第五章 長期股權(quán)投資

　　第一節(jié) 長期股權(quán)投資的初始計(jì)量

　　本章涉及的長期股權(quán)投資是指應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第2號(hào)——長期股權(quán)投資》進(jìn)行核算的權(quán)益性投資，主要包括兩個(gè)方面：一是企業(yè)持有的對(duì)子公司、聯(lián)營企業(yè)及合營企業(yè)的投資;二是企業(yè)持有的對(duì)被投資單位不具有控制、共同控制或重大影響，并且在活躍市場中沒有報(bào)價(jià)、公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的長期股權(quán)投資。除以上兩方面權(quán)益性投資以外，其他的權(quán)益性投資，包括為交易目的持有的權(quán)益性投資及投資企業(yè)對(duì)被投資單位不具有控制、共同控制或重大影響、在活躍市場中有報(bào)價(jià)、公允價(jià)值能夠可靠計(jì)量的權(quán)益性投資，應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的規(guī)定核算。

　　一、企業(yè)合并形成的長期股權(quán)投資

　　企業(yè)合并形成的長期股權(quán)投資，初始投資成本的確定應(yīng)遵循《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第20號(hào)——企業(yè)合并》的相關(guān)原則，即應(yīng)區(qū)分企業(yè)合并的類型，分別同一控制下控股合并與非同一控制下控股合并確定形成長期股權(quán)投資的成本。

　　1. 同一控制下的企業(yè)合并，合并方以支付現(xiàn)金、轉(zhuǎn)讓非現(xiàn)金資產(chǎn)或承擔(dān)債務(wù)方式作為合并對(duì)價(jià)的，應(yīng)當(dāng)在合并日按照取得被合并方所有者權(quán)益賬面價(jià)值的份額作為長期股權(quán)投資的初始投資成本。長期股權(quán)投資的初始投資成本與支付的現(xiàn)金、轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)及所承擔(dān)債務(wù)賬面價(jià)值之間的差額，應(yīng)當(dāng)調(diào)整資本公積;資本公積不足沖減的，調(diào)整留存收益;合并方以發(fā)行權(quán)益性證券作為合并對(duì)價(jià)的，應(yīng)按發(fā)行股份的面值總額作為股本，長期股權(quán)投資初始投資成本與所發(fā)行股份面值總額之間的差額，應(yīng)當(dāng)調(diào)整資本公積;資本公積不足沖減的，調(diào)整留存收益。

　　具體進(jìn)行會(huì)計(jì)處理時(shí)，合并方在合并日按取得被合并方所有者權(quán)益賬面價(jià)值的份額，借記“長期股權(quán)投資”科目，按應(yīng)享有被投資單位已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或利潤，借記“應(yīng)收股利”科目，按支付的合并對(duì)價(jià)的賬面價(jià)值，貸記有關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債科目，按其差額，貸記“資本公積——資本溢價(jià)或股本溢價(jià)”科目;如為借方差額，應(yīng)借記“資本公積——資本溢價(jià)或股本溢價(jià)”科目，資本公積(資本溢價(jià)或股本溢價(jià))不足沖減的，借記“盈余公積”、“利潤分配——未分配利潤”科目。上述業(yè)務(wù)如以發(fā)行權(quán)益性證券方式進(jìn)行的，應(yīng)按發(fā)行權(quán)益性證券的面值總額，貸記“股本”科目。

　　在確定同一控制下企業(yè)合并形成的長期股權(quán)投資時(shí)，應(yīng)注意企業(yè)合并前合并方與被合并方適用的會(huì)計(jì)政策不同的，在以被合并方的賬面價(jià)值為基礎(chǔ)確定形成的長期股權(quán)投資成本時(shí)，首先應(yīng)基于重要性原則，統(tǒng)一合并方與被合并方的會(huì)計(jì)政策。在按照合并方的會(huì)計(jì)政策對(duì)被合并方資產(chǎn)、負(fù)債的賬面價(jià)值進(jìn)行調(diào)整的基礎(chǔ)上，計(jì)算確定長期股權(quán)投資的初始投資成本。

