第三章　理財(cái)投資市場(chǎng)概述

　　單選題：

　　金融市場(chǎng)包含了金融資產(chǎn)的交易機(jī)制，其中最重要的是(　)機(jī)制。

　　A.價(jià)格

　　B.結(jié)算

　　C.清算

　　D.支付

　　『正確答案』A

　　『答案解析』金融市場(chǎng)的金融資產(chǎn)的交易機(jī)制，最重要的是價(jià)格(包括利率、匯率及各種證券的價(jià)格)機(jī)制，另外還有交易后的清算和結(jié)算機(jī)制。

　　金融市場(chǎng)是指以金融資產(chǎn)為交易對(duì)象而形成的(　)和(　)的總和。

　　A.交易場(chǎng)所，交易機(jī)制

　　B.供求關(guān)系，交易場(chǎng)所

　　C.交易形式，交易機(jī)制

　　D.供求關(guān)系，交易機(jī)制

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查金融市場(chǎng)定義。金融市場(chǎng)是指以金融資產(chǎn)為交易對(duì)象而形成的供求關(guān)系及其交易機(jī)制的總和。

試題來(lái)源:[銀行從業(yè)2018年銀行從業(yè)《(中級(jí))》考試題庫(kù) 】 2018年銀行從業(yè)中級(jí)短時(shí)取證班送VIP題庫(kù)通過(guò)比達(dá)90.86% 教材精講班+考點(diǎn)強(qiáng)化班+�？碱A(yù)測(cè)班+習(xí)題班+歷年實(shí)戰(zhàn)考題班，助力短時(shí)取證！掃描二維碼或直接咨詢

　　直接融資市場(chǎng)中資金需求者通過(guò)(　)等直接融資工具，向社會(huì)資金盈余方籌集資金。

　　A.股票、債券、票據(jù)

　　B.股票、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單、債券

　　C.股票、基金、債券

　　D.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單、債券、票據(jù)

　　『正確答案』A

　　『答案解析』直接融資是資金需求者通過(guò)發(fā)行股票、債券、票據(jù)等直接融資工具，向社會(huì)資金盈余方籌集資金，實(shí)現(xiàn)資金從盈余方向短缺方流動(dòng)。

　　間接融資市場(chǎng)上，資金的盈缺轉(zhuǎn)移是通過(guò)(　)等金融中介實(shí)現(xiàn)的。

　　A.證券公司

　　B.商業(yè)銀行

　　C.信托投資公司

　　D.基金公司

　　『正確答案』B

　　『答案解析』最重要的間接融資市場(chǎng)中介是商業(yè)銀行。

　　儲(chǔ)戶通過(guò)儲(chǔ)蓄存款方式向銀行提供資金，銀行通過(guò)貸款方式向資金短缺的企業(yè)提供貸款，實(shí)現(xiàn)資金的轉(zhuǎn)移，這種資金融通的方式是(　)。

　　A.直接融資

　　B.間接融資

　　C.場(chǎng)外交易

　　D.場(chǎng)內(nèi)交易

　　『正確答案』B

　　『答案解析』商業(yè)銀行分別與存款人和借款人產(chǎn)生信用關(guān)系，這種融資方式是典型的間接融資。

　　在金融市場(chǎng)上，金融工具的交易是通過(guò)一些專業(yè)機(jī)構(gòu)組織實(shí)現(xiàn)的，通常有固定的交易場(chǎng)所和無(wú)形的交易平臺(tái)，這是金融市場(chǎng)的(　)特性。

　　A.市場(chǎng)商品的特殊性

　　B.市場(chǎng)交易價(jià)格的一致性

　　C.市場(chǎng)交易活動(dòng)的集中性

　　D.交易主體角色可變性

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查金融市場(chǎng)特點(diǎn)。

　　金融市場(chǎng)上最大的資金供給者是(　)。

　　A.企業(yè)

