16、貨幣基金A在其招募說(shuō)明書(shū)中規(guī)定其投資組合的平均剩余期限不得超過(guò)90天，貨幣基金B(yǎng)則規(guī)定其投資組合的平均剩余期限不得超過(guò)120天，貨幣基金A和貨幣基金B(yǎng)相比，下列表述錯(cuò)誤的是( )

　　A收益率高

　　B利率敏感性較低

　　C收益率可能較低

　　D流動(dòng)性可能較好

　　參考答案：A

　　解析：通常來(lái)講、期限越長(zhǎng)，收益率越高。

　　17、目前常用的三種風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)的方法不包括( )

　　A蒙特卡洛模擬法

　　B歷史模擬法

　　C參數(shù)法

　　D貼現(xiàn)模型法

　　參考答案：D

　　解析：目前常用的三種風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)的方法包括：參數(shù)法、歷史模擬法和蒙特卡洛法。

　　18、股票型基金風(fēng)險(xiǎn)管理可以從以下幾個(gè)方面( )進(jìn)行管理。I、基金投資范圍和個(gè)股持有最高比例II、基金投資風(fēng)格以及行業(yè)集中度III、基金股票換手率

　　A I、II

　　B I

　　C I、II、III

　　D II、III

　　參考答案：C

　　解析：以上選項(xiàng)內(nèi)容都是股票型基金風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)容。

　　19、股票基金A期初的資產(chǎn)凈值為10億元，期末的資產(chǎn)凈值為20億元，期間買(mǎi)入股票總成本為30億元，賣(mài)出股票總收入為18億元，則該基金的股票換手率為( )

　　A160%

　　B150%

　　C200%

　　D120%

　　參考答案：A

　　解析：基金股票換手率=(期間基金股票交易量/2)/(期間基金平均資產(chǎn)凈值)=[(30+18)/2]/[(10+20)/2]=160%

　　20、關(guān)于我國(guó)資本市場(chǎng)股票和債券的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，以下表述正確的是( )

　　A股票的投資收益低于債券投資

　　B股票投資回報(bào)的波動(dòng)率小于債券投資

　　C債券的投資收益率和股票投資相比較為穩(wěn)定

　　D債券投資者要求更高的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)

　　參考答案：C

　　解析：債券的投資收益率和股票投資相比較為穩(wěn)定。

　　21、關(guān)于業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，說(shuō)法錯(cuò)誤的是( )

　　A業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的選取與投資范圍沒(méi)有關(guān)系

　　B業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的作用在于事后業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估時(shí)可以比較基金的收益與比較基準(zhǔn)之間的差異

　　C基金的相對(duì)收益，就是基金相對(duì)于一定的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的收益

　　D業(yè)績(jī)比較記基準(zhǔn)的作用在于事先確定的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)可以為基金經(jīng)理投資管理提供指引

　　參考答案：A

　　解析：基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的選取與投資范圍有關(guān)。

　　22、以下關(guān)于夏普比率的說(shuō)法正確的是( )

　　A夏普比率是針對(duì)單位風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的超額回報(bào)率

　　B夏普比率數(shù)值越大，代表單位風(fēng)險(xiǎn)超額回報(bào)率越高，基金業(yè)績(jī)?cè)胶?/P>

　　C夏普比率是針對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的超額回報(bào)率

　　D夏普比率是衡量基金風(fēng)險(xiǎn)收益交換效率的指標(biāo)

　　參考答案：B

　　解析：夏普比率是針對(duì)總波動(dòng)性權(quán)衡后的回報(bào)率。夏普比率數(shù)值越大，代表單位風(fēng)險(xiǎn)超額回報(bào)率越高，基金業(yè)績(jī)?cè)胶谩?/P>

　　23、以下關(guān)于回轉(zhuǎn)交易的說(shuō)法錯(cuò)誤的是( )

　　A權(quán)證交易當(dāng)日不能進(jìn)行回轉(zhuǎn)交易

　　B B股實(shí)行次日起回轉(zhuǎn)交易

　　C 債券競(jìng)價(jià)交易實(shí)行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易

　　D 專(zhuān)項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃收益權(quán)份額協(xié)議交易實(shí)行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易

　　參考答案：A

　　解析：權(quán)證交易當(dāng)日可以進(jìn)行回轉(zhuǎn)交易。

　　24、下列制度為銀行間債券市場(chǎng)的交易制度的是( )

