16、根據(jù)國(guó)家稅法規(guī)定，在股票成交后對(duì)買(mǎi)賣(mài)雙方投資者按照規(guī)定的稅率分別征收的稅金，是交易費(fèi)用的重要組成部分的是()。

　　A.傭金

　　B.印花稅

　　C.過(guò)戶費(fèi)

　　D.買(mǎi)賣(mài)價(jià)差

　　答案：B

　　【解析】印花稅是根據(jù)國(guó)家稅法規(guī)定，在股票成交后對(duì)買(mǎi)賣(mài)雙方投資者按照規(guī)定的稅率分別征收的稅金，是交易費(fèi)用的重要組成部分。

　　17、滬深300指數(shù)是由中證指數(shù)公司編制，用以反映()整體走勢(shì)的指數(shù)。

　　A.A股市場(chǎng)

　　B.B股市場(chǎng)

　　C.銀行間債券市場(chǎng)

　　D.滬深交易所債券市場(chǎng)

　　答案：A

　　【解析】滬深300指數(shù)是由中證指數(shù)公司編制，用以反映A股市場(chǎng)整體走勢(shì)的指數(shù)。

　　18、按基金的組織形式不同，證券投資基金可分為()。

　　A.契約型基金和公司型基金

　　B.封閉式基金和開(kāi)放式基金

　　C.國(guó)債基金、股票基金、貨幣市場(chǎng)基金

　　D.成長(zhǎng)型基金、收入型基金和平衡型基金

　　答案：A

　　【解析】契約型基金和公司型基金是按基金的組織形式對(duì)基金進(jìn)行的分類(lèi);封閉式基金和開(kāi)放式基金是按基金的運(yùn)作方式對(duì)基金進(jìn)行的分類(lèi);國(guó)債基金、股票基金、貨幣市場(chǎng)基金是按基金的投資標(biāo)的對(duì)基金進(jìn)行的分類(lèi);成長(zhǎng)型基金、收入型基金和平衡型基金是按投資目標(biāo)對(duì)基金進(jìn)行的分類(lèi)。

　　19、系統(tǒng)的基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的入手點(diǎn)不包括()。

　　A.計(jì)算絕對(duì)收益

　　B.計(jì)算相對(duì)收益

　　C.計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)利率

　　D.進(jìn)行業(yè)績(jī)歸因

　　答案：C

　　【解析】系統(tǒng)的基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估需要從四個(gè)方面入手：計(jì)算絕對(duì)收益、計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益、計(jì)算相對(duì)收益、進(jìn)行業(yè)績(jī)歸因。

　　20、銀行存款等現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)占基金資產(chǎn)凈值的比例為()。

　　A.股票投資除以基金資產(chǎn)凈值

　　B.債券投資除以基金資產(chǎn)凈值

　　C.現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)合計(jì)除以基金資產(chǎn)凈值

　　D.行業(yè)股票投資市值除以股票投資總額

　　答案：C

　　【解析】銀行存款等現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)占基金資產(chǎn)凈值的比例=現(xiàn)金類(lèi)資產(chǎn)合計(jì)/基金資產(chǎn)凈值。

　　21、下列不屬于投資債券風(fēng)險(xiǎn)的是()。

　　A.利率風(fēng)險(xiǎn)

　　B.通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

　　C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

　　D.投資風(fēng)險(xiǎn)

　　答案：D

　　【解析】投資債券的風(fēng)險(xiǎn)可以劃分為六大類(lèi)：信用風(fēng)險(xiǎn)，利率風(fēng)險(xiǎn)，通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，再投資風(fēng)險(xiǎn)，提前贖回風(fēng)險(xiǎn)。

　　22、下列不屬于辦理債券結(jié)算業(yè)務(wù)系統(tǒng)的是()。

　　A.中債綜合業(yè)務(wù)平臺(tái)

　　B.中國(guó)外匯交易中心本幣交易系統(tǒng)

　　C.證券綜合結(jié)算平臺(tái)

　　D.中國(guó)現(xiàn)代化支付系統(tǒng)

　　答案：C

　　【解析】目前，辦理債券結(jié)算的業(yè)務(wù)系統(tǒng)是中債綜合業(yè)務(wù)平臺(tái)、上海清算所客戶終端系統(tǒng)，與之相關(guān)的業(yè)務(wù)系統(tǒng)主要包括中國(guó)外匯交易中心本幣交易系統(tǒng)和中國(guó)現(xiàn)代化支付系統(tǒng)。

　　23、托管人結(jié)算模式中，最后由()進(jìn)行二次清算。

　　A.托管人與中國(guó)結(jié)算公司

　　B.證券公司負(fù)責(zé)與其客戶

　　C.托管人負(fù)責(zé)與托管資產(chǎn)組合

　　D.中國(guó)結(jié)算公司與其客戶

　　答案：C

　　【解析】托管人結(jié)算模式，是指托管資產(chǎn)場(chǎng)內(nèi)交易形成的交收資金由托管人作為結(jié)算參與人與中國(guó)結(jié)算公司進(jìn)行凈額交收。然后由托管人負(fù)責(zé)與托管資產(chǎn)組合進(jìn)行二次清算。