　　B.政府

　　C.央行

　　D.居民

　　『正確答案』D

　　『答案解析』企業(yè)是金融市場(chǎng)運(yùn)行的基礎(chǔ)，是重要的資金供給者和需求者。政府參與金融市場(chǎng)，主要是通過(guò)發(fā)行各種債券籌集資金。中央銀行參與金融市場(chǎng)的主要目的是實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)，調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)，穩(wěn)定物價(jià)等。在各國(guó)的金融市場(chǎng)上，居民往往是最大的資金供給者，居民將手中的閑置資金投入金融市場(chǎng)，實(shí)現(xiàn)資金的保值和增值，形成金融市場(chǎng)上重要的資金來(lái)源。

　　以下哪個(gè)不是中國(guó)人民銀行的主要職責(zé)(　)。

　　A.依法制定和執(zhí)行貨幣政策

　　B.監(jiān)督管理銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)

　　C.發(fā)行人民幣，管理人民幣流通

　　D.接管經(jīng)營(yíng)不善的商業(yè)銀行

　　『正確答案』D

　　『答案解析』D是銀監(jiān)會(huì)職責(zé)。銀監(jiān)會(huì)對(duì)已經(jīng)或者可能發(fā)生信用危機(jī)，嚴(yán)重影響存款人和其他客戶合法權(quán)益的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)實(shí)行接管或者促成機(jī)構(gòu)重組。

　　下列金融交易中不屬于資本市場(chǎng)交易的項(xiàng)目是(　)。

　　A.某企業(yè)從銀行獲得了3年期貸款

　　B.某人在銀行購(gòu)買(mǎi)了10000元的短期國(guó)庫(kù)券

　　C.普通股價(jià)格上漲，為此某人買(mǎi)人100股這個(gè)公司的股票

　　D.某人獲得了一筆年終獎(jiǎng)金，買(mǎi)入15000元證券投資基金

　　『正確答案』B

　　『答案解析』資本市場(chǎng)是籌集長(zhǎng)期資金的場(chǎng)所。因此，購(gòu)買(mǎi)短期國(guó)庫(kù)券不屬于資本市場(chǎng)交易。

　　以下有關(guān)黃金價(jià)格的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A.黃金價(jià)格與其他競(jìng)爭(zhēng)性投資收益率成反向關(guān)系

　　B.國(guó)際局勢(shì)緊張時(shí)，黃金價(jià)格會(huì)上升

　　C.一般而言，世界經(jīng)濟(jì)狀況趨好，黃金首飾需求增加，將促使金價(jià)上升

　　D.美元的堅(jiān)挺往往會(huì)推動(dòng)金價(jià)的上漲

　　『正確答案』D

　　『答案解析』美元的堅(jiān)挺會(huì)導(dǎo)致金價(jià)的下降，一方面因?yàn)橥顿Y者會(huì)選擇更多地持有美元，而減少對(duì)黃金的需求;另一方面也是因?yàn)閲?guó)際市場(chǎng)上的黃金價(jià)格是以美元來(lái)標(biāo)價(jià)的。

　　以下哪個(gè)是銀監(jiān)會(huì)的主要職責(zé)。(　)

　　A.銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)實(shí)行并表監(jiān)督管理

　　B.領(lǐng)導(dǎo)反洗錢(qián)活動(dòng)

　　C.經(jīng)理國(guó)庫(kù)

　　D.確定人民幣匯率政策

　　『正確答案』A

　　『答案解析』BCD都是人民銀行的職責(zé)。

　　按利息的支付方式，可將債券分類(lèi)為貼現(xiàn)債券、一次還本付息債券和(　)。

　　A.擔(dān)保債券

　　B.不動(dòng)產(chǎn)抵押債券

　　C.附息債券

　　D.信用債券

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查債券的分類(lèi)。按利息的支付方式，可將債券分類(lèi)為貼現(xiàn)債券、一次還本付息債券和附息債券。

　　(　)組織協(xié)調(diào)國(guó)家反洗錢(qián)工作，指導(dǎo)、部署金融業(yè)反洗錢(qián)工作，承擔(dān)反洗錢(qián)的資金監(jiān)測(cè)職責(zé)。

　　A.中國(guó)人民銀行

　　B.證監(jiān)會(huì)

　　C.保監(jiān)會(huì)

　　D.銀監(jiān)會(huì)

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查人民銀行職責(zé)。

　　持有人在未來(lái)某一特定的時(shí)間內(nèi)按買(mǎi)賣(mài)雙方約定的價(jià)格，購(gòu)買(mǎi)或出售一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)權(quán)利的合約是(　)。