　　【例5-1】 20x9年6月30日，A公司向其母公司P發(fā)行1 000萬股普通股(每股面值為1元，市價(jià)為4.34元)，取得母公司P擁有對(duì)S公司100%的股權(quán)，并于當(dāng)日起能夠?qū)�S公司實(shí)施控制。合并后S公司仍維持其獨(dú)立法人地位繼續(xù)經(jīng)營。20x9年6月30日S公司凈資產(chǎn)的賬面價(jià)值為40 020 000元。假定A公司和S公司在企業(yè)合并前采用的會(huì)計(jì)政策相同。合并日，A公司與S公司所有者權(quán)益的構(gòu)成如表5-1所示。

　　表5-1

　　A公司和S公司所有者權(quán)益的構(gòu)成

　　20x9年6月30日 單位：元

　　S公司在合并后維持其法人資格繼續(xù)經(jīng)營，合并日A公司在其賬簿及個(gè)別財(cái)務(wù)報(bào)表中應(yīng)確認(rèn)對(duì)S公司的長期股權(quán)投資，其成本為合并日享有S公司賬面所有者權(quán)益的份額，賬務(wù)處理為：

　　借：長期股權(quán)投資——S公司 40 020 000

　　貸：股本 10 000 000

　　資本公積——股本溢價(jià) 30 020 000

　　2. 非同一控制下的企業(yè)合并中，購買方應(yīng)當(dāng)按照確定的企業(yè)合并成本作為長期股權(quán)投資的初始投資成本。企業(yè)合并成本包括購買方付出的資產(chǎn)、發(fā)生或承擔(dān)的負(fù)債、發(fā)行的權(quán)益性證券的公允價(jià)值以及為進(jìn)行企業(yè)合并發(fā)生的各項(xiàng)直接相關(guān)費(fèi)用。

　　非同一控制下的企業(yè)合并，是將合并行為看作是一方購買另一方的交易，原則上，購買方為了取得對(duì)被購買方的控制權(quán)而放棄的資產(chǎn)、發(fā)生或承擔(dān)的負(fù)債、發(fā)行的權(quán)益性證券等均應(yīng)按其在購買日的公允價(jià)值計(jì)量，所有為進(jìn)行企業(yè)合并而支付對(duì)價(jià)的公允價(jià)值之和以及發(fā)生的各項(xiàng)相關(guān)費(fèi)用作為合并中形成長期股權(quán)投資的成本。其中，支付非貨幣性資產(chǎn)為對(duì)價(jià)的，所支付非貨幣性資產(chǎn)在購買日的公允價(jià)值與其賬面價(jià)值的差額應(yīng)作為資產(chǎn)處置損益，計(jì)入企業(yè)合并當(dāng)期的利潤表。

　　【例5-2】 A公司于20x9年3月31日取得了B公司70%的股權(quán)。合并中，A公司支付的有關(guān)資產(chǎn)在購買日的賬面價(jià)值與公允價(jià)值如表5-2所示。合并中，A公司為核實(shí)B公司的資產(chǎn)價(jià)值，聘請(qǐng)專業(yè)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)B公司的資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，支付評(píng)估費(fèi)用1 000 000元。本例中假定合并前A公司與B公司及其股東不存在任何關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

　　A公司支付的有關(guān)資產(chǎn)購買日的賬面價(jià)值和公允價(jià)值

　　表5-2 20x9年3月31日 單位：元

　　分析：

　　本例中因A公司于B公司及其股東在合并前不存在任何關(guān)聯(lián)方關(guān)系，應(yīng)作為非同一控制下的企業(yè)合并處理。

　　A公司對(duì)于合并形成的對(duì)B公司的長期股權(quán)投資，應(yīng)按支付對(duì)價(jià)的公允價(jià)值確定其初始投資成本。A公司應(yīng)進(jìn)行的賬務(wù)處理為：