　　A 公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商制度、做市商制度、基本管理制度

　　B 公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商制度、做市商制度、結(jié)算代理制度

　　C 公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商制度、基本管理制度、結(jié)算代理制度

　　D 基本管理制度、做市商制度、結(jié)算代理制度

　　參考答案：B

　　解析：銀行間債券市場(chǎng)的交易制度是：公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商制度、做市商制度、結(jié)算代理制度。

　　25、目前我國(guó)銀行間現(xiàn)券交易的結(jié)算日有( )。I.T+0II.T+1II.T+2IV.T+3

　　A I

　　B I、II、III

　　C I、II

　　D I、II、III、IV

　　參考答案：C

　　解析：目前，銀行間債券市場(chǎng)現(xiàn)券交易的結(jié)算日有T+0和T+1兩種，其中T為交易達(dá)成日。

　　26、前兩年，被許多基金公司重倉(cāng)持有的雙匯發(fā)展由于特殊事件停牌，眾多基金公司陸續(xù)就雙匯發(fā)展發(fā)布了下調(diào)估值公告。以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是( )

　　A 基金公司應(yīng)建立相關(guān)的信息披露制度，履行信息披露義務(wù)

　　B 基金管理人是基金資產(chǎn)估值的第一責(zé)任主體

　　C 基金管理人調(diào)整某特定投資品種的估值前，應(yīng)就估值方法、調(diào)整幅度等方面保持與基金行業(yè)一致。

　　D 基金管理公司應(yīng)在估值方法和調(diào)整幅度做出重大變化時(shí)進(jìn)行公告或解釋

　　參考答案：C

　　解析：基金管理公司通過(guò)評(píng)估重大事件對(duì)雙匯發(fā)展估值的影響、潛在估值調(diào)整對(duì)相關(guān)基金凈值影響的重要性程度，在于托管協(xié)商一致、請(qǐng)外部會(huì)計(jì)事務(wù)所出具意見(jiàn)后，可自主決定是否調(diào)整、調(diào)整幅度、調(diào)整時(shí)間，并根據(jù)事件進(jìn)展動(dòng)態(tài)評(píng)估和調(diào)整估值，也可通過(guò)手機(jī)分析境外市場(chǎng)其他個(gè)股在發(fā)生類(lèi)似圖嘎事件時(shí)股價(jià)受沖擊的具體表現(xiàn)，估計(jì)對(duì)停牌公司的估值影響。

　　27、關(guān)于基金估值責(zé)任，以下表述正確的是( )

　　A 基金托管人應(yīng)明確基金估值的原則和程序

　　B 基金托管人應(yīng)復(fù)核、審查基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值

　　C 基金托管人是基金估值的第一責(zé)任人

　　D 基金托管人應(yīng)履行計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值的責(zé)任

　　參考答案：B

　　解析：基金管理人應(yīng)明確基金估值的原則和程序;基金管理人是基金估值的第一責(zé)任人;基金管理人應(yīng)履行計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值的責(zé)任。

　　28、基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金和一些債券型基金收取，費(fèi)率大約為( )

　　A 1%

　　B 5%

　　C 1.50%

　　D 0.25%

　　參考答案：D

　　解析：基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金和一些債券型基金收取，費(fèi)率大約為0.25%。

　　29、關(guān)于基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，以下表述錯(cuò)誤的是( )

　　A 基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的選取是隨機(jī)的

　　B 事先確定的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)可以為基金經(jīng)理投資管理提供指引

　　C 事后業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估時(shí)可以比較基金的收益與比較基準(zhǔn)之間的差異

　　D 基金的相對(duì)收益就是基金相對(duì)于一定的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的收益

　　參考答案：A

　　解析：基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的選取不是隨機(jī)的

　　30、在Brinson業(yè)績(jī)歸因模型中，分析資產(chǎn)配置帶來(lái)的超額貢獻(xiàn)不需要用到下面哪項(xiàng)數(shù)據(jù)( )

　　A 業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)中各指數(shù)及其他組成的實(shí)際收益率

　　B 業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)中各指數(shù)及其他組成的權(quán)重分布

　　C 實(shí)際組合中各類(lèi)資產(chǎn)權(quán)重分布

　　D 實(shí)際組合中各類(lèi)資產(chǎn)的收益率

　　參考答案：D

　　華課網(wǎng)校課程：基金從業(yè)全科VIP班：證券投資基金上與下冊(cè)，課堂練習(xí)+課件下載+移動(dòng)課程+WORD講義等你來(lái)學(xué)!

　　加入華課網(wǎng)校基金從業(yè)群：515107172 和各位考生一起交流

掃碼加群