　　A.金融遠(yuǎn)期合約

　　B.金融期貨合約

　　C.金融期權(quán)

　　D.互換

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查金融期權(quán)的概念。

　　金融市場(chǎng)中介分為交易中介和服務(wù)中介，則按這種劃分方式，下列機(jī)構(gòu)中有一個(gè)機(jī)構(gòu)的性質(zhì)與其他機(jī)構(gòu)不同，這一機(jī)構(gòu)是(　)。

　　A.深圳證券交易所

　　B.美國(guó)標(biāo)準(zhǔn)普爾公司

　　C.普華永道會(huì)計(jì)師事務(wù)所

　　D.天元律師事務(wù)所

　　『正確答案』A

　　『答案解析』深圳證券交易所是交易中介，而B(niǎo)，C，D項(xiàng)是服務(wù)中介。

　　下列不屬于貨幣市場(chǎng)工具的是(　)。

　　A.短期政府債券

　　B.中長(zhǎng)期債券

　　C.商業(yè)票據(jù)

　　D.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單

　　『正確答案』B

　　『答案解析』貨幣市場(chǎng)工具包括政府發(fā)行的短期政府債券、商業(yè)票據(jù)、可轉(zhuǎn)讓的大額定期存單以及貨幣市場(chǎng)共同基金等。所以B不正確。

　　買(mǎi)入看漲期權(quán)最大的損失是(　)。

　　A.期權(quán)費(fèi)

　　B.無(wú)窮大

　　C.零

　　D.標(biāo)的資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格

　　『正確答案』A

　　『答案解析』買(mǎi)入看漲期權(quán)的最大損失是期權(quán)費(fèi)，而潛在收益是無(wú)窮大的。

　　期貨市場(chǎng)由(　)監(jiān)督管理。

　　A.中國(guó)人民銀行

　　B.證監(jiān)會(huì)

　　C.保監(jiān)會(huì)

　　D.銀監(jiān)會(huì)

　　『正確答案』B

　　『答案解析』證監(jiān)會(huì)統(tǒng)一管理證券期貨市場(chǎng)，按規(guī)定對(duì)證券期貨監(jiān)督機(jī)構(gòu)實(shí)行垂直領(lǐng)導(dǎo)。

　　下列不符合期貨交易制度的是(　)。

　　A.交易者按照其買(mǎi)賣(mài)期貨合約價(jià)值繳納一定比例的保證金

　　B.交易所每周結(jié)算所有合約的盈虧

　　C.會(huì)員結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零，并未能在規(guī)定時(shí)限內(nèi)補(bǔ)足的，應(yīng)當(dāng)強(qiáng)行平倉(cāng)

　　D.會(huì)員持有的某一合約投機(jī)頭寸存在限額

　　『正確答案』B

　　『答案解析』交易所實(shí)行每日結(jié)算制度，每日交易結(jié)束，交易所按當(dāng)日結(jié)算價(jià)格結(jié)算所有合約的盈虧。

　　下列關(guān)于貨幣市場(chǎng)及貨幣市場(chǎng)工具的說(shuō)法，不正確的是(　)。

　　A.貨幣市場(chǎng)是短期資金的融通市場(chǎng)，資金融通期限通常在一年以內(nèi)

　　B.相對(duì)于居民和中小機(jī)構(gòu)的借款和儲(chǔ)蓄的零售市場(chǎng)而言，貨幣市場(chǎng)交易量很大

　　C.相對(duì)于以股權(quán)交易為對(duì)象的資本市場(chǎng)而言，貨幣市場(chǎng)具有高風(fēng)險(xiǎn)、高收益的特征

　　D.貨幣市場(chǎng)工具又被稱為“準(zhǔn)貨幣”

　　『正確答案』C

　　『答案解析』相對(duì)于以股權(quán)交易為對(duì)象的資本市場(chǎng)而言，貨幣市場(chǎng)具有低風(fēng)險(xiǎn)、低收益的特征。

　　下列關(guān)于黃金理財(cái)產(chǎn)品的特點(diǎn)，說(shuō)法不正確的是(　)。

　　A.抗系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的能力強(qiáng)