　　借：長期股權(quán)投資 51 000 000

　　累計(jì)攤銷 12 000 000

　　貸：無形資產(chǎn) 40 000 000

　　銀行存款 9 000 000

　　營業(yè)外收入 14 000 000

　　除了通過一次性的交換交易實(shí)現(xiàn)的企業(yè)合并外，如果企業(yè)合并中通過多次交換交易，分布取得股權(quán)最終形成企業(yè)合并的，在達(dá)到企業(yè)合并時(shí)點(diǎn)的合并成本為每一單項(xiàng)交換交易的成本之和。其中：形成企業(yè)合并前企業(yè)對(duì)持有的對(duì)被購買方長期股權(quán)投資采用成本法核算的，其長期股權(quán)投資在購買日的成本應(yīng)為原賬面價(jià)值加上購買日為取得進(jìn)一步的股份支付的對(duì)價(jià)公允價(jià)值之和;形成企業(yè)合并前企業(yè)對(duì)持有的對(duì)被購買方長期股權(quán)投資采用權(quán)益法核算的，在購買日應(yīng)對(duì)權(quán)益法下長期股權(quán)投資的賬面價(jià)值進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整至其最初取得成本，在此基礎(chǔ)上加上購買日新支付對(duì)價(jià)的公允價(jià)值作為購買日長期股權(quán)投資的成本。

　　【例5-3】 A公司于20x8年3月1日以40 000 000元取得B公司30%的股權(quán)，因能夠派人參與B公司的財(cái)務(wù)和生產(chǎn)經(jīng)營決策，對(duì)所取得的長期股權(quán)投資按照權(quán)益法核算并于20x8年確認(rèn)對(duì)B公司的投資收益1 500 000元。20x9年1月2日，A公司又以50 000 000元現(xiàn)金取得B公司30%的股權(quán)。本例中假定A公司在取得對(duì)B公司的長期股權(quán)投資以后，B公司并未分派現(xiàn)金股利或利潤。A公司按凈利潤的10%計(jì)提盈余公積。

　　分析：

　　本例中A公司是通過分步購買最終取得對(duì)B公司的控制權(quán)，形成企業(yè)合并。在購買日，A公司應(yīng)進(jìn)行以下賬務(wù)處理：

　　借：盈余公積 150 000

　　利潤分配——未分配利潤 1 350 000

　　貸：長期股權(quán)投資——B公司——損益調(diào)整 1 500 000

　　借：長期股權(quán)投資——B公司——成本 50 000 000

　　貸：銀行存款 50 000 000

　　二、除企業(yè)合并外其他以方式取得的長期股權(quán)投資

　　1. 以支付現(xiàn)金取得的長期股權(quán)投資，應(yīng)當(dāng)按照實(shí)際支付的購買價(jià)款作為長期股權(quán)投資的初始投資成本，包括購買過程中支付的手續(xù)費(fèi)等必要支出，但不包括被投資單位已宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利或利潤。

　　【例5-4】 甲公司于20x9年2月10日，自公開市場中買入乙公司20%的股份，實(shí)際支付價(jià)款80 000 000元。在購買過程中支付手續(xù)費(fèi)等相關(guān)費(fèi)用1 000 000元。該股份取得后能夠?qū)σ夜�司施加重大影響�?/P>

　　甲公司應(yīng)當(dāng)按照實(shí)際支付的購買價(jià)款作為取得長期股權(quán)投資的成本，其賬務(wù)處理為：

　　借：長期股權(quán)投資——乙公司——成本 81 000 000

　　貸：銀行存款 81 000 000

　　2. 以發(fā)行權(quán)益性證券方式取得的長期股權(quán)投資，其成本為所發(fā)行權(quán)益性證券的公允價(jià)值。為發(fā)行權(quán)益性證券支付的手續(xù)費(fèi)、傭金等應(yīng)自權(quán)益性證券的溢價(jià)發(fā)行收入中扣除，溢價(jià)收入不足的，應(yīng)沖減盈余公積和未分配利潤。

