(1)UCITS三號指令對管理公司提出新的最低資本要求，其中規(guī)定管理公司的起始資本不能低于(　)。

　　A.10.5萬歐元

　　B.12.5萬歐元

　　C.12萬歐元

　　D.10萬歐元

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查歐盟的基金法規(guī)及監(jiān)管的一體化進程。 UCITS三號指令規(guī)定，管理公司的起始資本不低于12.5萬歐元。

　　(2)下列關(guān)于愛爾蘭基金國際化內(nèi)容的說法錯誤的是(　)。

　　A.愛爾蘭是歐洲唯一的基金注冊地

　　B.愛爾蘭成為主要跨境UCITS基金注冊地中成長最快的地區(qū)

　　C.自1985年UCITS一號指令啟動以來，愛爾蘭已成為跨境UCITS基金的同義詞

　　D.愛爾蘭之所以成為廣受認可的國際投資基金中心，是由于其在國際合作、國內(nèi)監(jiān)管以及稅收等方面具有顯著優(yōu)勢，擁有完善的基金注冊法規(guī)和制度，監(jiān)管體系比較健全

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查各國基金國際化概況。愛爾蘭是歐洲最主要的基金注冊地之一。

　　(3)滬港通的開展，在內(nèi)地與香港之間搭建起資本流通的橋梁，極大活躍了人民幣資本市場，其重要意義不包括(　)。

　　A.刺激人民幣資產(chǎn)需求，加大人民幣交投量

　　B.推動人民幣跨境資本流動

　　C.規(guī)避非系統(tǒng)性風(fēng)險，降低投資的風(fēng)險性

　　D.構(gòu)建良好的人民幣回流機制

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查滬港通。滬港通的開展，在內(nèi)地與香港之間搭建起資本流通的橋梁，極大地活躍了人民幣資本市場，其重要意義表現(xiàn)為以下四個方面：刺激人民幣資產(chǎn)需求，加大人民幣交投量;推動人民幣跨境資本流動;構(gòu)建良好的人民幣回流機制;完善國內(nèi)資本市場。

　　(4)《關(guān)于證券投資基金管理公司在香港設(shè)立機構(gòu)的規(guī)定》對基金管理公司申請設(shè)立香港特區(qū)(或其他境外地區(qū))分支機構(gòu)主要提出的要求不包括(　)。

　　A.具備設(shè)立分支機構(gòu)的基本條件

　　B.全面評估經(jīng)營狀況

　　C.高級管理人員離職報備

　　D.加強風(fēng)險管理

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查我國基金管理公司境外分支機構(gòu)的設(shè)立形式及標準�！蛾P(guān)于證券投資基金管理公司在香港設(shè)立機構(gòu)的規(guī)定》對基金管理公司申請設(shè)立香港特區(qū)(或其他境外地區(qū))分支機構(gòu)主要提出的要求包括：具備設(shè)立分支機構(gòu)的基本條件、全面評估經(jīng)營狀況、保持良好的財務(wù)狀況、加強風(fēng)險管理、申請報批、重大事項報告。

　　(5)下列關(guān)于基金管理公司設(shè)立境外分支機構(gòu)的基本條件的說法錯誤的是(　)。

　　A.公司最近3年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或刑事處罰

　　B.公司治理健全，內(nèi)部監(jiān)控完善，經(jīng)營穩(wěn)定，有較強的持續(xù)經(jīng)營能力

　　C.擬設(shè)立的子公司、分支機構(gòu)有符合規(guī)定的名稱、辦公場所、業(yè)務(wù)人員、安全防范設(shè)施和與業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施

　　D.擬設(shè)立的子公司、分支機構(gòu)有明確的職責(zé)和完善的管理制度

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查我國基金管理公司境外分支機構(gòu)的設(shè)立形式及標準。設(shè)立分支機構(gòu)要求，公司最近1年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或者刑事處罰，選項A錯誤。