　　B.具有內(nèi)在價(jià)值和實(shí)用性

　　C.存在市場(chǎng)不充分風(fēng)險(xiǎn)和自然風(fēng)險(xiǎn)

　　D.收益和股票市場(chǎng)的收益高度正相關(guān)

　　『正確答案』D

　　『答案解析』黃金的收益和股票市場(chǎng)的收益不相關(guān)甚至負(fù)相關(guān)，這個(gè)特性通常使它成為投資組合中的一個(gè)重要的分散風(fēng)險(xiǎn)的組合資產(chǎn)。

　　賣(mài)出看跌期權(quán)最大的利潤(rùn)是(　)。

　　A.零

　　B.無(wú)窮大

　　C.期權(quán)費(fèi)

　　D.標(biāo)的資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格

　　『正確答案』C

　　『答案解析』賣(mài)出看跌期權(quán)的利潤(rùn)就是買(mǎi)方提供的期權(quán)費(fèi)。

　　保險(xiǎn)產(chǎn)品具有其他投資理財(cái)工具不可替代的(　)。

　　A.投資功能

　　B.套利功能

　　C.保障功能

　　D.儲(chǔ)蓄功能

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查保險(xiǎn)產(chǎn)品的功能。

　　下列不屬于金融期貨交易制度的是(　)。

　　A.逐日盯市制度

　　B.大戶報(bào)告制度

　　C.每月結(jié)算制度

　　D.強(qiáng)行平倉(cāng)制度

　　『正確答案』C

　　『答案解析』期貨交易的主要制度：①保證金制度。②每日結(jié)算制度。又稱“逐日盯市”制度。③持倉(cāng)限額制度。④大戶報(bào)告制度。⑤強(qiáng)行平倉(cāng)制度。

　　按照基礎(chǔ)工具的種類(lèi)劃分，金融衍生品可以分為(　)。

　　A.遠(yuǎn)期和互換

　　B.期貨和期權(quán)

　　C.股權(quán)衍生品、貨幣衍生品和利率衍生品

　　D.場(chǎng)內(nèi)交易工具和場(chǎng)外交易工具

　　『正確答案』C

　　『答案解析』按照基礎(chǔ)工具的種類(lèi)劃分，金融衍生品可以分為股權(quán)衍生品、貨幣衍生品和利率衍生品。按照交易場(chǎng)所劃分，金融衍生品可以分為場(chǎng)內(nèi)交易工具和場(chǎng)外交易工具。按照交易方式劃分，金融衍生品可以分為遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)和互換。

　　在國(guó)際市場(chǎng)上最典型、最有代表性的同業(yè)拆借利率是(　)。

　　A.美國(guó)聯(lián)邦基金利率

　　B.倫敦銀行同業(yè)拆借利率

　　C.香港銀行同業(yè)拆借利率

　　D.上海銀行間同業(yè)拆放利率

　　『正確答案』B

　　『答案解析』在國(guó)際貨幣市場(chǎng)上，最典型的、最有代表性的同業(yè)拆借利率是倫敦銀行同業(yè)拆借利率(LIBOR)。

　　以下不屬于證監(jiān)會(huì)監(jiān)管的金融機(jī)構(gòu)為(　)。

　　A.證券交易所

　　B.期貨交易所

　　C.資產(chǎn)管理公司

　　D.證券投資基金公司

　　『正確答案』C

　　『答案解析』資產(chǎn)管理公司歸銀監(jiān)會(huì)管理。

　　金融市場(chǎng)被看作國(guó)民經(jīng)濟(jì)的“晴雨表”和“氣象臺(tái)”是因?yàn)榻鹑谑袌?chǎng)具有(　)。

　　A.反映功能

　　B.資源配置功能

　　C.調(diào)節(jié)功能

　　D.避險(xiǎn)功能

　　『正確答案』A

　　『答案解析』金融市場(chǎng)具有反映功能，常被看作國(guó)民經(jīng)濟(jì)的“晴雨表”和“氣象臺(tái)”，它是國(guó)民經(jīng)濟(jì)景氣度指標(biāo)的重要信號(hào)系統(tǒng)。