【1】以下不屬于證券投資基金特征的是(　　)。

　　A.集合理財(cái)，專業(yè)管理

　　B.組合投資，分散風(fēng)險(xiǎn)

　　C.收益平穩(wěn)，風(fēng)險(xiǎn)較小

　　D.獨(dú)立托管，保障安全

　　【答案】C

　　【解析】證券投資基金的特征是集合理財(cái)、專業(yè)管理，組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)，利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，嚴(yán)格管理、信息透明，獨(dú)立托管、保障安全。

　　【2】通常情況下，與股票和債券相比，證券投資基金是一種(　　)的投資品種。

　　A.高風(fēng)險(xiǎn)、高收益

　　B.低風(fēng)險(xiǎn)、低收益

　　C.基本沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)

　　D.風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)適中、收益相對(duì)穩(wěn)健

　　【答案】D

　　【解析】證券投資基金與股票和債券相比，一般而言其風(fēng)險(xiǎn)低于股票、而收益率水平高于債券。

　　【3】1924年成立的馬薩諸塞投資信托基金與以往基金運(yùn)作方式相比呈現(xiàn)的三個(gè)新特點(diǎn)是(　　)。

　　A.此只基金的組織形式由契約型改為公司型

　　B.此只基金的運(yùn)作方式由原先的封閉式改為開(kāi)放式

　　C.此只基金為首只成立的契約型投資基金

　　D.此只基金的回報(bào)方式由過(guò)去的固定收益方式改變?yōu)槭找娣窒�、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)的分配方式

　　【答案】ABD

　　【解析】1924年成立的馬薩諸塞投資基金與以往基金運(yùn)作方式相比呈現(xiàn)的三個(gè)新特點(diǎn)是：此只基金的組織形式由契約型改為公司型，此只基金的運(yùn)作方式由原先的封閉式改為開(kāi)放式，此只基金的回報(bào)方式由過(guò)去的固定收益方式改變?yōu)槭找娣窒�、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)的分配方式。

　　【4】全球基金業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)和特點(diǎn)是( )。

　　A. 美國(guó)占據(jù)主導(dǎo)地位，其他國(guó)家和地區(qū)發(fā)展迅猛

　　B. 開(kāi)放式基金成為證券投資基金的主流產(chǎn)品

　　C. 基金市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，行業(yè)集中趨勢(shì)突出

　　D. 基金資產(chǎn)的資金來(lái)源發(fā)生了重大變化

　　【答案】ABCD

　　【解析】全球基金業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)和特點(diǎn)是：美國(guó)占據(jù)主導(dǎo)地位，其他國(guó)家和地區(qū)發(fā)展迅猛;開(kāi)放式基金成為證券投資基金的主流產(chǎn)品;基金市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，行業(yè)集中趨勢(shì)突出;基金資產(chǎn)的資金來(lái)源發(fā)生了重大變化。

　　【5】放棄追求超額回報(bào)，以獲得市場(chǎng)平均收益為目的的是(　　)基金。

　　A.指數(shù)

　　B.主動(dòng)型

　　C.積極成長(zhǎng)

　　D.靈活配置

　　【答案】A

　　【解析】題目描述的是指數(shù)基金的主要特點(diǎn)，它承認(rèn)證券市場(chǎng)的有效性，不追求超出市場(chǎng)的表現(xiàn)。

　　【6】以非公開(kāi)方式向特定投資者募集基金資金并以證券為投資對(duì)象的證券投資基金，稱為(　　)。

　　A.公募基金

　　B.私募基金

　　C.非上市基金

　　D.上市基金

　　【答案】B

　　【解析】基金按是否向不特定的社會(huì)公眾籌集資金可以劃分為公募基金和私募基金。公募基金是指向不特定的社會(huì)公眾籌集資金的一類(lèi)基金;私募基金是指只向特定范圍內(nèi)的投資者發(fā)行的一類(lèi)基金。

　　【7】封閉式基金在投資策略上的主要優(yōu)勢(shì)在于( )。

　　A. 可進(jìn)行長(zhǎng)期投資和全額投資

　　B. 可投資于流動(dòng)性相對(duì)較弱的資產(chǎn)

　　C. 更好的激勵(lì)約束機(jī)制

　　D. 資產(chǎn)流動(dòng)性好

　　【答案】AB

　　【解析】封閉式基金在投資策略上的主要優(yōu)勢(shì)在于：可進(jìn)行長(zhǎng)期投資和全額投資、可投資于流動(dòng)性相對(duì)較弱的資產(chǎn)。

