21、下列股票估值方法不屬于內(nèi)在價值法的是( )

　　A經(jīng)濟(jì)附加值模型

　　B自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模式

　　C企業(yè)價值倍數(shù)

　　D股利貼現(xiàn)模型

　　參考答案：C

　　解析：企業(yè)價值倍數(shù)屬于相對價值法

　　22、關(guān)于利率互換合約，以下表述正確的是( )

　　A不同種貨幣資金，不同種類利率

　　B不同種貨幣資金，同種類利率

　　C同種貨幣資金，同種類利率

　　D同種貨幣資金，不同種類利率

　　參考答案：D

　　解析：利率互換是指互換合約雙方在約定期限內(nèi)按照不同利息計算方式向?qū)Ψ街Ц队蓭欧N相同的名義本金額所確定的利息。

　　23、關(guān)于做市商，以下表述錯誤的是( )

　　A做市商為市場提供流動性

　　B做市商通常由具備一定實力和信譽(yù)的證券投資法人擔(dān)保

　　C做市商根據(jù)投資人報價進(jìn)行交易撮合

　　D做市商必須有充足的可交易資金和證券

　　參考答案：C

　　解析：買賣價格由做市商做出

　　24、我國場內(nèi)股票交易的買賣雙方支付的過戶費(fèi)屬于( )的收入

　　A中國證券登記結(jié)算有限公司

　　B證券經(jīng)紀(jì)商

　　C證券交易所

　　D證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

　　參考答案：A

　　解析：我國場內(nèi)股票交易的買賣雙方支付的過戶費(fèi)屬于證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的收入。

　　25、以下關(guān)于風(fēng)險和收益關(guān)系的說法錯誤的是( )

　　A投資者的風(fēng)險高，意味著投資產(chǎn)品的收益波動大

　　B投資者的風(fēng)險高，意味著投資產(chǎn)品的實際收益率大

　　C金融市場上風(fēng)險與收益常常是相伴而生的

　　D投資者承擔(dān)風(fēng)險期望得到更高的風(fēng)險報酬

　　參考答案：B

　　解析：投資者風(fēng)險高，并不意味著投資產(chǎn)品的實際收益率大。

　　26、在兩個風(fēng)險資產(chǎn)構(gòu)成的投資組合中加入無風(fēng)險資產(chǎn)，其可行投資組合集將發(fā)生變化，下列說法中正確的是( )

　　A可行投資組合集的上下沿為雙曲線

　　B風(fēng)險最小的可行投資組合風(fēng)險為零

　　C可行投資組合集的上下沿為射線

　　D可行投資合集是一片區(qū)域

　　參考答案：D

　　解析：可行投資組合集是一個扇形區(qū)域

　　27、當(dāng)( )時，應(yīng)選擇高β系數(shù)的證券組合。

　　A市場組合的實際預(yù)期收益率小于風(fēng)險利率

　　B市場處于熊市

　　C市場組合的實際預(yù)期收益率等于無風(fēng)險利率

　　D市場處于牛市

　　參考答案：D

　　解析：當(dāng)市場處于牛市時，應(yīng)選擇高β系數(shù)的證券組合。

　　28、關(guān)于被動投資與跟蹤誤差，以下表述錯誤的是( )

　　A被動投資試圖復(fù)制某一業(yè)績基準(zhǔn)即指數(shù)的收益與風(fēng)險

　　B被動投資執(zhí)行的越差，跟蹤誤差越小

　　C被動投資構(gòu)建的組合與目標(biāo)指數(shù)相比跟蹤誤差盡可能小

　　D跟蹤誤差主要度量一個股票組合相對于基準(zhǔn)組合的偏離程度

　　參考答案：B

　　解析：被動投資執(zhí)行的越差，跟蹤誤差越大

　　29、在實際操作中，基金經(jīng)理制定的交易指令不包括( )

　　A交易頻率

　　B買賣方向

　　C交易價格

　　D交易種類

　　參考答案：A

　　解析：在實際操作中，基金經(jīng)理制定的交易指令包括交易種類、價格、方向和交易時間。

　　30、關(guān)于保證金交易業(yè)務(wù)，以下表述錯誤的是( )

　　A融券業(yè)務(wù)不能放大投資收益和損失

　　B保證金交易讓投資者進(jìn)行超過自己可支付范圍的交易

　　C證券可以用來充抵保證金

　　D融券賣出股票表明投資者認(rèn)為股票價格會下跌

　　參考答案：A

　　解析：融券業(yè)務(wù)會放大投資收益或損失。