中一些不確定性因素的變化，該公司分別將固定資產(chǎn)投資、經(jīng)營(yíng)成本、銷售收入這三個(gè)因素作為分析對(duì)象，分析每一個(gè)因素的變化對(duì)該項(xiàng)目?jī)?nèi)部收益率的影響。根據(jù)以上信息可以判斷，該投資方采取的分析方法是(　)。

　　A.敏感性分析

　　B.決策樹

　　C.情景設(shè)計(jì)

　　D.事件樹分析法

　　『正確答案』A

　　『答案解析』敏感性分析是針對(duì)潛在的風(fēng)險(xiǎn)性，研究項(xiàng)目的各種不確定因素變化至一定幅度時(shí)，計(jì)算其主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)變化率及敏感程度的一種方法。正確答案是A。

　　【多選題】東風(fēng)林場(chǎng)為了加強(qiáng)對(duì)火災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的防控工作，組織有關(guān)人員深入分析了由于自然或人為因素引發(fā)火災(zāi)、場(chǎng)內(nèi)消防系統(tǒng)工作、火警和滅火直升機(jī)出動(dòng)等不確定事件下產(chǎn)生各種后果的頻率。下列各項(xiàng)中，屬于該林場(chǎng)采用的風(fēng)險(xiǎn)管理方法優(yōu)點(diǎn)的有(　)。

　　A.不會(huì)遺漏重要的初始事項(xiàng)

　　B.生動(dòng)地體現(xiàn)事件的順序

　　C.能說(shuō)明時(shí)機(jī)、依賴性和多米諾效應(yīng)

　　D.能夠?qū)⒀舆t成功或恢復(fù)事件納入其中

　　『正確答案』BC

　　『答案解析』事件樹分析法適用于對(duì)故障發(fā)生以后，在各種減輕事件嚴(yán)重性的影響下，對(duì)多種可能后果的定性和定量分析，東風(fēng)林場(chǎng)所選擇的風(fēng)險(xiǎn)管理方法是事件樹分析法。主要優(yōu)點(diǎn)：(1)ETA以清晰的圖形顯示了經(jīng)過(guò)分析的初始事項(xiàng)之后的潛在情景，以及緩解系統(tǒng)或功能成敗產(chǎn)生的影響;(2)它能說(shuō)明時(shí)機(jī)、依賴性，以及故障樹模型中很繁瑣的多米諾效應(yīng);(3)它生動(dòng)地體現(xiàn)事件的順序，而使用故障樹是不可能表現(xiàn)的。選項(xiàng)B、C正確。

　　【單選題】下列風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)與方法中，能夠?qū)︼L(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行定量分析的是(　)。

　　A.專家意見法

　　B.事件樹分析法

　　C.流程圖分析法

　　D.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估系圖法

　　『正確答案』B

　　『答案解析』事件樹分析法是一種表示初始事件發(fā)生之后互斥性后果的圖解技術(shù)，其根據(jù)是為減輕其后果而設(shè)計(jì)的各種系統(tǒng)是否起作用，它可以定性地和定量地應(yīng)用。A、C、D均為定性分析方法。