　　(6)UCITS一號指令中關(guān)于基金的投資比例限制與投資禁止，說法錯誤的是(　)。

　　A.基金投資于同一主體發(fā)行的證券，不得超過基金資產(chǎn)凈值的5%

　　B.成員國可將A項所述的比例提高到10%

　　C.基金投資于一個成員國政府或其地方政府、非成員國政府、成員國參加的國際組織發(fā)行或擔保的可轉(zhuǎn)讓證券，比例可提高到45%

　　D.基金投資于一個主體發(fā)行的證券超過5%時，該類投資的總和不得超過基金資產(chǎn)凈值的40%

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查歐盟的基金法規(guī)與監(jiān)管的一體化進程�；�金投資于一個成員國政府或其地方政府、非成員國政府、成員國參加的國際組織發(fā)行或擔保的可轉(zhuǎn)讓證券，比例可提高到35%。

　　(7)下列關(guān)于QDII基金產(chǎn)品特點描述正確的是(　)。

　　A.QDII基金的投資范圍較為廣泛，包含對沖基金

　　B.QDII基金產(chǎn)品的門檻較低，起點僅為10000元人民幣

　　C.QDII基金的投資組合較為豐富

　　D.在投資管理過程中，國內(nèi)基金公司不能借助境外投資顧問的力量，只能組建專門的投資團隊參與境外投資的整個過程

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查QDII的業(yè)務(wù)概況。QDII基金的投資范圍較為廣泛，包括了幾乎所有發(fā)達國家和絕大部分新興市場的股票和(非對沖)基金。QDII基金產(chǎn)品的門檻較低，起點僅1000元人民幣。在投資管理過程中，國內(nèi)基金公司除了借助境外投資顧問的力量外，還可以組成專門的投資團隊參與境外投資的整個過程。

　　(8)UCTIS三號指令中規(guī)定：一只UTICS基金投資于同一機構(gòu)發(fā)行的貨幣市場工具、銀行存款或OTC衍生品的資產(chǎn)總值不能超過基金資產(chǎn)的(　)。

　　A.10%

　　B.15%

　　C.20%

　　D.30%

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查歐盟的基金法規(guī)與監(jiān)管的一體化進程。UCTIS三號指令中規(guī)定，一只UTICS基金投資于同一機構(gòu)發(fā)行的貨幣市場工具、銀行存款或OTC衍生品的資產(chǎn)總值不能超過基金資產(chǎn)的20%。

　　(9)對證券公司而言，申請合格境外機構(gòu)投資者，應(yīng)經(jīng)營證券業(yè)務(wù)(　)以上，凈資產(chǎn)不少于(　)美元，最近一個會計年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元。

　　A.5年;5億

　　B.2年;5億

　　C.2年;3億

　　D.5年;3億

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查QFII的設(shè)立標準。對證券公司而言，申請合格境外機構(gòu)投資者，應(yīng)經(jīng)營證券業(yè)務(wù)5年以上，凈資產(chǎn)不少于5億美元，最近一個會計年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元。

　　(10)(　)是在人民幣沒有實現(xiàn)可自由兌換、資本項目尚未開放的情況下，有限度的允許境內(nèi)投資者投資境外證券市場的一項過渡性的制度安排。

　　A.合格境內(nèi)機構(gòu)投資者

　　B.合格境外機構(gòu)投資者

　　C.國際投資基金

　　D.海外基金

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查QDII的定義。合格境內(nèi)機構(gòu)投資者是在人民幣沒有實現(xiàn)可自由兌換、資本項目尚未開放的情況下，有限度的允許境內(nèi)投資者投資境外證券市場的一項過渡性的制度安排。

　　(11)(　)中國證監(jiān)會頒布《外資參股基金管理公司設(shè)立規(guī)則》，正式允許外資參股基金管理公司。

　　A.2001年5月

　　B.2002年6月

　　C.2003年10月

　　D.2000年6月

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查合資基金管理公司的發(fā)展。2002年6月，中國證監(jiān)會頒布《外資參股基金管理公司設(shè)立規(guī)則》，正式允許外資參股基金管理公司。

　　(12)2003年5月23日，(　)和野村證券株式會社成為我國第—批獲準入境的QFII。

　　A.摩根斯坦利

　　B.瑞士銀行

　　C.花旗銀行

　　D.德意志銀行

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查QFII的業(yè)務(wù)概況。2003年5月23日，瑞士銀行和野村證券株式會社成為我國第—批獲準入境的境外機構(gòu)投資者。

