參考答案：

　　一、單項(xiàng)選擇題

　　1.D【解析】介紹經(jīng)紀(jì)商主要的業(yè)務(wù)是為期貨傭金商開(kāi)發(fā)客戶或接受期貨、期權(quán)指令，但不能接受客戶的資金，且必須通過(guò)期貨傭金商進(jìn)行結(jié)算。

　　2.A【解析】開(kāi)盤價(jià)集合競(jìng)價(jià)在某品種某月份合約每一交易日開(kāi)市前5分鐘內(nèi)進(jìn)行。

　　3.D【解析】在期貨市場(chǎng)上以獲取價(jià)差收益為目的的期貨交易行為稱為期貨投機(jī)。

　　4.C【解析】當(dāng)買人價(jià)大于、等于賣出價(jià)時(shí)則自動(dòng)撮合成交，撮合成交價(jià)等于買入價(jià)、賣出價(jià)和前一成交價(jià)三者中居中的一個(gè)價(jià)格。

　　5.B【解析】無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率水平也會(huì)影響期權(quán)的時(shí)間價(jià)值，當(dāng)利率提高時(shí)，期權(quán)的時(shí)間價(jià)值會(huì)減少。不過(guò)，利率水平對(duì)期權(quán)的時(shí)間價(jià)值的影響是十分有限的。

　　6.D【解析】期貨的結(jié)算實(shí)行每日結(jié)算制度，客戶在持倉(cāng)階段每天的單日盈虧都將直接在其保證金賬戶上劃撥。當(dāng)客戶處于盈利狀態(tài)時(shí)，只要其保證金賬戶上的金額超過(guò)初始保證金的數(shù)額，則客戶可以將超過(guò)部分提現(xiàn);當(dāng)客戶處于虧損狀態(tài)時(shí)，一旦保證金余額低于維持保證金的數(shù)額，則客戶必須追加保證金，否則就會(huì)被強(qiáng)制平倉(cāng)。這意味著客戶平倉(cāng)之后的總盈虧是其保證金賬戶最初數(shù)額加上追加保證金與提現(xiàn)部分和最終數(shù)額之差。

　　7.B【解析】賣出看漲期權(quán)的投資者的最大收益為：所收取的全部權(quán)利金。

　　8.B【解析】基準(zhǔn)利率是金融市場(chǎng)上具有普遍參照作用和主導(dǎo)作用的基礎(chǔ)利率，其他利率水平或金融資產(chǎn)價(jià)格均可根據(jù)它來(lái)確定。

　　9.A【解析】隨著交割月的臨近，規(guī)定會(huì)員或客戶的持倉(cāng)的限額降低，以保證到期日的順利交割。

　　10.B【解析】考查套利交易的特點(diǎn)

　　二、多項(xiàng)選擇題

　　1.CD【解析】選項(xiàng)A是熊市市場(chǎng)的特點(diǎn);B是反向i場(chǎng)的特點(diǎn)。

　　2.BC【解析】A選項(xiàng)最小變動(dòng)價(jià)位為1元/噸;D選，最后交易日為合約月份第十個(gè)交易日。

　　3.CD【解析】中長(zhǎng)期國(guó)債期貨不采用短期利率期貨中的指數(shù)報(bào)價(jià)法，而是采用價(jià)格報(bào)價(jià)法。

　　4.ABC【解析】當(dāng)會(huì)員沒(méi)按期貨交易所通知及時(shí)追加保證金或主動(dòng)建倉(cāng)，且市場(chǎng)行情仍朝其持倉(cāng)不利自方向發(fā)展時(shí)，期貨交易所(期貨公司)強(qiáng)行平掉會(huì)員(客戶)部分或全部頭寸，將所得資金填補(bǔ)保證金缺口。

　　5.CD【解析】按執(zhí)行時(shí)間劃分，期權(quán)可以分為歐式期權(quán)和美式期權(quán)。