　　【8】基金份額持有人享有的權(quán)利包括( )

　　A. 分享基金財(cái)產(chǎn)收益

　　B. 參與分配清算后的剩余基金財(cái)產(chǎn)

　　C. 依法轉(zhuǎn)讓或申請(qǐng)贖回其持有的基金份額

　　D. 在基金份額持有人大會(huì)上行使與其持有份額相應(yīng)的表決權(quán)

　　【答案】ABCD

　　【解析】選項(xiàng)所述皆是基金份額持有人應(yīng)享有的權(quán)利。

　　【9】某投資者欲通過(guò)基金管理人以現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)10000份ETF份額，認(rèn)購(gòu)費(fèi)率為1%，那么他需要準(zhǔn)備的金額為(　　)元。

　　A.10000

　　B.10100

　　C.10050

　　D.9950

　　【答案】B

　　【解析】基金管理人及基金發(fā)售代理機(jī)構(gòu)在ETF份額發(fā)售時(shí)一般會(huì)收取認(rèn)購(gòu)費(fèi)用或認(rèn)購(gòu)傭金，認(rèn)購(gòu)費(fèi)用或認(rèn)購(gòu)傭金由投資者承擔(dān)。投資者認(rèn)購(gòu)10000份ETF份額需要的金額為10000+10000×1%=10100(元)。

　　【10】在ETF的募集期內(nèi)，根據(jù)投資者認(rèn)購(gòu)渠道的不同，可分為(　　)。

　　A.場(chǎng)內(nèi)認(rèn)購(gòu)和場(chǎng)外認(rèn)購(gòu)

　　B.集體認(rèn)購(gòu)和個(gè)人認(rèn)購(gòu)

　　C.公開(kāi)認(rèn)購(gòu)和私人認(rèn)購(gòu)

　　D.有償認(rèn)購(gòu)和無(wú)償認(rèn)購(gòu)

　　【答案】A

　　【解析】此題考查的是ETF的認(rèn)購(gòu)方式。通常根據(jù)投資—認(rèn)購(gòu)渠道不同可分為場(chǎng)內(nèi)認(rèn)購(gòu)和場(chǎng)外認(rèn)購(gòu)。

　　【11】基金非交易過(guò)戶主要包括( )等形式。

　　A. 繼承

　　B. 司法強(qiáng)制執(zhí)行

　　C. 申購(gòu)

　　D. 贖回

　　【答案】AB

　　【解析】基金非交易過(guò)戶主要包括繼承、司法強(qiáng)制執(zhí)行等方式，接受劃轉(zhuǎn)的主體必須是合格的個(gè)人投資者和機(jī)構(gòu)投資者。

　　【12】在ETF募集期間，我國(guó)投資者認(rèn)購(gòu)ETF的方式有( )

　　【答案】ABCD

　　【解析】本題是對(duì)我國(guó)ETF認(rèn)購(gòu)的具體方式的考查。按照法律規(guī)定，我國(guó)投資者認(rèn)購(gòu)ETF主要有選項(xiàng)所述的四種方式。

　　【13】基金資產(chǎn)與公司的其他資產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離，是遵循基金管理公司內(nèi)部控制的(　　)原則。

　　A.健全性

　　B.有效性

　　C.獨(dú)立性

　　D.相互制約

　　【答案】C

　　【解析】公司內(nèi)部控制中獨(dú)立性原則規(guī)定公司各機(jī)構(gòu)、部門(mén)和崗位職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持相對(duì)獨(dú)立，公司基金資產(chǎn)、自有資產(chǎn)、其他資產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離。

　　【14】契約型基金與公司型基金的主要區(qū)別，表現(xiàn)在(　　)不同。

　　A.法律主體資格

　　B.基金規(guī)模

　　C.營(yíng)運(yùn)依據(jù)

　　D.投資者地位

　　【答案】B

　　【解析】契約型基金和公司型基金的區(qū)別主要表現(xiàn)在二者的法律主體資格不同、投資者的地往不同、基金營(yíng)運(yùn)依據(jù)不同。

　　【15】基金管理公司研究部的研究一般包括(　　)。

　　A.宏觀與策略研究

　　B.行業(yè)研究

　　C.個(gè)股研究

　　D.技術(shù)分析

　　【答案】ABC

　　【解析】基金管理公司研究部的研究?jī)?nèi)容一般包括ABC三項(xiàng)。