單選題 以下備選項中只有一項最符合題目要求，不選、錯選均不得分。

　　第1題首次公開發(fā)行是發(fā)行人在滿足必備的條件，經(jīng)()審核、核準(zhǔn)或注冊后，通過證券承銷機構(gòu)面向社會公眾公開發(fā)行股票并在證券交易所上市的過程。

　　A.證券監(jiān)管機構(gòu)

　　B.證券承銷機構(gòu)

　　C.證券交易所

　　D.發(fā)行人

　　【正確答案】A

　　【答案解析】(P180)通常，首次公開發(fā)行是發(fā)行人在滿足必備的條件，經(jīng)證券監(jiān)管機構(gòu)審核、核準(zhǔn)或注冊后，通過證券承銷機構(gòu)面向社會公眾公開發(fā)行股票并在證券交易所上市的過程。

　　本題 1 分

　　第2題下列股票估值方法中，不屬于相對價值法的是()。

　　A.市盈率模型

　　B.企業(yè)價值倍數(shù)

　　C.經(jīng)濟附加值模型

　　D.市銷率模型

　　【正確答案】C

　　【答案解析】(P197)普通股估值的相對價值法有市盈率模型、市凈率模型、市銷率模型、市現(xiàn)率模型、企業(yè)價值倍數(shù)等。經(jīng)濟附加值模型是絕對價值法。

　　本題 1 分

　　第3題若證券A與證券B的相關(guān)系數(shù)為0.5，則兩者之間的關(guān)系是()。

　　A.不相關(guān)

　　B.負相關(guān)

　　C.比例相關(guān)

　　D.正相關(guān)

　　【正確答案】D

　　【答案解析】(P162)若兩個證券之間的相關(guān)系數(shù)大于0小于1，則兩者之間存在正相關(guān)關(guān)系。

　　本題 1 分

　　第4題下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券的說法中，錯誤的是()。

　　A.可轉(zhuǎn)換債券賦予了投資人在股票上漲到一定價格的條件下轉(zhuǎn)換為發(fā)行人普通股票的權(quán)益

　　B.可轉(zhuǎn)換債券賦予投資人一個保底收入

　　C.可轉(zhuǎn)換債券是混合債券

　　D.在一段時間后，持有者必須按約定的轉(zhuǎn)換價格將公司債券轉(zhuǎn)換為普通股股票

　　【正確答案】D

　　【答案解析】(P203)可轉(zhuǎn)換債券是指在一段時間后，持有者有權(quán)按約定的轉(zhuǎn)換價格或轉(zhuǎn)換比率將公司債券轉(zhuǎn)換為普通股股票。

　　本題 1 分

　　第5題()是按照未來現(xiàn)金流的貼現(xiàn)對公司的內(nèi)在價值進行評估。

　　A.內(nèi)在價值法

　　B.相對價值法

　　C.外在價值法

　　D.絕對價值法

　　【正確答案】A

　　【答案解析】(P191)內(nèi)在價值法又稱絕對價值法或收益貼現(xiàn)模型，是按照未來現(xiàn)金流的貼現(xiàn)對公司的內(nèi)在價值進行評估，具體又分為股利貼現(xiàn)模型(DDM)、自由現(xiàn)金流量貼現(xiàn)模型(DCF)、超額收益貼現(xiàn)模型等。

　　本題 1 分

　　第6題按債券持有人收益方式分類，債券可分為()。

　　Ⅰ.固定利率債券

　�、�.浮動利率債券

　�、�.累進利率債券

　　Ⅳ.免稅債券

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【正確答案】D

　　【答案解析】(P201)按債券持有人收益方式分類，債券可分為固定利率債券、浮動利率債券、累進利率債券和免稅債券等。

　　本題 1 分

　　第7題債券的價格與利率呈()變動關(guān)系。

　　A.正向

　　B.反向

　　C.同向

　　D.不確定

　　【正確答案】B

　　【答案解析】(P207)債券的價格與利率呈反向變動關(guān)系：利率上升時，債券價格下降;利率下降時，債券價格上升。

　　本題 1 分

　　第8題()是一種按照票面金額計算利息，票面上附有作為定期支付利息憑證的期票的債券。

　　A.零息債券

　　B.固定利率債券

　　C.公債

　　D.國債

　　【正確答案】B

　　【答案解析】(P210)固定利率債券是一種按照票面金額計算利息，票面上附有作為定期支付利息憑證的期票的債券。投資者不僅可以在債券期滿時收回本金，而且可以定期獲得固定的利息收入。

　　本題 1 分

　　第9題中國債券交易市場體系的三個發(fā)展階段不包括()。

　　A.以柜臺市場為主

　　B.以交易所市場為主

　　C.以銀行間市場為主

　　D.以場外市場為主

　　【正確答案】D

　　【答案解析】(P208)中國債券市場是從20世紀(jì)80年代開始逐步發(fā)展起來的，經(jīng)歷了以柜臺市場為主、以交易所市場為主和以銀行間市場為主的三個發(fā)展階段。

　　本題 1 分

　　第10題下列不屬于通貨膨脹測量主要采用的物價指數(shù)的是()。

　　A.居民消費價格指數(shù)

　　B.GDP

　　C.商品價格指數(shù)

　　D.生產(chǎn)者物價指數(shù)

　　【正確答案】B

　　【答案解析】(P184)通貨膨脹的測量主要采用物價指數(shù)，如居民消費價格指數(shù)、生產(chǎn)者物價指數(shù)、商品價格指數(shù)等。不同的指數(shù)有著不同的受測經(jīng)濟范圍和不同物品的價格比重。