　　(13)QFII規(guī)定養(yǎng)老基金、保險基金等類型的合格投資者的投資本金的鎖定期為(　)。

　　A.2個月

　　B.3個月

　　C.6個月

　　D.1年

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查QFII的設(shè)立標準。QFII規(guī)定養(yǎng)老基金、保險基金、共同基金等類型的合規(guī)投資者，以及合格投資者發(fā)起設(shè)立的開放式中國基金的投資本鎖定期為3個月。

————————————　學(xué)習(xí)題庫　————————————
√證券投資基金基礎(chǔ)知識		√基金法律法規(guī)		√股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識

　　(14)申請QDII資格的機構(gòu)投資者，應(yīng)當擁有符合規(guī)定的具有5年以上境外證券市場投資管理經(jīng)驗的中級以上管理人員不少(　)。

　　A.1名

　　B.2名

　　C.3名

　　D.4名

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查QDII的設(shè)立標準。申請QDII資格的機構(gòu)投資者，應(yīng)當擁有符合規(guī)定的具有5年以上境外證券市場投資管理經(jīng)驗的中級以上管理人員不少1名。

　　(15)下列各項，不屬于UCITS一號指令的適用范圍的是(　)。

　　A.共同基金

　　B.契約型單位信托基金

　　C.公司型基金

　　D.封閉式基金

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查歐盟基金法規(guī)與監(jiān)管一體化進程。UCITS一號指令的適用范圍包括共同基金、契約式單位信托基金或公司型基金，不包括封閉式基金。

　　(16)單個境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司的股票的，持股比例不得超過該公司股份總數(shù)的(　)。

　　A.10%

　　B.20%

　　C.30%

　　D.40%

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查QDII的定義及其設(shè)立標準。單個境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總數(shù)的10%。

　　(17)根據(jù)UCITS一號指令，一只UCITS基金投資于同一機構(gòu)發(fā)行的可轉(zhuǎn)讓證券的比例不超過基金資產(chǎn)凈值的(　)，成員國可以將該比例提高至(　)。

　　A.3%;6%

　　B.4%;10%

　　C.5%;10%

　　D.5%;8%

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查UCITS一號指令。一只UCITS基金投資于同一機構(gòu)發(fā)行的可轉(zhuǎn)讓證券的比例不超過基金資產(chǎn)凈值的5%，成員國可以將該比例提高至10%。

　　(18)國際證監(jiān)會組織認為，對基金的適當監(jiān)管對于實現(xiàn)保護投資者的目標至關(guān)重要，監(jiān)管機構(gòu)為確保投資者的合法權(quán)益應(yīng)采取的監(jiān)管措施不包括(　)。

　　A.向投資者充分披露信息

　　B.保證客戶收益

　　C.公平、準確地進行資產(chǎn)評估和定價

　　D.證券投資基金的份額贖回

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查國際證監(jiān)會組織投資基金監(jiān)管的基本制度。國際證監(jiān)會關(guān)于保護投資者權(quán)益的措施包括：(1)向投資者充分披露有關(guān)信息;(2)保護客戶資產(chǎn);(3)公平、準確地進行資產(chǎn)評估和定價;(4)證券投資基金的份額贖回。

　　(19)經(jīng)中國證監(jiān)會批準可以在境內(nèi)募集資金進行境外證券投資的機構(gòu)稱為(　)。

　　A.QDII

　　B.QFII

　　C.RQFII

　　D.REITs

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查QDII的定義。經(jīng)中國證監(jiān)會批準可以在境內(nèi)募集資金進行境外證券投資的機構(gòu)稱為合格境內(nèi)投資者(QDII)。

　　(20)下列關(guān)于基金互認與滬港通的說法中，錯誤的是(　)。

　　A.基金互認是基金跨市場銷售的一種制度性安排

　　B.滬股通以人民幣結(jié)算，港股通以港幣結(jié)算

　　C.滬港通的開展有利于推動人民幣跨境資本流動

　　D.在基金互認制度下，在一國監(jiān)管體系下注冊的基金，不需要在另一個國家或地區(qū)進行注冊，或履行一定簡便程序后，就可以直接銷售

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查基金互認與滬港通。選項B錯誤，滬港通雙向交易均以人民幣結(jié)算。