第 1 題：

　　( )是一個(gè)比較好 的現(xiàn)金回報(bào)率指標(biāo) 。

　　A 、內(nèi)部收益 率

　　B 、已分配收益倍數(shù)

　　C、總收益倍數(shù)

　　D 、利息倍數(shù)

　　【正確答案】： B

　　解析：已分 配收益 倍數(shù)是項(xiàng) 目的分紅和已 繳資本之間的比例， 該指標(biāo)是一 個(gè)比較好的現(xiàn)金回報(bào) 率指標(biāo)。

　　第 2 題：

　　( )年8月，成立淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企 業(yè)投資基金， 這是我國第一 只公司型創(chuàng)業(yè)投資基金。

　　A 、1993

　　B、1994

　　C、1995

　　D 、1996

　　【正確答案】： A

　　解析：1993年8月，成 立淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn) 企業(yè)投資基金，并在上 海證券交易所上市， 這是我國第一 只公司型創(chuàng) 業(yè)投資基金。

　　第 3 題：

　　《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》規(guī)定，關(guān)于 被注銷 登記的私募基金管理人，下 列說法正確的是( )。

　　Ⅰ .可按要求 重新 申請(qǐng)私募基金管理人登記

　�、� .對(duì)符合要求的申 請(qǐng)機(jī)構(gòu)，中國基金業(yè)協(xié)會(huì)將以在 官方網(wǎng)站 公示私募基金管理人基本 情況 的方式，為 該申請(qǐng)機(jī)構(gòu) 再次辦結(jié) 登記 手續(xù)

　�、� .不可以 重新 申請(qǐng)私募基金管理人登記

　　Ⅳ .對(duì)不 符合要求的申 請(qǐng)機(jī)構(gòu)，中國基金業(yè)協(xié)會(huì) 也可以在 官方網(wǎng)站 公示私募基金管理人基本 情況 的方式，為該申請(qǐng)機(jī)構(gòu)再次辦結(jié) 登記 手續(xù)

　　A 、 Ⅰ .Ⅱ

　　B 、Ⅰ .Ⅲ .Ⅳ

　　C、Ⅰ .Ⅱ .Ⅲ .Ⅳ

　　D 、Ⅰ .Ⅱ .Ⅲ

　　【正確答案】： A

　　解析：《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》規(guī)定，被 注銷 登記的私募基金管理人若因 真實(shí)業(yè)務(wù) 需要，可按要求 重新申請(qǐng)私募基金管理人登記，對(duì) 符合要求的申 請(qǐng) 機(jī) 構(gòu)，中國基金業(yè)協(xié)會(huì)將以在 官方網(wǎng)站 公示私募基金管理人基本 情況 的方式，為 該申請(qǐng)機(jī)構(gòu)再次辦結(jié) 登記 手續(xù)。

　　第 4 題：

　　適度 監(jiān)管原則是根據(jù)( 執(zhí))行。

　　A 、《私募投資基金募集行為管理 辦法(試行 )》(征求意 見稿)

　　B、《私募投資基金信息 披露 管理辦法》 (征求意 見稿 )

　　C、《私募投資基金監(jiān)督管理 暫行辦法》

　　D 、《私募投資基金投資 顧問 業(yè)務(wù)管理 辦法》 (征求意 見稿)

　　【正確答案】： C

　　解析：適度 監(jiān)管原則是根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理 暫行辦法》 執(zhí)行。

　　第 5 題：

　　境外股權(quán)投資基金面向境內(nèi) 企業(yè)的投資，是 指注冊(cè) 于( )的股權(quán)投資基金，采 取新設(shè) 、 增資或收購 等方式，投資于境內(nèi) 企業(yè)。

　　A 、美國

　　B、境外

　　C、歐洲

　　D 、日本

　　【正確答案】： B

　　解析：境外股權(quán)投資基金面向境內(nèi)企業(yè)的投資，是指 注冊(cè) 于境外的股權(quán)投資基金，采 取新設(shè) 、 增資或收購等方式，投資于境內(nèi)企業(yè)。

　　第 6 題：

　　在基金 估值過程中，對(duì) 存在活躍 市場(chǎng)的投資品種，下 列說法 錯(cuò)誤的是( )

　　A 、如估值 日有市 價(jià)的，應(yīng)采用市 價(jià)確定公 允價(jià)值 。

　　B 、估值 日無市價(jià)， 但最近 交易日后經(jīng) 濟(jì)環(huán) 境未發(fā) 生重大變化的，應(yīng)采用 最近 交易市 價(jià)確定公 允價(jià)值 。

　　C、估值 日無市價(jià)， 且最近 交易日后經(jīng) 濟(jì)環(huán) 境發(fā) 生了重 大變化的，應(yīng)參 考類似 投資品種的現(xiàn)行市 價(jià)及重大變化因 素，采用 估值技術(shù) ，確定公 允價(jià)值 。

　　D 、有充足 證據(jù)表 明最近 交易市 價(jià)不能真 實(shí)反映 公允價(jià)值 的，應(yīng)對(duì) 最近 交易的市 價(jià)進(jìn)行 調(diào)整 ，確定公 允價(jià)值。