　　24、下列關(guān)于交易所發(fā)行未上市品種的基金資產(chǎn)估值的說(shuō)法錯(cuò)誤的是()。

　　A.首次發(fā)行未上市的股票采用估值技術(shù)確定公允價(jià)值

　　B.發(fā)行未上市的送股，按交易所上市的同一股票的市價(jià)估值

　　C.發(fā)行未上市的配股，按交易所上市的同一股票的市價(jià)估值

　　D.如果估值日非公開(kāi)發(fā)行有明確鎖定期的股票的初始取得成本低于在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)，應(yīng)采用在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)作為估值日該股票的價(jià)值

　　答案：D

　　【解析】如果估值日非公開(kāi)發(fā)行有明確鎖定期的股票的初始取得成本高于在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià).應(yīng)采用在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)作為估值日該股票的價(jià)值。

　　25、若某基金在2013年12月3日的單位凈值為1.5386元，2014年9月1日的單位凈值為1.8669元。期間該基金曾于2014年2月28日每份額派發(fā)紅利0.285元。該基金2014年2月27日(除息日前一天)的單位凈值為1.9683元，則該基金在這段時(shí)間內(nèi)的時(shí)間加權(quán)收益率為()。

　　A.40.56%

　　B.40.98%

　　C.41.65%

　　D.41.88%

　　答案：D

　　【解析】

　　26、()指的是債券的平均到期時(shí)間，從現(xiàn)值角度度量了債券投資者回收其全部本金和利息的平均時(shí)間。

　　A.凸性

　　B.麥考利久期

　　C.信用利差

　　D.利率期限結(jié)構(gòu)

　　答案：B

　　【解析】麥考利久期(duration)，又稱(chēng)為存續(xù)期，指的是債券的平均到期時(shí)間，它是從現(xiàn)值角度度量了債券現(xiàn)金流的加權(quán)平均年限，即債券投資者收回其全部本金和利息的平均時(shí)間。

　　27、國(guó)內(nèi)證券交易所進(jìn)行證券交收時(shí)，分成中國(guó)結(jié)算公司上海分公司和中國(guó)結(jié)算公司深圳分公司與結(jié)算參與人的證券交收以及結(jié)算參與人與客戶之間的證券交收。這個(gè)交收制度體現(xiàn)了()。

　　A.凈額結(jié)算原則

　　B.共同對(duì)手方原則

　　C.分級(jí)結(jié)算原則

　　D.貨銀對(duì)付原則

　　答案：C

　　【解析】分級(jí)結(jié)算原則要求，證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)與結(jié)算參與人之間的集中清算交收，結(jié)算參與人負(fù)責(zé)辦理結(jié)算參與人與客戶之間的清算交收。但結(jié)算參與人與其客戶的證券劃付，應(yīng)當(dāng)委托證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)代為辦理。依題干描述，這個(gè)交收制度體現(xiàn)了分級(jí)結(jié)算原則。

　　28、境內(nèi)基金管理公司、證券公司在境外設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)擔(dān)任投資顧問(wèn)的，可以不受()的限制。

　　A.在境外設(shè)立，經(jīng)所在國(guó)家或地區(qū)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)從事投資管理業(yè)務(wù)

　　B.所在國(guó)家或地區(qū)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)已與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽訂雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關(guān)系

　　C.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于100億美元或等值貨幣

　　D.有健全的治理結(jié)構(gòu)和完善的內(nèi)控制度，經(jīng)營(yíng)行為規(guī)范

　　答案：C

　　【解析】境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者可以委托符合下列條件的投資顧問(wèn)進(jìn)行境外證券投資：(1)在境外設(shè)立，經(jīng)所在國(guó)家或地區(qū)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)從事投資管理業(yè)務(wù);(2)所在國(guó)家或地區(qū)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)已與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽訂雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關(guān)系;(3)經(jīng)營(yíng)投資業(yè)務(wù)達(dá)5年以上，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于100億美元或等值貨幣;(4)有健全的治理結(jié)構(gòu)和完善的內(nèi)控制度，經(jīng)營(yíng)行為規(guī)范，最近5年沒(méi)有受到所在國(guó)家或地區(qū)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重大處罰，沒(méi)有重大事項(xiàng)正在接受司法部門(mén)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)的立案調(diào)查。境內(nèi)基金管理公司、證券公司在境外設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)擔(dān)任投資顧問(wèn)的，可以不受第(3)項(xiàng)規(guī)定的限制。

　　29、又稱(chēng)在險(xiǎn)價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬的是()。

　　A.風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)

　　B.風(fēng)險(xiǎn)敞口

　　C.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值

　　D.風(fēng)險(xiǎn)收益

　　答案：C

　　【解析】風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值，又稱(chēng)在險(xiǎn)價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬，是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)要素發(fā)生變化時(shí)可能對(duì)某項(xiàng)資金頭寸、資產(chǎn)組合或投資機(jī)構(gòu)造成的潛在最大損失。

　　30、下列不屬于債券結(jié)算方式的是()。

　　A.純?nèi)�過(guò)戶

　　B.見(jiàn)券付款

　　C.券款對(duì)付

　　D.券券交換

　　答案：D

　　【解析】債券結(jié)算可采用純?nèi)�過(guò)戶、見(jiàn)券付款、見(jiàn)款付券、券款對(duì)付四種結(jié)算方式。