2018年基金從業(yè)資格考試《證券投資基金》習(xí)題10

　　1.( )定期評(píng)估基金行業(yè)的估值原則和程序，并對(duì)活躍市場(chǎng)上沒(méi)有市價(jià)的投資品種、不存在活躍市場(chǎng)的投資品種提出具體估值意見(jiàn)。

　　A.基金管理公司

　　B.托管銀行

　　C.基金估值工作小組

　　D.基金注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)

　　答案：C

　　解析：基金估值工作小組定期評(píng)估基金行業(yè)的估值原則和程序，并對(duì)活躍市場(chǎng)上沒(méi)有市價(jià)的投資品種、不存在活躍市場(chǎng)的投資品種提出具體估值意見(jiàn)。故本題選C選項(xiàng)。

　　2.下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的說(shuō)法正確的是( )。

　　A.損失是事前概念

　　B.風(fēng)險(xiǎn)是事后概念

　　C.損失是事后概念

　　D.風(fēng)險(xiǎn)既是事前概念又是事后概念

　　答案：C

　　解析：風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)可以分成事前和事后兩類。事后指標(biāo)通常用來(lái)評(píng)價(jià)一個(gè)組合在歷史上的表現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)情況，而事前指標(biāo)則通常用來(lái)衡量和預(yù)測(cè)目前組合在將來(lái)的表現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)情況。損失屬于事后概念，風(fēng)險(xiǎn)屬于事前概念。故本題選C選項(xiàng)。

　　3.( )只是幫助投資者執(zhí)行買(mǎi)賣指令，或者幫助其融資融券。

　　A.一般經(jīng)紀(jì)人

　　B.特殊經(jīng)紀(jì)人

　　C.綜合經(jīng)紀(jì)人

　　D.管理人

　　答案：A

　　解析：一般經(jīng)紀(jì)人是最普遍的經(jīng)紀(jì)人，他們只是幫助投資者執(zhí)行買(mǎi)賣指令，或者幫助其融資融券。一般經(jīng)紀(jì)人并不關(guān)心投資者的投資策略及風(fēng)險(xiǎn)，他們只是給投資者提供證券的價(jià)格行情。故本題選A選項(xiàng)。

　　4.關(guān)于基金估值，以下說(shuō)法正確的是( )。

　　A.復(fù)核無(wú)誤的基金份額凈值由基金托管人對(duì)外公布

　　B.開(kāi)放式基金每個(gè)交易日的次日進(jìn)行估值

　　C.封閉式基金每周進(jìn)行一次估值

　　D.開(kāi)放式基金每個(gè)交易日進(jìn)行估值

　　答案：D

　　解析：目前，我國(guó)的開(kāi)放式基金于每個(gè)交易日估值，并于次日公告基金份額凈值。封閉式基金每周披露一次基金份額凈值，但每個(gè)交易日也進(jìn)行估值。復(fù)核無(wú)誤的基金份額凈值由基金管理人對(duì)外公布。故本題選D選項(xiàng)。

　　5.UCITS指令的管轄原則，是以( )為主，( )為輔。

　　A.歐盟;母國(guó)

　　B.母國(guó);歐盟

　　C.母國(guó);東道國(guó)

　　D.東道國(guó);母國(guó)

　　答案：C

　　解析：UCITS指令的管轄原則以母國(guó)為主，東道國(guó)為輔�；�金以其注冊(cè)國(guó)或管理基金的基金管理公司的注冊(cè)國(guó)為母國(guó)。故本題選C選項(xiàng)。

　　6.下列關(guān)于QFII基金托管人應(yīng)具備的條件，說(shuō)法錯(cuò)誤的是( )。

　　A.設(shè)有專門(mén)的資產(chǎn)托管部

　　B.實(shí)收資本不少于100億元人民幣

　　C.具備外匯指定銀行資格和經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)資格

　　D.最近3年沒(méi)有重大違反外匯管理規(guī)定的記錄

　　答案：B

　　解析：B項(xiàng)，QFII基金托管人要求實(shí)收資本應(yīng)不少于80億元人民幣。故本題選B選項(xiàng)。

　　7.債券投資者所面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)是( )。

　　A.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

　　B.贖回風(fēng)險(xiǎn)

　　C.利率風(fēng)險(xiǎn)

　　D.再投資風(fēng)險(xiǎn)

　　答案：C

　　解析：利率風(fēng)險(xiǎn)是由于利率水平變化而引起的債券報(bào)酬的變化，它是債券投資者所面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)。由于市場(chǎng)利率是用以計(jì)算債券現(xiàn)值折現(xiàn)率的一個(gè)組成部分，所有證券價(jià)格趨于與利率水平變化反向運(yùn)動(dòng)。在利率水平變化時(shí)，長(zhǎng)期債券價(jià)格的變化幅度大于短期債券價(jià)格的變化幅度。故本題選C選項(xiàng)。

　　8.利潤(rùn)表是反映在( )財(cái)務(wù)成果的報(bào)表。

　　A.特定日期

　　B.某一特定時(shí)間

　　C.一定會(huì)計(jì)期間

　　D.某一特定日期

　　答案：C

　　解析：利潤(rùn)表亦稱損益表，利潤(rùn)表是一個(gè)動(dòng)態(tài)報(bào)告，展示企業(yè)的損益項(xiàng)目，反映一定時(shí)期的總體經(jīng)營(yíng)成果，揭示企業(yè)財(cái)務(wù)狀況發(fā)生變動(dòng)的直接原因。故本題選C選項(xiàng)。

　　9某權(quán)證的標(biāo)的證券進(jìn)行除息，除息前一日該公司股票收盤(pán)價(jià)10元，除息當(dāng)日該股票參考價(jià)為6元，權(quán)證原行權(quán)價(jià)格為7元，則新行權(quán)價(jià)格為( )。

　　A.5.8

　　B.4.5

　　C.4.2

　　D.3.5

　　答案：C

　　解析：新行權(quán)價(jià)格=(原行權(quán)價(jià)格×標(biāo)的證券除權(quán)日參考價(jià))/除權(quán)前一日標(biāo)的的證券收盤(pán)價(jià)=(7×6)/10=4.2元。故本題選C選項(xiàng)。

　　10.下列選項(xiàng)中，可以實(shí)現(xiàn)對(duì)東道國(guó)主管機(jī)構(gòu)境內(nèi)的證券投資基金管理人進(jìn)行實(shí)地檢查的模式有( )。

　　A.母國(guó)主管機(jī)構(gòu)進(jìn)行檢查模式

　　B.雙方主管機(jī)構(gòu)聯(lián)合檢查模式

　　C.東道國(guó)主管機(jī)構(gòu)進(jìn)行檢查模式

　　D.以上都正確

　　答案：D

　　解析：考慮到各國(guó)法律及管理制度的不同，國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織提出了三種可供選擇的模式，即母國(guó)主管機(jī)構(gòu)進(jìn)行檢查模式、雙方主管機(jī)構(gòu)聯(lián)合檢查模式、東道國(guó)主管機(jī)構(gòu)進(jìn)行檢查模式，來(lái)實(shí)現(xiàn)對(duì)東道國(guó)主管機(jī)構(gòu)境內(nèi)的證券投資基金管理人的實(shí)地檢查。故本題選D選項(xiàng)。