　　【正確答案】： C

　　解析：估值日無市價(jià)， 但最近 交易日后經(jīng) 濟(jì)環(huán)境未發(fā) 生重 大變化的，應(yīng)采用 最近 交易市 價(jià)確定公允價(jià)值 。而不是采用估 計(jì)技術(shù) 。所以 C錯(cuò)誤。

　　第 7 題：

　　跨境股權(quán)投資在 審批流程 方面， 企業(yè)應(yīng)首先拿 到發(fā) 展改革 部門的 核準(zhǔn) 或備案 文件 。如企業(yè)在投資項(xiàng) 目的過程中涉及通過 新設(shè)、并購 等方式在境外 設(shè)立非金融企 業(yè)或取得既有非金融企業(yè)的所有權(quán)、 控制權(quán)、經(jīng) 營(yíng)管理權(quán) 等行為， 企業(yè)還 需要向( )申請(qǐng)核準(zhǔn) 或備案，并獲得 “企 業(yè)境外投資證書 ” 。

　　A 、中國證監(jiān)會(huì)

　　B 、工商登記管理機(jī)關(guān)

　　C、商務(wù)部門

　　D 、中國國 家發(fā)改委

　　【正確答案】： C

　　第 8 題：

　　一般情況 下，內(nèi)部收益 率( )基準(zhǔn)收益 率時(shí)， 該項(xiàng)目是可行的。

　　A 、小于 等于

　　B 、小于

　　C、大于 等于

　　D 、大于

　　【正確答案】： C

　　第 9 題：

　　現(xiàn)行的《公司法》對(duì)公司的 注冊(cè) 資本限額、 繳付安排 及出資方式 等方面不 再由法律 作強(qiáng) 制性規(guī)定( 除非法律、行 政法規(guī)、國務(wù) 院有另外規(guī)定)，全部由公司 章程進(jìn)行規(guī)定，因 此可根據(jù)基金 情況 進(jìn)行適應(yīng)性約定。這樣的基金 叫做 ( )。

　　A 、合伙 型基金

　　B 、公司 型基金

　　C、契約 型基金

　　D 、有限合伙基金

　　【正確答案】： B

　　第 10 題：

　　《中 華人民共 和國公司法》要求 ,公司的發(fā)起人、股東 虛假出資，未交 付或者未按期交 付作 為出資的貨 幣或者非貨幣財(cái)產(chǎn)的，由公司登記機(jī)關(guān)責(zé) 令改 正， 處以虛假出資金額( 罰)款 .

　　A 、百分之五以上 百分之 二十以下

　　B 、百分之五以上 百分之十五以下

　　C、百分之五以上 百分之 二十五以下

　　D、百分之五以上 百分之十以下

　　【正確答案】： C

　　解析：

　　《公司法》第 二百條:公司的發(fā)起人、股東 虛假 出資，未交 付或者未按 期交付作 為出資的 貨幣或者 非貨幣財(cái) 產(chǎn)的， 由公司登記機(jī)關(guān)責(zé) 令改正 ， 處以虛假 出資金額 百分之五以上 百分之二十五以 下罰款 .

　　第11題： 基金業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)制定和實(shí)施私募基金行業(yè)( )，監(jiān)督、檢查會(huì)員及其從業(yè)人員的( )。

　　A、自律規(guī)則、執(zhí)業(yè)行為

　　B、目律準(zhǔn)則、從業(yè)行為

　　C、自律規(guī)則、從業(yè)行為

　　D、自律準(zhǔn)則、執(zhí)業(yè)行為

　　正確答案：A 基金業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)制定和實(shí)施私募基金行業(yè)自律規(guī)則，監(jiān)督、檢查會(huì)員及其從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為。

　　第12題： 合格投資者是指達(dá)到規(guī)定資產(chǎn)規(guī)模或者收入水平，以下屬于合格的機(jī)構(gòu)投資者為( )。

　　A、凈資產(chǎn)，200萬的銷售公司

　　B、總資產(chǎn)500萬元的廣告公司

　　C、總負(fù)債1000萬元的生產(chǎn)企業(yè)

　　D、流動(dòng)資產(chǎn)為1500萬的運(yùn)輸公司

　　正確答案：A 機(jī)構(gòu)的合格投資者要求其凈資產(chǎn)不低于1000萬元，。

　　第13題： 經(jīng)濟(jì)增加值EVA=稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)-資本成本=(R-C)xA=RxA-CxA，其中，A為( )。

　　A、投入價(jià)值

　　B、勞動(dòng)價(jià)值

　　C、資金成本

　　D、投入資本

　　正確答案：D 經(jīng)濟(jì)增加值EVA=稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)-資本成本=(R-C)xA=RxA-CxA，其中，R是資本收益率，即投入資本報(bào)酬率，等于稅前利潤(rùn)減去現(xiàn)金所得稅再除以投入資本;C是加權(quán)資本成本，包括債務(wù)成本以及所有者權(quán)益成本;A為投入資本,等于資產(chǎn)減去負(fù)債，其中，資產(chǎn)中除去現(xiàn)金，負(fù)債中除去長(zhǎng)期負(fù)債和短期負(fù)債以及遞延稅款;RxA為稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。

