證券投資基金分類概述

　　證券投資基金分類的意義。

　　1、 對投資者來說，科學(xué)的分類有助于投資者加深對各種基金的認(rèn)識與風(fēng)險收益特征的把握，有助于投資者做出正確的投資選擇與比較。

　　2、 對基金管理公司來說，基金業(yè)績的比較應(yīng)該在同一類別中進(jìn)行才公平合理。 3、 對基金研究評價機構(gòu)來說，基金的分類則是進(jìn)行基金評價的基礎(chǔ)。

　　4、 對監(jiān)管部門來說，有利于實施有效的分類監(jiān)管。

　　基金分類的困難

　　2004年7月1日《證券投資基金運作管理辦法》中，首次將我國的基金的類別分為股票基金、債券基金、混合基金、貨幣市場基金等基本類型。

　　基金分類

　　(一)根據(jù)運作方式不同，可以分為封閉式基金、開放式基金。 (二)根據(jù)組織形式的不同，可以分為契約型基金、公司型基金。(三)根據(jù)投資對象不同，可分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、混合基金等。 (四)根據(jù)投資目標(biāo)不同，可分為成長型基金、收入性基金和平衡性基金。 (五)依據(jù)投資理念的不同，可以分為主動型基金與被動型基金。 (六)根據(jù)募集方式不同，可分為公募基金和私募基金。

　　(七)根據(jù)基金的資金來源和用途的不同，可分為在岸基金和離岸基金。

　　(八)特殊類型基金

　　習(xí)題：

　　1.(A )年，加拿大多倫多證券交易所推出世界上第一只ETF。

　　A.1990

　　B.1991

　　C.1992

　　D.1995

　　2.下列關(guān)于QDII的說法錯誤的是(A )。

　　A.在境外募集資金可以進(jìn)行境內(nèi)證券投資的機構(gòu)就被稱為合格境內(nèi)機構(gòu)投資者，簡稱QDII

　　B.QDII是在我國人民幣沒有實現(xiàn)可自由兌換、資本項目尚未開放的情況下，有限度地允許境內(nèi)投資者投資境外證券市場的一項過渡性的制度安排

　　C.目前除了基金管理公司和證券公司外，商業(yè)銀行等其他金融機構(gòu)也可以發(fā)行代客境外理財產(chǎn)品

　　D.QDII基金可以人民幣、美元或其他主要外匯貨幣為計價貨幣募集

　　3.在(A )募集資金可以進(jìn)行( )證券投資的機構(gòu)被稱為合格境內(nèi)機構(gòu)投資者。

　　A.境內(nèi)，境外

　　B.境內(nèi)，境內(nèi)

　　C.境外，境外

　　D.境外，境內(nèi)

　　4.下列屬于QDII基金禁止行為的是( C)。

　　A.政府債券、銀行存款

　　B.商業(yè)票據(jù)、可轉(zhuǎn)讓存單

　　C.購買不動產(chǎn)

　　D.與基金掛鉤的結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品

　　5.下列對于分級基金的特點說法中，錯誤的是(D )。

　　A.分級基金作為一種創(chuàng)新型基金，是繼ETF后交易所場內(nèi)的重要交易工具之一

　　B.一只基金，多類份額，多種投資工具

　　C.基金份額可在交易所上市交易

　　D.不含衍生工具與杠桿特性