一、單項選擇題

　　1 、商業(yè)銀行資產(chǎn)負債管理的整體目標是，在承受合理的缺口與流動性風(fēng)險的前提下，(　)。

　　A、健全市場經(jīng)營機制

　　B、追求銀行價值最大化

　　C、為客戶提供最大化利益

　　D、完善內(nèi)部管理機制和風(fēng)險控制機制

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查資產(chǎn)負債管理的目標。商業(yè)銀行資產(chǎn)負債管理的整體目標是，在承受合理的缺口與流動性風(fēng)險的前提下，追求銀行價值的最大化。參見教材P192。

　　2 、(　)是現(xiàn)代商業(yè)銀行普遍采用的一種新型的以風(fēng)險為基礎(chǔ)的價值創(chuàng)造能力考察指標。

　　A、凈現(xiàn)金流量

　　B、股本凈回報率

　　C、凈利息收益率

　　D、經(jīng)濟資本回報率

　　【正確答案】 D

　　【答案解析】 本題考查經(jīng)濟資本回報率。經(jīng)濟資本回報率將未來可預(yù)計的風(fēng)險損失量化為當期成本，衡量了經(jīng)過風(fēng)險調(diào)整后的收益率大小，并考慮為非預(yù)期損失提供資本儲備，衡量了資本的使用效率，使銀行收益與承擔(dān)的風(fēng)險掛鉤，成為現(xiàn)代商業(yè)銀行普遍采用的一種新型的以風(fēng)險為基礎(chǔ)的價值創(chuàng)造能力考察指標。參見教材P192。

　　3 、下列關(guān)于商業(yè)銀行資產(chǎn)組合管理的表述錯誤的是(　)。

　　A、以平衡資金來源和運用為前提

　　B、構(gòu)建以資本和收息率為中心的價值傳導(dǎo)機制

　　C、需要確保經(jīng)風(fēng)險調(diào)整后的資產(chǎn)收益率最大化

　　D、需要以測算資產(chǎn)組合風(fēng)險回報與優(yōu)化資本配比結(jié)構(gòu)為基礎(chǔ)

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查資產(chǎn)組合管理。資產(chǎn)組合管理以資本約束為前提，在測算資產(chǎn)組合風(fēng)險回報與優(yōu)化資本配比結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)上，綜合運用量價工具，調(diào)控資產(chǎn)總量和結(jié)構(gòu)，構(gòu)建以資本和收息率為中心的價值傳導(dǎo)機制，確保經(jīng)風(fēng)險調(diào)整后的資產(chǎn)收益率最大化。負債組合管理以平衡資金來源和運用為前提，所以，選項A錯誤。參見教材P194。

　　4 、下列關(guān)于商業(yè)銀行投融資和票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)管理的表述錯誤的是(　)。

　　A、具有盈利功能

　　B、是商業(yè)銀行一項重要的、不可或缺的負債業(yè)務(wù)

　　C、具有資金調(diào)控蓄水池和信貸規(guī)模調(diào)節(jié)器的作用

　　D、要堅持科學(xué)規(guī)劃、統(tǒng)一管理、集約經(jīng)營、綜合發(fā)展的管理原則

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查投融資業(yè)務(wù)管理。投融資和票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行一項重要的、不可或缺的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，選項B錯誤。參見教材P195。

　　5 、(　)可用于衡量資產(chǎn)負債價值對于利率水平變化的敏感度的一項指標，可表示為利率變動1%時，導(dǎo)致資產(chǎn)負債凈值變動的百分比。

　　A、遠期

　　B、久期

　　C、即期

　　D、收益率

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查久期。久期用于衡量資產(chǎn)負債價值對于利率水平變化的敏感度的一項指標，可表示為利率變動1%時，導(dǎo)致資產(chǎn)負債凈值變動的百分比。參見教材P196。

　　6 、在商業(yè)銀行資產(chǎn)負債管理中，主要用于績效考核和風(fēng)險定價的是(　)。

　　A、經(jīng)濟資本

　　B、資產(chǎn)證券化

　　C、收益率曲線

　　D、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查經(jīng)濟資本。在商業(yè)銀行資產(chǎn)負債管理中，經(jīng)濟資本作為一項重要工具，主要用于績效考核和風(fēng)險定價兩個方面。參見教材P197。

　　7 、資產(chǎn)負債綜合管理的核心策略是(　)。

　　A、表內(nèi)表外合并

　　B、表內(nèi)資產(chǎn)負債匹配

　　C、表外工具規(guī)避表內(nèi)風(fēng)險

　　D、利用證券化剝離表內(nèi)風(fēng)險

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查資產(chǎn)負債管理的策略。表內(nèi)資產(chǎn)負債匹配是資產(chǎn)負債綜合管理的核心策略。參見教材P199。