　　第14題： 下列哪些投資者視為當(dāng)然合格投資者( )

　�、�.社會(huì)保障基金

　�、�.企業(yè)年金等養(yǎng)老基金

　　Ⅲ.依法設(shè)立并在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的投資計(jì)劃

　�、�.投資于所管理股權(quán)投資基金的股權(quán)投資基金管理人及其從業(yè)人員

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　正確答案：D 下列投資者視為當(dāng)然合格投資者：

　　(1)社會(huì)保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金，慈善基金等社會(huì)公益基金;

　　(2)依法設(shè)立并在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的投資計(jì)劃;

　　(3)投資于所管理股權(quán)投資基金的股權(quán)投資基金管理人及其從業(yè)人員;

　　(4)中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他投資者。

　　第15題： 交易所資金清算步驟不包括( )。

　　A、制作清算指令

　　B、整理清算數(shù)據(jù)

　　C、接受交易數(shù)據(jù)

　　D、確認(rèn)清算結(jié)果

　　正確答案：B 交易場(chǎng)所資金清算步驟包括：1.接受交易數(shù)據(jù)2.制作清算指令3.執(zhí)行清算指令4.確認(rèn)清算結(jié)果。

————————————　學(xué)習(xí)題庫　————————————
√證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)		√基金法律法規(guī)		√股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)

　　第16題： 借殼上市操作流程步驟包括( )

　　Ⅰ.收購股權(quán)

　�、�.資產(chǎn)置換

　　Ⅲ.購買期權(quán)

　�、�.資產(chǎn)重置

　　A、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　B、Ⅰ.Ⅱ

　　C、Ⅱ.Ⅲ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　正確答案：B 借殼上市操作流程。一般要經(jīng)過兩個(gè)步驟:

　　(1)收購股權(quán)，分協(xié)議轉(zhuǎn)讓和場(chǎng)內(nèi)收購，目前比較多的是協(xié)議收購

　　(2)換殼，即資產(chǎn)置換。借殼上市完整的流程結(jié)束，一般需要半年以上的時(shí)間，其中最主要的環(huán)節(jié)是要約收購豁免審批、重大資產(chǎn)置免的審批，其中，尤其是核心資產(chǎn)的財(cái)務(wù)、法律等環(huán)節(jié)的重組、構(gòu)架設(shè)計(jì)工作。

　　第17題： 私募股權(quán)投資基金的募集在實(shí)踐中募集對(duì)象一般為( )。

　　A、政府

　　B、個(gè)人投資者

　　C、事業(yè)法人

　　D、機(jī)購?fù)顿Y者

　　正確答案：D 私募股權(quán)投資基金的設(shè)立和資金算里，為后期業(yè)務(wù)開展鋪平了道路。通常，私募股權(quán)投資基金的募集在實(shí)踐中募集對(duì)象一般為機(jī)購?fù)顿Y者。

　　第18題： 基金份額登記機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存登記數(shù)據(jù)，并將基金份額持有人名稱，身份信息及基金份額明細(xì)等數(shù)據(jù)，備份至國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)認(rèn)定的機(jī)構(gòu)。其保存期限自基金賬戶銷戶之日起不得少于( )。

　　A、二十年

　　B、十五年

　　C、五年

　　D、十年

　　正確答案：A 基金份額登記機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存登記數(shù)據(jù)，并將基金份額持有人名稱，身份信息及基金份額明細(xì)等數(shù)據(jù)，備份至國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)認(rèn)定的機(jī)構(gòu)。其保存期限自基金賬戶銷戶之日起不得少于二十年。

　　第19題： 公司型基金在形式上類似于一般股份公司，但不同于一般股份公司的是，它委托( )作為專業(yè)的財(cái)務(wù)顧問或經(jīng)營(yíng)與管理基金資產(chǎn)。

　　A、基金托管公司

　　B、證券經(jīng)紀(jì)人

　　C、基金管理公司

　　D、投資機(jī)構(gòu)

　　正確答案：C 公司型基金在形式上類似于一般股份公司，但不同于一般股份公司的是，它委托基金管理公司作為專業(yè)的財(cái)務(wù)顧問或經(jīng)營(yíng)與管理基金資產(chǎn)。

　　第20題： 私募股權(quán)投資基金的投資者出資設(shè)立信托，基金管理人依照基金信托合同作為受托人，以自己的名義為基金持有人的利益行使基金財(cái)產(chǎn)權(quán)并承擔(dān)相應(yīng)受托責(zé)任的方式屬于( )。

　　A、公司型基金

　　B、有限合伙人型基金

　　C、FOF

　　D、契約型基金

　　正確答案：D 契約型基金即投資者出資設(shè)立信托，基金管理人依照基金信托合同作為受托人，以自己的名義為基金持有人的利益行使基金財(cái)產(chǎn)權(quán)并承擔(dān)相應(yīng)受托責(zé)任。