　　【例5-5】 20x9年3月，A公司通過增發(fā)30 000 000股(每股面值1元)本企業(yè)普通股為對(duì)價(jià)取得對(duì)B公司20%的股權(quán)。按照增發(fā)前一定時(shí)期的平均股價(jià)計(jì)算，該30 000 000股普通股的公允價(jià)值為52 000 000元。為增發(fā)該部分普通股，A公司支付了2 000 000元的傭金和手續(xù)費(fèi)。取得B公司該部分股權(quán)后，A公司能夠?qū)�B公司施加重大影響。

　　本例中A公司應(yīng)當(dāng)以所發(fā)行股份的公允價(jià)值作為取得長期股權(quán)投資的成本。

　　借：長期股權(quán)投資——B公司——成本 52 000 000

　　貸：股本 30 000 000

　　資本公積——股本溢價(jià) 22 000 000

　　借：資本公積——股本溢價(jià) 2 000 000

　　貸：銀行存款 2 000 000

　　3.投資者投入的長期股權(quán)投資，應(yīng)當(dāng)按照投資合同或協(xié)議約定的價(jià)值作為初始投資成本，但合同或協(xié)議約定價(jià)值不公允的除外。

　　投資者投入的長期股權(quán)投資，是指投資者以其持有的對(duì)第三方的投資作為出資投入企業(yè)，接受投資的企業(yè)在確定所取得的長期股權(quán)投資的成本時(shí)，原則上應(yīng)按照投資各方在投資合同或協(xié)議中約定的價(jià)值作為其初始投資成本。例外的情況是，如果投資各方在投資合同或協(xié)議中約定的價(jià)值明顯高于或低于該項(xiàng)投資公允價(jià)值的，應(yīng)以公允價(jià)值作為長期股權(quán)投資的初始投資成本，由該項(xiàng)出資構(gòu)成實(shí)收資本(或股本)的部分與確認(rèn)的長期股權(quán)投資初始投資成本之間的差額，相應(yīng)調(diào)整資本公積(資本溢價(jià))。

　　【例5-6】 A公司以其持有的對(duì)B公司的長期股權(quán)投資作為出資，在C股份公司增資擴(kuò)股的過程中投入C公司，取得C公司10 000 000股普通股(每股面值為1元)。該項(xiàng)對(duì)B公司的投資本身不存在活躍的市場，無法取得其公允價(jià)值信息，但根據(jù)C公司股票在增資擴(kuò)股后的價(jià)格判斷，該項(xiàng)作為出資的長期股權(quán)投資的公允價(jià)值約為40 000 000元。C公司取得B公司股權(quán)后，無法對(duì)B公司實(shí)施控制、共同控制或是施加重大影響，也無法通過合理的方式確定其公允價(jià)值。

　　C公司應(yīng)進(jìn)行的賬務(wù)處理為：

　　借：長期股權(quán)投資——B公司 40 000 000

　　貸：股本 10 000 000

　　資本公積——股本溢價(jià) 30 000 000

　　4. 以非貨幣性資產(chǎn)交換、債務(wù)重組等方式取得的長期股權(quán)投資的初始投資成本的確定，分別參見本書第七章和第十二章的相關(guān)內(nèi)容。

　　三、投資成本中包含的已宣告尚未發(fā)放現(xiàn)金股利或利潤的處理

　　企業(yè)無論是以何種方式取得長期股權(quán)投資，取得投資時(shí)，對(duì)于被投資單位已經(jīng)宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利或利潤應(yīng)作為應(yīng)收項(xiàng)目單獨(dú)核算，不構(gòu)成長期股權(quán)投資成本。

　　【例5-7】 沿用【例5-4】中有關(guān)資料，假定在甲公司取得該項(xiàng)投資時(shí)，乙公司已經(jīng)宣告發(fā)放現(xiàn)金股利或利潤，甲公司按其持股比例計(jì)算確定可分得300 000元。則甲公司在確定該長期股權(quán)投資成本時(shí)，不應(yīng)包括被投資單位已經(jīng)宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利：

　　借：長期股權(quán)投資——乙公司——成本 80 700 000

　　應(yīng)收股利 300 000

　　貸：銀行存款 81 000 000