1、在基金公司，通常對交易所上市股票的投資指令的執(zhí)行流程所包含的環(huán)節(jié)和順序是(　　)。

　　Ⅰ.基金經(jīng)理通過交易系統(tǒng)向交易室下達交易指令;

　�、�.基金經(jīng)理通過交易系統(tǒng)直接向券商下達交易指令;

　�、�.基金經(jīng)理通過交易系統(tǒng)直接向交易所下達交易指令;

　　Ⅳ.系統(tǒng)或相關(guān)人員審核投資指令的合法合規(guī)性，攔截違規(guī)指令;

　�、�.交易員收到指令后根據(jù)指令要求和市場情況完成交易。

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ

　　C.Ⅰ、Ⅴ

　　D.Ⅱ、Ⅲ

　　參考答案：B

　　參考解析：

　　交易指令在基金公司內(nèi)部執(zhí)行步驟如下：①在自主權(quán)限內(nèi)，基金經(jīng)理通過交易系統(tǒng)向交易室下達交易指令;②交易系統(tǒng)或相關(guān)負責(zé)人員審核投資指令(價格、數(shù)量)的合法合規(guī)性，違規(guī)指令將被攔截，反饋給基金經(jīng)理，其他指令被分發(fā)給交易員;③交易員接收到指令后有權(quán)根據(jù)自身對市場的判斷選擇合適時機完成交易。

　　2、指數(shù)構(gòu)造中所包含的債券數(shù)量越多，則指數(shù)化債券投資組合中(　　)。

　　A.由交易費用產(chǎn)生的跟蹤誤差越大

　　B.由交易費用產(chǎn)生的跟蹤誤差越小

　　C.對交易費用產(chǎn)生的跟蹤誤差不產(chǎn)生任何影響

　　D.無法判斷

　　參考答案：A

　　參考解析：指數(shù)化債券投資組合中所包含的債券數(shù)量越多，則由交易費用產(chǎn)生的跟蹤誤差越大。

　　3、按照我國證券交易所的現(xiàn)行規(guī)定，指令驅(qū)動的成交原則是(　　)。[2014年9月證券真題]

　　A.價格優(yōu)先、數(shù)量優(yōu)先

　　B.價格優(yōu)先、客戶優(yōu)先

　　C.時間優(yōu)先、數(shù)量優(yōu)先

　　D.價格優(yōu)先、時間優(yōu)先

　　參考答案：D

　　參考解析：指令驅(qū)動的成交原則如下：①價格優(yōu)先原則;②時間優(yōu)先原則。在某些特定情況下，還有其他優(yōu)先原則可以遵循，如成交量最大原則等。

　　4、在報價驅(qū)動中，做市商的收入來源是(　　)。

　　A.投機收入

　　B.手續(xù)費、傭金收入

　　C.買賣證券的差價

　　D.投資收入

　　參考答案：C

　　參考解析：做市商的利潤主要來自于證券買賣差價，而經(jīng)紀人的利潤則主要來自于給投資者提供經(jīng)紀業(yè)務(wù)的傭金。

　　5、按照我國證券交易所的現(xiàn)行規(guī)定，指令驅(qū)動的成交原則是(　　)。

　　A.價格優(yōu)先，數(shù)量優(yōu)先

　　B.價格優(yōu)先，客戶優(yōu)先

　　C.時間優(yōu)先，數(shù)量優(yōu)先

　　D.價格優(yōu)先，時間優(yōu)先

　　參考答案：D

　　參考解析：指令驅(qū)動的成交原則如下：①價格優(yōu)先原則;②時間優(yōu)先原則。在某些特定情況下，還有其他優(yōu)先原則可以遵循，如成交量大原則等。

　　6、傭金是投資者根據(jù)(　　)支付給經(jīng)紀人的費用。

　　A.交易額的一定比例

　　B.事先確定的數(shù)額

　　C.交易的次數(shù)

　　D.價差的一定比例

　　參考答案：A

　　參考解析：傭金是指交易成功后，投資者根據(jù)交易額，按照一定比例付給經(jīng)紀人的費用，是證券交易中最普遍、最清晰的成本。

　　7、如果投資者希望以即時的市場價格進行證券交易，就會下達(　　)。

　　A.限價指令

　　B.止損指令

　　C.市價指令

　　D.觸價指令

　　參考答案：C

　　參考解析：如果投資者希望以即時的市場價格進行證券交易，就會下達市價指令。

　　8、以下可以作為資產(chǎn)轉(zhuǎn)持成本的主要指標的是( )。

　　A.顯性成本

　　B.隱性成本

　　C.執(zhí)行缺口

　　D.機會成本

　　參考答案：C

　　參考解析：執(zhí)行缺口是測算資產(chǎn)轉(zhuǎn)持成本的主要指標。

　　9、融資融券對于投資者的要求較高，目前大部分證券公司要求普通投資者開戶時間須達到(　　)個月，且持有資金不得低于(　　)萬元人民幣。

　　A.12;50

　　B.12;100

　　C.18;50

　　D.18;100

　　參考答案：C

　　參考解析：融資融券對于投資者的要求較高，目前大部分證券公司要求普通投資者開戶時間須達到18個月，且持有資金不得低于50萬元人民幣。

　　10、基金投資交易過程中的風(fēng)險主要體現(xiàn)在投資交易過程中的合規(guī)性風(fēng)險和(　　) 。

　　A.管理風(fēng)險

　　B.市場風(fēng)險

　　C.投資組合風(fēng)險

　　D.利率風(fēng)險

　　參考答案：C

　　參考解析： C 解析 基金投資交易過程中的風(fēng)險主要體現(xiàn)在兩個方面：-是投資交易過程中的合規(guī)性風(fēng)險，二是投資組合風(fēng)險。